❶ 國際金融考試計算題
先提個問題，時間是不是搞錯了。3月份3個月後應該是6月份了：）
簽訂遠期合約回
買入一份遠答期合約
賣出100萬英鎊 按 三個月後的遠期匯率是1.918成交
這樣鎖定了外匯的風險
3個月後收到的100萬英鎊履行合約
收入191.8萬美金
原來應得收入192萬美金
這種遠期合同是最保守的一種
（避免了什麼都不做，最後只有191萬美金）
減少多損失0.8萬美金
不過事實上還是損失了0.2萬美金（不考慮交易費用和利息）
應該還有用外匯期權套利的，不過本題條件比較少
❷ 國際金融 計算題：（外匯、套匯）
(1)將不同市復場換算成同一標制價法
香港外匯市場：1美元=7.7814港元
紐約外匯市場：1英鎊=1.4215美元
倫敦外匯市場：1港元=1/11.0723英鎊
匯率相乘:7.7814*1.4215*1/11.0723=0.9990
不等於1,說明三個市場有套匯的機會,可以進行三角套匯
(2)因為是小於1,套匯操作,先將港元在香港市場兌換成美元,再將美元在紐約市場兌換成英鎊,再在倫敦市場將英鎊兌換成港元,減去投入的成本,即為套匯收益:
1000萬/7.7814/1.4215*11.0723-1000萬=9980.69港元
❸ 國際金融學計算題
這個是套匯的題目，首先回答你106.16-106.36 是前面買入價和後面賣出價，對專於你自己來說。屬
如果對於銀行是反過來的。
首先分析一下：
在紐約：美元便宜。日元貴，你可以對比一下兩個市場，美元在紐約換得比東京市場小，
所以我們賣出日元，買入美元，低買高賣
在東京：美元貴，日元便宜，所以賣出美元、買入日元，低買高賣。
投入1000美元，在東京是買入日元，匯率是106.76，所以可以換106760日元，在紐約也是賣出日元，所以106.36.所以活得1003.76萬，所以你獲得利潤為美元3.76萬美元。
如果有1000萬日元，你首先在紐約賣出日元，所以紐約匯率價格106.36，你獲得94.02萬美元，在東京市場買入日元，106.76，所以活得10037.57日元。
你獲得37.57萬日元。
❹ 國際金融的計算題
存在!
遠期匯率/即期匯率=1.62/1.60=1.0125；
澳元利率/歐元利率（一年）=8.5/6.5=1.3077；
所以，從套利角度出發，存在拋售歐元補充澳元的套利空間，從而導致遠期澳元/歐元匯率上升。
❺ 國際金融學計算題
預期美元下跌，出口商為了避免將來收取的貨款兌換的損失，採取期權保值內，購買美元看跌容期權。如果3個月後美元下跌，就執行期權，如果美元不下跌或者上漲就放棄期權。
8月到期日，匯率變為USD1=CNY6.4150，即與預期一致，執行期權，以6.4230的價格賣出美元，獲取人民幣，減去期權費，實際獲得人民幣貨款：200萬*（6.4230-0.01）=1282.6萬人民幣。這樣由於採取了期權保值措施，避免了：200萬*（6.4320-6.4150-0.01）=14000元人民幣的損失。
❻ 國際金融學計算題(英文)
(1)use DM 1.45 to buy $1 in New York and sell $1 in Frankfurt,get DM 1.46. You get DM 0.01.
(2)
--Fixed
buy £ with your $1,000,000, hold £500,000 for 1 year period and get interst £(500,000 *16%)=80,000, then buy back $ with all your £580,000, you get $1,160,000.
However if you hold initial $1,000,000 for 1 year period, you only get $1,120,000.
You win $40,000 via buy and hold £.
--floating
You may not get this part profit as in fixed through hold £. As i year later when buy back $, the exchange rate may change to £1=$2.1 or even higher.
You have to face some risk if your still do the same trade as in fixed rate.
But for carry trade player, they generally put their money in high yiled currency.
❼ 國際金融計算題
1、蘇黎世瑞抄士法郎價格高襲，法蘭克福市場瑞士法郎價格低，美元持有者可以在蘇市場買入瑞士法郎，再在法蘭克福市場出售，換取美元，在不計費用的情況下可以獲利：
100萬美元*0.9565/0.9523-100萬=4410.37美元
2、一個月遠期匯率：USD/CAD=（0.9812+0.0010）/（0.9848+0.0015）=0.9822/0.9863
三個月遠期：USD/CAD=（0.9812-0.0035）/（0.9848-0.0025）=0.9777/0.9823
六個月遠期：USD/CAD=（0.9812-0.0055）/（0.9848-0.0040）=0.9757/0.9808
❽ 國際金融學計算題
利率高的貨幣來美元源遠期貶值,符合利率平價理論.
計算掉期率(即匯率變化年率)
90天(3個月)掉期率:(0.3902-0.3864)*12*100%/(0.3864*3)=3.93%,不等於利率差(10%-4%),套利有機會.
操作:因為掉期率小於利率差,套利可以借取瑞士法郎(期限3個月,利率4%),即期兌換成美元,進行美元3個月投資(利率10%),同時簽訂一份遠期賣出三個月美元投資本利的協議(進行套利拋補),三個月後投資收回,根據遠期合同兌換成瑞士法郎,在不考慮其他費用的情況下1瑞士法郎可獲利:
1*0.3864*(1+10%/4)/0.3902-1*(1+4%/4)=0.005018瑞士法郎