公司基本面分析五十pdf

1. 什麼是公司基本面分析

公司基本面是指公司財務狀況，發展潛力，成長性及質地如何？政策變化指管理層的政策，技術面指技術走勢影響。

2. 公司基本面分析的素質分析

公司文化是指公司全體職工在長期的生產和經營活動中逐漸形成的共同遵循的規則、價值觀、人生觀和自身的行為規范准則。對公司文化的分析應著重了解公司文化對全體員工的指導作用、凝聚作用、激勵功能和約束作用。
管理層素質的分析應包括對公司管理層的文化素質和專業水平，內部協調和溝通能力，公司管理層第一把手的個人經歷、工作經歷及文化水平，公司管理層的開拓精神等的分析。一個好的管理層在管理公司時，每一年公司都應有很大的變化，最終的結果應從公司的成長性、主營收入、主營利潤和每股收益的變化中體現出來。

3. 哪位大俠有全昌明的《投資最困難的事 公司基本面分析與估值》

這里就有

4. 分析一個公司的基本面主要分析什麼

1.價值與風險。企業的價值與風險總是並存，投資者在股票投資分析中需要對上市公司的資產結構進行分析，這樣才能夠知道企業的資產與負債之間的關系，以及資產結構是否與企業經營發展相吻合，是否存在資產的結構性風險，是否值得冒險買入該公司的股票。反映企業價值與風險的關鍵財務指標有資產負債率、流動比率與速動比率、市凈率、Altman Z 指數等。
2.運營效率。運營效率的關鍵財務指標是反映經營者利用企業各項資產的效率，以及公司的整體管理能力。它包括資產周轉率、流動資產周轉率、應收賬款周轉率、存貨周轉率等指標。
3.盈利能力。企業的盈利能力是對股價產生影響的最直接的指標，也是股票市場中備受關注的內容，但是企業的盈利能力的大小和真實性是無法從單一的財務報表中得到結果，而是要對其盈利的實質進行分析，通過對市銷率、市盈率、營業利潤率和毛利率、凈資產收益率、每股收益、本利比與獲利率、股利保障系數等關鍵財務指標的有效分析，才能夠對一些弄虛作假的行為進行了揭露。
4.盈利的質量。企業的盈利是否真實可靠，股價是炒作還是真實的表現，通過企業相關的現金流關鍵財務比率指標就是檢測它們的掃描儀。這些指標包括現金流量結構比率、每股經營現金凈流量、銷售收現比率、凈利潤現金含量比率、自由現金流量等指標。
5.前景與評估。在關鍵財務指標分析中，對企業的成長性和股價的合理性進行評價是股票價值投資的關鍵，企業的成長性越好，股價的上漲動力越足，同時投資者獲得企業發展所帶來的紅利也會越多。這部分指標包括營業收入增長率、凈利潤增長率、市盈率相對盈利增長比率，以及評估股票未來增長的現金流量折現值等。

5. 公司基本面分析的行業分析

公司所在行業的分析應包括兩個方面的內容：一是上市公司所在行業的整體分析；二是上市公司所在行業的地位分析。
上市公司所在行業的分析對長線投資相當重要。行業的當前狀況和未來的發展趨勢對該行業上市公司的影響巨大。當某個行業處於整體增長期間，未來的發展空間很大，該行業的所有上市公司都有較好的表現和較大的發展空間。例如深滬兩市的通信行業、電腦軟體行業和高科技行業，整體公司業績要高於其他行業。
在我國的國民經濟發展中，行業劃分有自己獨特的特點，它是按第一、第二和第三產業劃分的。
第一產業主要是農、林、牧、副、漁和農業人口發展的產業，統稱農業。
第二產業主要是製造業、電力、紡織、石化、采礦、鋼鐵、建築、造紙、印刷等，統稱工業。
第三產業主要是金融保險、交通運輸、通信郵政、商業、教育文化、廣播電視、餐飲旅館等，統稱服務業。
股票市場上對行業的劃分是：農業、工業品製造業、商業、交通運輸、旅遊、網路電信、高科技、家用電器、金融、化工、石油、建材、醫葯、紡織、外貿、生物工程、地產、汽車、綜合類、食品加工、鋼鐵冶金、電力行業、造紙印刷、軟體、電腦等。 每一個行業都有四個發展時期：形成時期、成長時期、穩定時期和衰退時期。處在下降衰退時期的行業稱為夕陽行業；處在形成和成長時期的行業稱為朝陽行業。當大盤從底部啟動後，投資者最好挑選朝陽行業的股票，不要進入夕陽行業的股票。
朝陽行業和夕陽行業的劃分是相對的，並有時間和地域的限制。某一個國家的夕陽行業可能是其他國家的朝陽行業，如美國的高速公路建設，幾年前已決定不再新建，與高速公路建設有關的行業也處在夕陽時期，但高速公路建設在中國卻處在朝陽時期。又如美國的汽車工業已處在下降的夕陽時期，而中國的汽車工業仍處在上升朝陽時期。某一個時期是朝陽行業，而在另一個時期可能就變成夕陽行業。五十年前中國的紡織和鋼鐵行業處在上升朝陽時期，現在卻處在下降夕陽時期。
每一個行業內部也有處在上升朝陽時期企業和下降夕陽時期企業之分。如紡織行業在中國處在下降夕陽時期，而採用新技術、新工藝和新材料的企業卻處在上升朝陽時期。例如採用納米技術的紡織企業卻處在形成時期，一旦納米技術首先在我國的紡織行業應用，中國的紡織行業可能又會處在上升朝陽時期。新技術、新工藝和新材料的應用不僅可以改變企業本身的狀況，也可能改變整個行業的狀況。

6. 怎麼去分析一個公司的基本面

對於公司基本面分析著重研究以下項目和內容：
1、財務報表財務報表是衡量一個公司基本面最重要的標准，主要從公司的市盈率、每股收益、地方政府的扶持和財政補貼、每股凈資產、市凈率、凈資產收益率、成本費用、銷售利潤、應收賬款周轉率、負債率、現金比率等多方面進行分析。
2、行業的劃分
公司所在行業的分析應包括兩個方面的內容：一是上市公司所在行業的整體分析；二是上市公司所在行業的地位分析。
上市公司所在行業的分析對長線投資相當重要。行業的當前狀況和未來的發展趨勢對該行業上市公司的影響巨大。當某個行業處於整體增長期間，未來的發展空間很大，該行業的所有上市公司都有較好的表現和較大的發展空間。例如深滬兩市的通信行業、電腦軟體行業和高科技行業，整體公司業績要高於其他行業。
3、行業的成長分類
每一個行業都有四個發展時期：形成時期、成長時期、穩定時期和衰退時期。處在下降衰退時期的行業稱為夕陽行業；處在形成和成長時期的行業稱為朝陽行業。當大盤從底部啟動後，投資者最好挑選朝陽行業的股票，不要進入夕陽行業的股票。朝陽行業和夕陽行業的劃分是相對的，並有時間和地域的限制。
4、公司產品的市場佔有分析
產品的市場佔有應包括兩方面的內容：一是產品的市場佔有率，這是指該公司的產品在同類產品市場中所佔有的份額；二是指產品的市場覆蓋率，也指產品在各個地區的覆蓋和分布。5、公司產品的品種分析公司產品的品種分析是指公司的產品種類是否齊全、在同行業生產的品種中持有的品種數、這些品種在市場的生命周期和各品種的市場佔有分析。
6、產品價格分析產品價格分析是指公司生產的產品和其他公司生產的同類產品的價格比較。
7、產品的銷售能力主要考察上市公司的銷售渠道、銷售網路、銷售人員、銷售策略、銷售成本和銷售業績。
8、公司原材料和關鍵部件的供應分析公司的原材料和關鍵部件的供應與產品的銷售一樣，同樣存在兩種情況：一種是自己包打天下，產品的上游原材料和關鍵部件全部由自己供應和生產，它的好處是原材料和關鍵部件供應穩定，這一部分利潤由該公司獨自獲得。但缺點是它的戰線長，初期投資增加，管理費用增加，產品抗風險性差。另一種情況是原材料和關鍵部件由專門的原材料公司供應和生產，公司讓出一部分應得的利潤。兩種模式各有利弊，需視具體情況判斷。
9、公司產品知識產權的研究和分析一個上市公司的產品是否擁有自主知識產權是相當重要的一項指標，它可以衡量該產品的技術含金量。自主知識產權是一個上市公司發展和壯大的基礎，是穩定利潤來源的保證。
10、實地考察考察公司的現狀，公司的生產和銷售情況，公司文化、公司管理層的能力，公司的規章制度、生產規模、生產效益、生產秩序，投資資金的實際執行情況，公司信息披露的准確情況和財務報表的真實性。

7. 如何進行公司基本面的分析

基本面指對宏觀經濟、行業和公司基本情況的分析，包括公司經營理念策略、公司報表等的分析。長線投資一般用基本面分析。

技術分析包括基本面和技術面,在一般人的印象中，好像基本面分析容易掌握一些，只需要多收集各國經濟數據，加以歸納就可以了。實際上遠非如此簡單，要做好基本面分析，比技術分析難得多。這是因為：一方面，由於經濟數據種類繁多，投資者很難掌握完整的數據，這樣就很難保證基本面分析的准確性。只有少數大機構才有能力做好基本面分析，這方面的成功例子有著名的金融大鱷索羅斯。另一方面，各類經濟數據的重要性不一，即使是同一種數據，其重要性也要受到具體市場環境的影響，這更加大了基本面分析的難度。此外，有很多數據都很重要，往往它們又互相矛盾，這個時候又該如何判斷呢？

作為普通投資者，不具備做好基本面分析的條件，但是可以根據市場對於基本面消息的反應情況，來分析判斷市場的大勢，作為指導我們操作的參考。

比如，近期美元跌破了已經維持了近兩個月的盤整區間，技術面開始轉向弱勢。但從美國基本面情況看，不論是GDP數據，還是非常重要的非農就業數據，比主要對手歐元區要好很多，這也進一步支持了美元利率繼續上升的預期。

但如果我們把目光投到油價上，可以看到油價的高企也在支持美元的走弱。目前國際原油價格已經接近每桶62美元，由於美國對於石油輸出國組織OPEC具有強大的影響力，油價的不斷飈升後面可以非常清楚地看到山姆大叔長袖善舞的身影。而炒高油價的一個重要作用，就是有助於逼迫對於本幣升值怨聲載道的歐洲央行和日本央行接受升值。

我們不需要嘗試去通過數據預測市場未來的走向，只需要去觀察市場對於數據的反應，藉此判斷市場多空的轉化，如果能夠從中窺到蛛絲馬跡，就可以說，我們的基本面分析非常成功了。

8. 什麼是公司基本面分析實務

《公司基本面分析實務:把握能把握的機會》內容簡介：作者曾為長盛基金、天弘基金版等基金公司權、中國人壽、中英人壽等保險公司、招商證券、中銀國際、民族證券等券商的投資研究部門提供基本面分析內部培訓；為中海油、中海油服、中廣核、大唐國際等大型國企提供EVA價值管理體系建設咨詢；為《財富（中文版）》、《財經·金融實務》、《中國證券報》、《證券市場周刊》等財經媒體提供上市公司價值分析數據。

9. 公司基本面分析包括哪些內容

一、公司的經營管理分析
1.經營理念
經營理念是企業發展一貫堅持的核心思想，是員工堅守的基本信條，企業制定戰略目標的前提。投資者要注意企業是否注正穩健經營，其經營目標是否經常發生變化。
2.資本管理
分析資本規模時，要分析企業是否進行規模經營，其經營規模是否適度。如果單一地擴大規模而超過了企業和市場的承受能力，一旦市場發生變化，容易造成企業資金鏈斷裂，使企業陷入困境。規模經營能夠產生規模效益，但並是非規模越大越好，企業應保持適度規模。
3.技術水平
主要分析企業是否擁有核心技術和創新能力。分析其產品是否具有競爭優勢，其核心技術是否在同行內領先，是否具有了不可替代性。
4.管理人員水平
投資者在分析管理人員水平時，要注意分析其學歷構成、在公司中的工作年限、管理人員的變動的情況，高層持股人員變動往往蘊藏著巨大的風險。

二、公司的市場狀況和行業地位分析
公司的市場狀況主要從產品的競爭力和產品的市場佔有率方面進行分析。
產品的競爭力主要體現在產品質量、技術優勢、成本優勢上。產品質量分析主要從品牌忠誠度、用戶反饋上分析。技術優勢主要從新產品的研究開發及開發費用比例來判斷。成本優勢則主要從與其建立合作關系的原材料廠商的能力進行分析，判斷其是否擁有批量進貨的優勢。
公司的產品市場佔有率越高，其效益越好。在分析產品佔有率時，主要通過行業的橫向和縱向比較來分析，選擇產品市場佔有率高的企業進行投資以獲取穩定的收益。
對公司行業地位進行分析，主要分析公司是否是領導企業、是否共有價格影響力、是否具有競爭的優勢、是否具有行業領先地位。如果其營利能力高於行業平均水平，並在行業中綜合排名在前的，是行業領導企業，其投資價值要大於同行業內其他企業。還要對公司資產負債表分析。