❶ 如何認識機構投資者，社會資本，金融產品創新在控制權爭奪中的作用機理
一、金融創新風險
1、金融創新風險概述
金融創新風險是金融創新過程中，創新供給主體的創新措施不能順利實施，或者是創新收益遭到損失的可能性。它由兩部分構成，一是金融創新設計過程中的各種風險；二是金融創新實施過程中的風險。
金融創新風險不同於產業創新風險。首先，產業創新風險主要存在於新成果的市場認可度及潛在收益的獲得程度上，而金融業不僅具有產業創新的風險，還具有信用風險、利率風險、匯率風險等特殊的行業風險，金融創新在追逐利潤時也製造出了新的風險。其次，金融創新無法申請專利，具有廣泛的可模仿性和可推廣性。只有通過被模仿和推廣的活動，創新才能真正被社會所接受，否則將會由於市場規模不經濟、接受程度低等原因導致創新成果的市場需求量過小、創新成本過高，從而發生市場缺損、作用缺損以及價值缺損，使得創新者很難獲得全部潛在的收益，實現利潤最大化。最後，金融業涉及到國民經濟的各個方面，因此金融創新風險要比產業創新風險具有更廣的影響面和更大的影響力。
2、金融創新風險的構成
（1）設計風險。設計風險是由於金融創新設計過程中各種不確定因素而使金融創新措施未能如期出台的可能性。
（2）市場風險。市場風險又稱價格風險，是指市場價格變動導致金融衍生產品價格變動而產生的風險。這里的市場價格，主要是指基礎資產的價格。不同的衍生產品所涉及的市場風險是不同的。
（3）信用風險。信用風險又稱履約風險，是衍生交易中的一方不按合同條款履約而導致的風險。
（4）流動性風險。流動性風險是金融衍生工具的持有者在找不到適當的對手時，只能以低於市場價格的價格將衍生工具出售所造成的風險。
（5）操作風險。操作風險又稱運作風險，是由於內部控制系統或清算系統失靈而導致的風險。
（6）經營風險。經營風險是金融機構在交易過程中由於金融產品的復雜性而出現的判斷錯誤、記賬錯誤、結算錯誤、交割錯誤以及和約錯誤造成損失的可能性。
（7）投機風險。投機風險是由於金融市場的參與者利用金融創新進行投機而導致的風險。
（8）夥伴風險。夥伴風險是由於金融市場參與者之間的夥伴關系而導致的風險。
（9）法律風險。法律風險是由於交易合約內容不合法律規范，交易合約不具備法律效力或其他方面的法律原因，而給交易主體帶來的風險。
（10）聲譽風險。聲譽風險是由於操作失誤，不按時履約，違反相關法律和法規或其他原因，而給組織金融創新的機構或交易中一方的聲譽帶來的不良影響。
3、金融創新風險的成因
（1）金融創新使通貨膨脹成為可能。首先，金融創新擴大了貨幣供應的主體。傳統的金融體系中貨幣供應的職責主要由中央銀行和商業銀行擔負。中央銀行控制基礎貨幣的供應，商業銀行則以派生存款的形式創造和收縮貨幣。金融創新以後，這一格局被打破。商業銀行在金融創新中出現的諸多與活期存款類似的新型負債賬戶就具有較強的存款派生能力。而且非銀行的金融機構也利用電子資金轉撥系統開辦支票賬戶、可轉讓存單、電話付款、證券化貸款等業務來創造貨幣，雖然其創造貨幣的能力不及商業銀行，但它擴大了貨幣供給主體，增加了銀行控制信貸的難度。在利益驅動下，銀行與非銀行機構還會不加限制地擴大信貸，使貨幣供應量增多。
其次，金融創新提高了貨幣流通速度。金融電子化是金融創新的特徵之一，金融機構應用電子技術使其業務由傳統的人工操作轉變成自動化、機械化操作。多功能信用卡、自動轉賬服務、銀行電話付款等新工具的普及明顯縮減了交易時間，提高了貨幣流通速度。
（2）金融創新降低了金融體系的穩定性。20世紀90年代以來連續發生了數次震驚世界的金融事件：墨西哥金融危機、美國奧蘭治事件、巴林銀行倒閉、東南亞金融危機、香港股災等等，都是金融風險過大，使金融體系的穩定性遭到破壞所致。因此，無論是金融機構還是金融當局，都普遍推行以風險控制為核心的風險管理和金融監管，把風險防範和保持穩定性放在首要位置。
（3）金融創新弱化了金融監管的有效性。金融監管的領域擴大，對象增多。在金融創新的背景下，金融機構的種類明顯增多，各式各樣的准金融機構如雨後春筍般涌現出來。由於生產國際化迅速發展，跨國公司大量涌現，對全球性金融服務的需求增加，加之持續不斷的各個金融領域的創新，促進了跨國銀行這種金融機構的發展。而且在金融機構業務和組織創新的基礎上，各類金融機構之間的業務相互交叉和滲透，傳統的銀行與非銀行金融機構業務分工的界限日益模糊。因此，金融監管不但要監管傳統的金融機構，還要監管各種新型的金融機構和准金融機構；不僅要監管國內的金融機構，還要監管跨國性金融機構；不但要監管傳統的金融業務，還要監管新興業務。這樣就增大了金融監管的難度，降低了金融監管的有效性。
從金融創新與金融監管的相互關系來看，金融監管制度總是針對現有的金融業務及經營范圍制定的。然而，金融機構為了擺脫或逃避金融當局的管制，便通過創新來增強競爭力以獲取更多的利潤。反過來，當這些金融創新對貨幣政策或金融當局的目標構成威脅時，政府或金融當局又會採取新的管制和干預措施，於是又引發新一輪有針對性的金融創新。在這一過程中，金融監管的創新滯後於金融業務或工具創新，從而使得現實的金融監管的有效性有所下降。
二、金融創新風險的防範
1、金融創新風險的防範體系
金融創新風險的防範體系是金融創新風險的防範主體，為了最大限度地減少由於國內外金融創新可能帶來的經濟損失，運用相關的方法和手段，對金融創新風險進行識別、測量和控制的行為體系。該體系由金融創新風險防範目標、防範主體、防範客體和防範方法這四個要素組成。
第一，金融創新風險防範體系的目標。金融創新風險防範體系的目標也就是構建金融創新風險防範體系所要達到的最終目的，即最大限度地減少國內外金融創新風險所帶來的和可能帶來收益減少的損失和成本增加的損失。
第二，金融創新風險防範體系的主體。金融創新風險防範體系的主體是金融創新風險防範行為的承擔者，包括行為的決策者和執行者，也就是金融市場的監管者和創新者。在風險防範的實踐中，這兩個層次的主體是難以分開的。
第三，金融創新風險防範體系的客體。金融風險防範體系的客體是指金融創新風險防範行為的作用對象，也就是金融創新風險，它包括設計風險、市場風險、信用風險、流動性風險、操作風險、經營風險、投機風險、夥伴風險、法律風險、聲譽風險等。
第四，金融創新風險防範的方法。金融創新風險防範的方法是指對金融創新風險客體實施控制的技術措施，這是金融創新風險防範體系的關鍵所在。防範金融創新風險的主要方法是風險的迴避、風險的分散、風險的分攤與轉移、風險的預警預控管理。
金融創新風險防範體系的構建是一個系統工程，它是在金融創新中運用系統的方法，對不同的金融創新風險進行系統管理和防範，以減少風險發生的概率或損失。
（1）金融創新風險的迴避。風險迴避是指考慮到影響預定目標達成的諸多風險因素，結合決策者自身的風險偏好性和風險承受能力，從而做出的中止、放棄某種決策方案或調整、改變某種決策方案的風險處理方式。風險迴避的前提在於金融創新主體能夠准確對自身條件和外部形勢，以及對客觀存在風險的屬性和大小有準確的認識。
正確的金融創新風險迴避策略並不是盲目地、一味地迴避風險，而應該在恰當的時候，以合適的方式迴避風險。金融創新風險迴避應該是一種策略性、藝術性、技巧性的迴避。當金融創新主體的自身實力無力承擔可能的損失，而且確實無法有效防範和控制風險時；當金融創新主體有多種項目、領域可供選擇，而不同的選擇可能具有不同的風險；當金融創新主體沒有必要去涉足某領域或是冒險時，均可採取風險迴避策略。
（2）金融創新風險的分散。風險分散是同一投資主體投資於不同的項目，從而達到分散風險的目的。多數企業通常採取投資組合、項目組合、多元化經營這三種方式來分散風險，而用於金融創新風險的分散則可採取投資組合以及多元化經營這兩種方式來分散風險。
首先，投資組合。金融創新由於自身存在著許多不確定性，使得非系統性風險遠遠大於普通的金融業務，因而可能的投資收益也大於普通業務，創新者正是看中這部分超常收益而寧願承擔較大風險。然而，在實際操作中，創新投資者必須慎重考慮投資失敗造成的損失。
其次，多元化經營。多元化經營的一個優點在於減少了利潤的波動，因此金融創新主體應力爭作到風險最小、收益最大的組合。創新主體應選擇在價格上是負相關的創新組合，這樣就有利於分散風險，而高度相關的創新組合不利於分散風險。但是，也不能高估了多元化經營分散風險的作用。多元化經營不僅分散了用於金融創新的資源，而且它對創新者的素質要求較高，如果沒有前瞻性的戰略眼光和對風險的靈敏嗅覺，就會提高創新成本，導致金融創新的失敗。
（3）金融創新風險的分攤與轉移。風險的分攤不同於風險的分散，風險的分攤是多個投資主體參與同一個項目的投資，使風險在多
個投資主體中分攤。顯然，隨著投資參與人數的增加，各投資者所承擔的風險是遞減的。不僅如此，隨著投資參與人數的增加，總體風險也是遞減的。
風險的轉移是指風險由一個承擔主體向另一個承擔主體轉移，風險的轉移可分為風險的財務轉移和非財務轉移。風險的財務轉移是風險活動的承擔者不變，只是財務損失主體發生了轉移，譬如採取投保或擔保的方式來轉移風險。風險的非財務轉移即實體轉移，是風險活動連同其財務責任全部由一個承擔主體轉移到另一個承擔主體，譬如採取委託、發包、招標或出售的方式來轉移風險。然而，金融創新風險的轉移並不同於一般的項目風險轉移，金融創新風險的轉移多數是通過金融衍生物來實現的。
（4）金融創新風險的預警預控管理。有效的風險預警預控管理是確保金融創新安全的第一道屏障，通過監測可能產生金融創新風險的動向與徵候，可以及時為金融創新提供決策依據，阻止金融創新風險向金融危機轉化。金融創新風險預警預控管理主要是預警預控指標的選取和預警預控系統的操作。
金融業是一個技術性強、利潤豐厚、競爭激烈的高風險領域，無任何風險的金融運行體系是不存在的，因此如果我們能事先預測出風險的等級，並採取相應的措施防範並及時化解風險，就能避免金融危機的發生。借鑒世界各國金融風險防範的經驗，在金融創新過程中，可以採取宏觀、中觀、微觀三個預警子系統相結合的垂直風險預警預控管理。其中，宏觀金融預警系統主要是監測宏觀金融風險，即監測國際金融風險走勢和一個國家整個金融體系面臨的風險；中觀金融預警系統主要是監測國內各經濟區域內金融體系面臨的金融風險；微觀金融預警系統主要是監測一定金融環境下微觀金融機構所面臨的金融風險。這三個預警子系統要協調動作，自上而下地實行監控。
2、金融創新風險的防範策略
（1）金融監管部門的風險防範。首先，完善立法。對金融創新活動設立一整套完備的法律程序，制定關於金融交易管理的統一標准，以消除交易過程中不必要的風險，使金融交易從合約的簽訂到最後執行完畢的整個過程都有與之相適應的法律來規范。同時建立關於風險管理和交易咨詢的有效機制，使各金融機構都有防範金融風險的舉措，確保投資的安全性。
其次，參與金融創新的研究和開發。金融監管機構要派專人參與金融創新的研究和開發，全面了解金融創新的過程，准確掌握其產品的風險情況，組織有關專家和教授對金融創新產品進行全面論證並審定能否進行金融創新。
再次，嚴格監管金融機構的金融創新活動。除了按照《巴塞爾協議》對金融機構的資本充足率作出規定外，還要根據其資本量、信用狀況、經營能力、對風險的應變能力及當前的市場波動狀況給出一系列的風險監控指標，將風險控制在所能接受的范圍內。
最後，加強各國金融政策的相互協調。傳統的監管機構基本是國家化的，各國政府一般都是從本國的利益出發，制定金融政策，由於政策之間缺乏有效協調，大規模投機資本為了尋求套利套匯，頻繁出入各國的金融市場，放大了金融風險。隨著國際金融一體化進程的加快，現有的國際金融體系必須進行相應的改革，加強國際合作，協調貨幣政策，從而把金融創新產生的風險降低到最低限度。
（2）金融創新主體的風險防範。第一，確立風險管理意識。金融機構在創新過程中，風險日益增大，呈現出多樣化、復雜化的趨勢。金融企業面對金融環境變化、風險增大的現實，要想取得良好的經營效益，必須確立風險管理的意識與觀念。必須在員工中樹立風險意識，使他們明白，在充滿風險的經營環境中，一味地迴避風險是不可能的，只有面對風險，制定有效的措施才能防範和化解風險。
第二，明確風險管理原則。金融機構在創新產品、推出新業務時首先要遵循謹慎決策的原則，切勿盲目從事，急於求成。金融機構還要遵循分散風險的原則，擴大經營范圍，實行多元化經營，以達到分散風險的目的。此外，金融機構在創新過程中，還要遵循規避風險的原則，避開高風險業務，以達到規避風險的目的。
第三，建立風險管理體系。金融機構要統一制定有效的、切實可行的風險防範制度，並結合自身的特點，在實踐的基礎上建立一套科學的風險預測評估指標體系，以便作出正確的風險預測。此外，金融機構還要保證本系統內信息的上下暢通，不斷健全和完善內部控制制度，及時修補和完善金融風險預警預控系統存在的漏洞。
第四，加強內部監管。加強金融創新主體內部的監管，要從以下幾個方面著手。一要加強表外業務的管理。金融創新主體應根據自身的規模、資金、能力等確定表外業務佔全部資產額的比例，並把握好表外頭寸。同時，表外業務與表內業務要分開管理，建立完善的表外業務報表制度，加強表外業務的統計和核算。二還要加強對表外業務定期與不定期的內部稽核。及時發現表外業務經營中存在的問題，並制定出應付突發事件的措施。要加強對海外分支機構的管理，總部對海外分支機構要有集中、統一的調節和控制，要對其規定業務范圍及各類業務的規模和審批許可權，加大總部對海外分支機構資金流動的管理力度。三要加強金融機構內部控制，對金融機構內部重要的和高風險的部門進行分工並明確責任，使各部門在互相制約的基礎上既保持協調合作，又能職能分離、風險分擔。
三、結論
金融創新的風險體系是一個由多種風險交織在一起的彼此制約的復雜鏈條，它們共同影響和作用於金融創新的整個過程。金融創新風險的形成原因是多方面的，本文僅從通貨膨脹、金融體系的穩定性、金融監管的有效性三個方面分析了金融創新風險的成因。除此之外，國際金融市場的風險傳導也是金融創新風險的形成原因之一。因此，對金融創新風險的成因還有待進一步的深入研究。
我國在進行金融創新時要充分考慮當前的國情，以服務於經濟發展為基本的立足點，以市場為金融創新的出發點和歸宿點。創新時要充分考慮我國金融體制的特點及金融市場的發達程度，有選擇地進行金融產品的開發或引進國外的創新成果，避免一刀切。金融創新的目的在於規避風險，獲取利潤，因此在金融創新之前，要運用各種方法對其進行風險分析，為創新成功奠定理論基礎。
❷ 金融產品創新有哪些方法
1.借鑒產業政策，做好風險防範：目前，不同政策部門和不同專家、學者對金融產品創新的監管思路和發展問題上有不同的意見。其中，一種觀點認為，在發展新的金融產品時，必須要先建立規則，充分借鑒國際經驗。這種說法有一定的道理，但在實踐中存在一些問題。首先，國際范圍內的經驗和教訓並不相同，不同國家之間存在顯著差異。另外，在缺乏實踐經驗的基礎上建立規則往往需要花費很長時間，甚至規則始終不得出台，建好的規則的可操作性和健全性也有待進一步觀察。從方法論上看，一切必須先建規則才能實踐，有悖於人類通過實踐提高認識的客觀規律。因此，在現階段的金融產品創新過程中，可以更多地借鑒產業政策的有關做法，通過設立正面清單和負面清單的方法加以規范和解決。對於那些國際范圍內較為成熟的產品，具有較強風險控制能力的金融機構在開展創新業務時可採取負面清單的做法，也就是說「未經法律明確禁止的業務品種，均可以開發」。而對於那些不是十分成熟、有可能帶來系統性風險的金融產品，則採取正面清單的方式加以規范。
2.細分市場，尋找利基點：利基市場是指被競爭對手所忽視而又能帶來利潤的細分市場。在做好大眾化產品的開發和營銷的同時，區分細分市場，尋找特殊小群體客戶的需求，已成為開拓新產品的一條有效途徑。尤其是在個人金融市場的產品創新中，客戶在區域、年齡、職業、教育、收入等方面存在差異，因此會產生不同的需求。如國內一些銀行按客戶群體不同的年齡段開發了「學生投資理財計劃」「婚禮儲蓄」等。
3.金融機構之間互相合作：互相合作開發新產品的趨勢在國外已遍及各類金融機構，如商業銀行與證券公司、商業銀行與保險公司、信託銀行與證券公司、國內銀行與國外銀行之間都可以開發出組合式金融產品或金融服務方式。
4.明確金融產品的定位：在金融創新產品的過程中，要合理明確金融產品的定位，主要區分面向機構投資者和面向個人的產品。鑒於機構投資者一般擁有機構優勢，有較強的分析判斷和抗風險能力，因此面向機構投資者的產品在許可證上更為寬松，面向個人的金融產品在准入方面應更為謹慎，在信息披露和監管方面應更為嚴格。其中，針對高端客戶的金融創新產品和普遍服務的金融創新產品應有所區別。此外，對於一些包括衍生品在內的定價策略和風險控制更為復雜，面向復雜的金融機構的金融創新產品也需要在監管上加以區別對待。
5.滿足客戶需求，實現「利益最大化」：金融產品創新的一個重要原則是從客戶的需求和利益出發，使產品盡可能滿足客戶「利益最大化」的投資目標，在方便客戶、使客戶滿意的同時，為自身帶來良好效益。
❸ 我國有哪些金融創新金融創新對金融發展有哪些貢獻
中國的金融創新： 一、隨著中國加入WTO後金融開放進入程序化、規范化時期，外資銀行的進入與競爭將促進銀行業的制度建設。銀行業將從健全現代公司法人治理結構出發，建立健全自負盈虧、自我約束、自謀發展的內在機制，把銀行辦成真正的現代金融企業。有條件的商業銀行將建立符合國際發展潮流的銀行控股公司，參股其他非銀行金融機構(甚至其他商業銀行)，實行業務綜合化、專業化、全球化，以此提高其業務競爭力，增強創新能力。 二、銀行內部機構設置創新 中國銀行業將適應金融創新的要求，在內部管理方面建立有助於促進金融創新的機構設置。銀行業工具創新要求銀行在機構管理上進行相應調整，根據潛在業務發展的需要，及時增加有利於促進金融創新的部門設置。未來銀行內部將成立金融創新或金融工程中心，專門負責金融市場監測，制定有關金融創新規劃。一般來說，銀行業金融創新具有一定的周期性。一種新的金融產品的出現，往往很快就被其他金融機構模仿。不過，率先推行金融創新的金融機構往往可以在客戶資源上獲得比較優勢。因此，率先把握潛在金融工具需求趨勢，推出新的金融工具的銀行，不僅可以有效開發市場：而且能夠促進相關業務的開展。通過業務的綜合經營，使銀行業獲得更大的市場份額和利潤來源。 三、銀行業產品創新 20世紀末中國銀行業已經在加強信貸管理的基礎上，根據國民經濟發展對銀行信貸的需求，積極開展消費信貸、助學貸款，拓展銀行中間業務。加強銀證、銀保、銀企合作，推進金融業務電子化、網路化建設。21世紀，銀行業務創新會得到進一步發展，尤其是與住房、汽車消費、電話銀行、網上銀行相關的銀行業務會有新的突破。銀行業傳統的存貸款利差將進一步縮小。存款來源會因證券業、期貨業、保險業的發展而受到抑制。因此，銀行要適應直接融資不斷擴大的要求，為客戶提供多元化的中間業務服務，外匯交易、衍生交易、投資理財等金融服務將會有較快發展。同時，銀行業將通過銀行控股的證券公司、保險公司推進綜合業務開展，加強銀行與證券、保險之間的業務聯系與合作。在拓展中間業務時，銀行業將適應客戶對中間業務的需要，注重業務的特色化、專業化，創造高效的金融服務品種。中國銀行業的產品創新也可能面臨一系列困難，除了銀行自身創新動力、技術支持等約束外，還受到國民經濟和客戶群體條件的影響。具體表現在：一是銀行業務創新不能離開國民經濟運行的基本現狀。宏觀經濟形勢的變化是銀行業金融創新的基礎，銀行業管理制度創新也離不開經濟體制改革的現實，而金融工具的推出是國民經濟運行在銀行業的具體體現。比如，利率和匯率的變化引起金融資產價格的變化，由此產生對金融資產保值和投資的要求，才出現新的金融工具。二是國內企業作為銀行業的主要客戶，其現代公司治理結構的建立和完善直接關繫到銀行業的經營，銀行業的產品創新最終要由客戶需求決定，而不在於銀行自身。事實上，銀行業務創新不過是銀行為客戶「量體裁衣」，為客戶提供其所需的金融服務。因此，滿足企業和居民的需求，是銀行業金融創新的歸宿。 四、風險控制機制的創新 金融創新的本質是進行金融風險的重新配置。金融創新也會產生一系列新的金融風險，這就要求商業銀行對經營風險進行動態監測和評估，採取相應的防範措施。21世紀，中國銀行業將適應金融市場變化的要求，在推進金融創新過程中，建立穩健的風險控制機制。如在利率、匯率劇烈變化的情況下，充分利用新的避險工具，保證銀行資產的增值與保值。21世紀，中國銀行業將參照現代商業銀行管理的「CAMEL體系」、「ROCA標准」以及銀行控股公司的「BOPEC標准」，建立動態的風險預警系統，及時跟蹤各種新的金融工具的風險和收益情況，加強銀行管理，在保證銀行業穩健經營的基礎上，努力提高銀行的創新能力和盈利水平，使銀行業在金融創新中得到穩健發展，充分發揮金融創新對銀行業發展的促進作用。 金融創新對金融發展有哪些貢獻：1．提高了金融市場的運作效率首先提高了市場價格對信息反應的靈敏度。金融創新通過提高市場組織與設備的現代化程度，使國際金融市場的價格能夠對所有可得到的信息作出迅速靈敏的反應，提高了金融市場價格變動的靈敏度，使價格快速及時對所獲信息作出反應，從而提高價格的合理性和價格機制的作用力。其次，增加了可供選擇的金融商品種類。現代創新中大量新型金融工具的出現，使金融市場所能提供的金融商品種類繁多，投資者選擇性增大。面對各具特色的眾多金融商品，各類投資者很容易實現他們自己滿意的效率組合。第三，增強了剔除個別風險的能力。金融創新通過提供大量的新型金融工具的融資方式、交易技術，增強了剔除個別風險的能力。投資者能進行多元化的資產組合，還能夠及時調整其組合，在保持效率組合的過程中，投資者可以通過分散或轉移法，把個別風險減到較小程度。第四，降低交易成本，使投資收益相對上升，吸引了更多的投資者和籌資者進入市場，提高交易的活躍程度。2．提高了金融機構的運作效率首先，金融創新通過大量提供具有特定內涵與特性的金融工具、金融服務、交易方式或融資技術等成果，從數量和質量兩方面同時提高需求者的滿足程度，增加了金融商品和服務的效用，從而增強了金融機構的基本功能，提高了金融機構的運作效率。其次，提高了支付清算能力和速度。把計算機引入支付清算系統後，使金融機構的支付清算能力和效率上了一個新台階，提高了資金周轉速度和使用效率，節約大量流通費用。第三，大幅度增加金融機構的資產和盈利率。現代金融創新涌現出來的大量新工具、新技術、新交易、新服務，使金融機構積聚資金的能力大大增強，信用創造的功能得到發揮，使金融機構擁有的資金流量的資產存量急速增長，提高了金融機構經營活動的規模報酬，降低成本，加之經營管理上的創新，金融機構的盈利能力增強。3．金融作用力大為加強金融作用力主要是指金融對於整體經濟運作的經濟發展的作用能力，一般是通過對總體經濟活動和經濟總量的影響及其作用程度體現出來的。第一，提高了金融資源的開發利用與再配置效率。現代金融創新使發達國家從經濟貨幣化推進到金融化的高級階段和大幅度提高發展中國家的經濟貨幣化程度，導致金融總量的快速增長，擴大了金融資源的可利用程度並優化了配置資源效果；第二，社會融資和投資的滿足度及便利度上升。主要表現為：一是融資成本降低，有力地促進了儲蓄向投資的轉化；二是金融機構和金融市場能夠提供更多更靈活的投資和融資安排，從總體上滿足不同的投資者的籌資者的各種需求，使全社會的資金融通更為便利；三是各種投資與融資的限制逐漸被消除，金融創新後各類投資融資者實際上都進入市場參與活動，金融業對社會投資和融資需求的滿足力大為增強；第三，金融業產值的迅速增長，直接增加了經濟總量，加大了金融對經濟發展的貢獻度；第四，增加了貨幣作用效率。創新後用較少的貨幣就可以實現較多的經濟總量，意味著貨幣作用對經濟的推動力增大。
❹ 金融營銷的發展有哪些趨勢
一、金融機構將掀起國際營銷和網路營銷的熱潮：隨著世界經濟發展全球化的加劇，金融機構進行各項活動所依靠的主要因素——資本能夠比較方便地在全球范圍內進行流通。在這樣的環境背景下，各金融機構也就不再滿足於僅僅在一個地區或國家中提供金融產品和服務，而是試圖在更大的國際市場上尋找新的機會，獲取新的客戶，得到更快增長，於是金融營銷出現了新的發展趨勢，國際營銷就此應運而生。另外，移動互聯技術的普及和升級，給了金融企業一種新的營銷渠道和營銷方式去吸引客戶。現代網路技術的發展進一步打破了經濟金融活動的地域邊界，網路金融營銷成為國際金融行業新的角力場。
二、為適應金融市場的節奏和變化，金融企業將會實施善變營銷和快速營銷：當今時代是一個飛速發展、加速變型的時代，對於營銷根本無定律可言。因此，首先，未來的金融行業必須訓練員工的客戶導向意識，充分了解客戶不斷更新的需求，捕捉新的市場機會，及時推出新產品、新概念，為客戶提供新的服務。其次，在產品和服務上「快速出擊」「捷足先登」，比競爭對手先行一步。等到其他企業紛紛效仿時，行動迅捷者又製造新的熱點去了。市場競爭猶如競技比賽，勝利者僅僅搶先半步就能脫穎而出。
三、營銷滲透到金融企業的方方面面，尤其是突出內部營銷：金融企業作為服務型企業，在滿足客戶需求、達成外部營銷的同時，還要對員工進行營銷理念、方法的輔導和培訓，制定內部工作準則、服務標准，樹立廣大雇員的營銷意識，突出內部營銷。因此，金融營銷將實現由單一渠道向多元化渠道的轉變，走向全面營銷的時代。
四、實現大眾營銷向差異化營銷的轉變：由於金融產品和服務存在同質化，金融機構往往只能滿足大眾客戶的需求，這不利於獲得目標客戶對品牌的認同和忠誠。金融營銷要實現從量到質的飛躍，必須從金融產品和金融業務拓展為核心轉變為以客戶服務為核心，了解客戶的個性化需求，從客戶的角度出發，設計並提供產品和服務，實現個性化組合，滿足不同客戶的差異化需求。
❺ 金融產品開發有哪幾種類型
1.產品發明：產品發明指金融機構根據金融市場需求，利用新原理與新技術開發出新的金融產品。這種新產品可改變客戶的生活方式或生活習慣。產品發明難度越大，就需要越多的資金投入與先進技術的採用，並且開發周期也越長。因而產品的開發可以充分反映金融機構實力與市場競爭能力。
2.產品改進：產品改進指金融機構對現有金融產品進行改進，使其在功能、形式等方面具有新特點，以滿足客戶需求，擴大產品銷售。當前，金融產品種類繁多，為了避免發明新產品所需的大量資金、人力、時間等，金融機構可以對現有產品進行改造或重新包裝，以增加產品的服務功能，更好地滿足客戶需求。
3.產品組合：產品組合指金融機構將兩個或兩個以上的現有產品或服務加以重新組合，從而推出金融新產品。金融機構擁有的產品越多，就越難從整體上開展有效的金融營銷活動，因為客戶難以充分了解全部產品。為了更好地讓客戶接受本機構的產品，金融機構可以對原有的業務進行交叉組合並在某個特定的細分市場中推廣，讓客戶獲得一攬子服務，這樣就易於佔領該市場並不斷吸引新的客戶。
4.產品模仿：產品模仿指金融機構以金融市場上現有的其他產品為樣板，結合本機構以及目標市場的實際情況和特點，加以改進和完善後推出新產品。由於金融新產品是在學習別人的經驗、結合自身的特點的基礎上加以效仿產生的，金融機構在開發時所花費的人力、物力、資金等都較低，簡便易行且周期較短，所以被金融機構廣泛使用。
❻ 金融新產品研製有哪些過程
這一步是將經過商業分析後的新產品方案交給研究開發部門，將方案變為現實模型或樣品的過程。這一過程也包括包裝及品牌的設計。只有進入產品研製階段才能發現產品方案的不足，並確定方案在技術上、商業上的可行性。應當指出的是，研製過程同時應包括專業人員的功能測試及消費者測試。目前功能測試是在一個模擬的操作環境內，由專業人員對產品的性能質量及安全性進行測試；消費者測試是指以消費者試用樣品進行測試。測試結束後要出具測試報告，寫明測試結果。
❼ 金融創新指的是什麼
創新金融指的是，在業務經營管理領域的創新，是金融機構利用新思維、新理念里打造金融，就像88財富網幫我們從另一種方式賺錢
❽ 為促進普惠金融發展，各金融機構推出了哪些創新的金融產品服務
金融機構在服務小微企業、農戶、貧困人群等普惠金融重點服務對象時，往往面臨客戶分散、資信水平不高、信息規范化標准化不足、缺乏有效抵質押物等問題。針對小微企業、農戶、新型農業生產經營主體等普惠金融重點領域「短、小、頻、急」的金融需求，金融機構不斷改進服務方式，打造專屬產品服務體系。
一是運用新型信息技術手段，拓展銀行服務渠道。網上銀行、手機銀行等服務渠道發展迅猛。截至2017年末，主要銀行業金融機構的網上銀行、手機銀行賬戶數已達32.8億戶，主要電子交易筆數替代率平均達到79.6%，其中，手機銀行交易筆數佔主要電子交易筆數的31.8%。
二是通過互聯網、大數據等金融科技手段，提供線上信貸服務，提升服務質量和服務效率，涌現出一批依託互聯網、大數據等新技術的創新普惠金融產品。前海微眾銀行、浙江網商銀行創新大數據模型風控模式，精耕個人小額消費貸款、電商貸款等細分領域。建設銀行探索全流程線上融資模式「小微快貸」，2017年新增客戶超過14萬，當年放款1466億元。互聯網保險迅速發展，2017年互聯網保險簽單124.91億件，較上年增長102.60%。
三是開展續貸業務創新，緩解小微企業貸款到期資金周轉難題，提高貸款資金使用效率。目前，大型銀行、股份制銀行、郵儲銀行均已開展續貸業務，泉州銀行創新續貸產品「無間貸」，截至2017年末累計為客戶節約融資成本2.5億元。
四是發展供應鏈金融，與核心企業合作對供應鏈上下游的小微企業進行批量授信、批量開發。農業銀行「數據網貸」通過「核心企業推薦+歷史數據分析」，向核心企業上下游小微集群客戶提供全流程線上化的供應鏈融資服務。
五是完善貸款審批流程，探索運用零售業務管理技術，優化小微企業貸款審批政策和流程，壓縮獲得信貸時間。中國銀行「信貸工廠」模式將授信流程從200多個步驟減少至23個，審批時間從2-3個月縮短為5-7個工作日，最快當天即可完成審批。
六是豐富抵質押品類型。在農村地區開展了農村承包土地的經營權、農民住房財產權和農村集體經營性建設用地使用權抵押貸款試點，開展林權抵押貸款，開展注冊商標專用權、專利權、著作權等知識產權抵質押貸款，緩解「缺擔保」難題。
七是促進扶貧小額信貸健康發展。明確「5萬元以下、3年期以內、免擔保免抵押、基準利率放貸、財政貼息、縣建風險補償金」的政策要點，幫助建檔立卡貧困戶發展生產、增收脫貧。截至2017年末，銀行業扶貧小額信貸余額2496.96億元。
八是服務科創企業發展。鼓勵銀行業金融機構針對科技企業特點，探索建立有別於傳統信貸業務的科技金融組織架構、管理機制、業務流程、風控手段以及保障體系。截至2017年末，銀行業金融機構已設立科技支行、科技金融專營機構等645家；對科技型中小企業和科創企業貸款余額分別為1.7萬億元和0.6萬億元；銀行業金融機構外部投貸聯動項下科創企業貸款余額225.6億元。
九是創新農業保險產品，豐富價格保險、指數保險、制種保險的種類。2017年共開發出農業保險產品1714個，涉及215類農產品。價格保險標的擴大到4大類72個品種，指數保險已備案19個省（區、市）57款天氣指數保險產品，制種保險開辦省份達29個。
十是創新農產品期貨期權產品，降低農業價格風險。已上市23個農產品期貨品種和2個農產品期權品種，覆蓋糧、棉、糖、林木、禽蛋、鮮果等主要農產品領域。穩步擴大「保險+期貨」試點，目前已包括天然橡膠、玉米、大豆、棉花、白糖等5個品種，試點項目達到79個，試點區域包括黑龍江、新疆、雲南等多個省（區、市）、覆蓋近40個貧困縣，各期貨交易所支持資金總額達到1.23億元。
本答案由 關數e 海關數據科技服務平台 整理自銀保監會就首次發布普惠金融白皮書答記者問
❾ 如果某企業打算向市場上推出一種新業務或新產品,需要考慮哪些因素
需要考慮成敗的比例，投入的資金，投入的人力是否能承受，如何保護產品和渠道的穩定性，不會瞬間被跟風企業搶占市場。