投資的收益和風險的衡量
融資的成本控制
B. 什麼是國際融資管理
國際融資管理是指通過國際金融市場來籌集企業發展所需的流動資金、中長期資金。目的是進入資金成本更優惠的市場,擴大企業發展資金的可獲取性,降低資金成本。
分為直接融資和間接融資。
C. 投融資管理是什麼樣的
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財務制度中的投融資管理
第一章 總則
第一條 為加強公司內部控制,規避風險,提高經濟效益,促進公司規范運作,保護投資者合法權益,根據《中華人民共和國公司法》(以下簡稱「《公司法》」)和《公司章程》等有關法律法規的規定,特製定本制度。
第二條 本制度所稱投融資決策主要是指公司投、融資及資產項目的管理決策,包括:對內投資、對外投資、對外融資、重大資產重組、對外擔保事項等。
第三條 本制度的決策行為應遵循以下基本原則:
(一)遵守國家法律、法規及公司章程的有關規定;
(二)維護公司利益,爭取效益最大化;
(三)符合公司發展戰略,符合國家產業政策,發揮和加強公司的競爭優勢;
(四)採取審慎態度,規模適度,量力而行,對實施過程進行相關的風險管理,兼顧風險和收益的平衡;
(五)規范化、制度化、科學化,必要時咨詢或聘請外部專業機構。
第二章 對內投資決策管理
第四條 對內投資是指公司利用自有資金或銀行貸款進行基本建設、技術改造、購買大型機器、設備及新項目建設等。
第五條 公司對內投資的決策程序:
(一)按照公司規劃方案,結合相關部門和單位組織編制的項目可行性研究報告,提出公司固定資產投資計劃;
(二)按本制度規定的審批許可權履行審批程序;
(三)投資決策委員會進行討論並交董事長審議;
(四)管理層根據審批結果負責組織實施,相關部門按公司有關規定辦理項目實施所需各類手續。
第三章 對外投資決策管理
第六條 對外投資是指公司為獲取未來收益而將一定數量的貨幣資金、股權、以及經評估後的實物或無形資產等作價出資,對外進行各種形式的投資活動。
第七條 按照投資期限的長短,公司對外投資分為短期投資和長期投資。
短期投資主要指公司購入的能隨時變現且持有時間不超過一年(含一年)的投資,包括各種股票、債券、基金、分紅型保險、銀行理財產品等;長期投資主要指投資期限超過一年,不能隨時變現或不準備變現的各種投資,包括債券投資、股權投資和其他投資等。包括但不限於下列類型:
(一)公司獨立興辦的企業或獨立出資的經營項目;
(二)公司出資與其他境內、外獨立法人實體、自然人成立合資、合作公司或開發項目;
(三)參股其他境內、外獨立法人實體;
(四)經營資產出租、委託經營或與他人共同經營;
(五)其他投資行為。
第八條 公司短期投資的決策程序:
(一)投融資管理部負責預選投資機會和投資對象,根據投資對象的盈利能力編制短期投資計劃;
(二)財務部負責提供公司資金流量狀況;
(三)按本制度規定的審批許可權履行審批程序;
(四)投資決策委員會進行討論並交董事長審議;
(五)投融資管理部根據審批結果負責組織實施。
涉及證券投資的,公司必須執行嚴格的聯合控制制度,即至少要由兩名以上人員共同操作,且投資操作人員與資金管理人員分離、相互制約,不得一人單獨接觸投資資產,對任何的投資資產的存入或取出,必須董事長簽字審批。
第九條 公司長期投資的決策程序:
(一)公司投資並購小組對擬投資項目進行初步評估,提出投資建議,提交公司會議研究;並按照審核意見,組織相關部門對其進行調研、論證,編制可行性研究報告及有關合作意向書,再次提交公司研究;
(二)按本制度規定的審批許可權履行審批程序;
(三)投資決策委員會進行討論並交董事長審議;
(四)投融資管理部根據審批結果負責組織實施。
第十條 公司在進行投資決策時,需聘請技術、經濟、法律等有關機構和專家進行咨詢;決策投資項目不能僅考慮項目的報酬率,更要關注投資風險的分析與防範,對投資項目的決策要採取謹慎的原則。
第十一條 公司審計部應依據其職責對投資項目進行監督,對違規行為及時提出糾正意見,對重大問題提出專項報告,提請董事長處理。
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D. 公司融資管理辦法主要有什麼內容
企業籌資是指企業根據生產經營、對外投資以及調整資金結構等活動對資金的需要,通過一定的渠道,採取一定的方式,獲取所需資金的一種行為。企業的籌資活動,按時間區分,有創建時的初始籌資和經營期間的籌資;按籌資的性質區分,有權益籌資和債權籌資。不論什麼時候,籌集什麼性質的資金,由於籌資有不同的渠道、不同的方式可供選擇,籌資的成本、籌資風險又各不相同,因此,為保證籌資活動的有效、合理進行,企業應建立有關制度。
(一)籌資計劃制度
籌資計劃是在對企業短期和長期所需資金進行預測的基礎上,分析計算不同籌資方式的籌資成本、籌資風險,選擇適合自已的籌資方式,並確定在什麼時候,用什麼方式,籌集多少數量的資金。籌資計劃的編制可以使企業用盡可能低的代價,取得所需資金,並能有效防範風險。一項完整的籌資計劃應包括:
1.企業資金需求量的預測;
2.籌資方式的選擇及籌資數量安排;
3.籌資程序及時間安排;
4.籌資前後企業資金結構及財務狀況的變化;
5.籌資對企業未來收益的影響。
(二)籌資審核制度
籌資計劃的編制人員應與審核人員適當分離,以便審核人能從獨立的立場來衡量計劃的優劣。負責審核的人員可自行完成對籌資計劃的審核,也可聘請法律顧問和財務顧問共同審核該項籌資活動對企業未來凈收益的影響以及籌資方式的合理性。同時,還要審核籌資計劃的實施細則,以書面形式記錄審核結果,並特別註明籌資的執行程序及各項手續。
(三)籌資檢查和考核制度
籌資檢查制度是指及時了解籌資活動的進展情況,發現籌資活動中可能出現的問題,以及籌資計劃的執行情況。籌資檢查可定期或不定期進行,視籌資規模、籌資方式、籌資程序而定。
籌資考核是將籌資結果與籌資計劃進行比較,對產生的差異進行分析,找出原因。建立籌資考核制度是為了明確籌資活動的責權利,保證籌資計劃的有效實施。
E. 什麼是融資管理費
就是一種理由、沒有實際意義,
F. 什麼是企業籌資管理
企業持續的生產經營活動,不斷地產生對資金的需求,需要籌措和集中資金,同時,企
業因開展對外投資活動和調整資本結構也需要籌集和融通資金。企業籌集資金,就是企業
根據其生產經營、對外投資和調整資本結構的需要,通過籌資渠道和資金市場,運用籌資方
式,經濟有效地籌措和集中資金。企業進行資金籌集,首先必須了解籌資的具體動機,按照
籌資的基本要求,選擇恰當的籌資渠道和方式,獲得所需資金。
1)合理確定資金需要量,科學安排籌資時間
通過預算手段完成資金的需求量和需求時間的測定,使資金的籌措量與需要量達到平衡,防止因籌資不足而影響生產經營或因籌資過剩而增加財務費用。
(2)合理組合籌資渠道和方式,降低資金成本
綜合考察各種籌資渠道和籌資方式的難易程度、資金成本和籌資風險,研究各種資金來源的構成,求得資金來源的最優組合,以降低籌資的綜合成本。
(3)優化資本結構,降低籌資風險
在籌資過程中合理選擇和優化籌資結構,做到長、短期資本、債務資本和自有資本的有機結合,有效地規避和降低籌資中各種不確定性因素給企業帶來損失的可能性。
(4)擬定好籌資方案,認真簽定和執行籌資合同
在進行籌資成本、資本結構和投資效益可行性研究的基礎上,擬定好籌資方案。籌資時間應與用資時間相銜接,而且要考慮資金市場的供應能力。在籌資方案的實施過程中,籌資者與出資者應按法定手續認真簽定合同、協議,明確各方的責任和義務。此後,必須按照企業籌資方案和合同、協議的規定執行,恰當支付出資人報酬,按期償還借款,維護企業信譽。
G. 融資管理 主要是干什麼
幫企業管理,找資金。