1. 什麼是分級基金及定價
你好
分級基金(Structured Fund)又叫「結構型基金」，是指在一個投資組合下，通過對基金收益或凈資產的分解，形成兩級（或多級）風險收益表現有一定差異化基金份額的基金品種。
它的主要特點是將基金產品分為兩類或多類份額，並分別給予不同的收益分配。分級基金各個子基金的凈值與份額佔比的乘積之和等於母基金的凈值。例如拆分成兩類份額的母基金凈值=A類子基凈值 X A份額佔比% + B類子基凈值 X B份額佔比%。如果母基金不進行拆分，其本身是一個普通的基金。
滿意採納
2. 我買分級基金時凈值0.5 拆算後凈值是1 理論上我的成本還是不是0.5
是的。基金的凈值乘以基金的份額就是你的投資金額（扣除申購費和管理費）不管基金凈值怎麼變你的投資金額是不變的。即使基金分紅你的資金也是不變的只不過是一部分自己變成現金返還到賬戶余額中了剩下的按照當前的基金凈值進行份額換算。
目前交易價格和凈值相差不大。只有在股災里，價格跌停也只有10%跌幅，而凈值是沒漲跌幅回限制的，才答會造成差距。股災結束後凈值隨大盤上漲，價格會因為比凈值高太多而仍然下跌，會把之前兩者的差價拉平的。除非你說的凈值是累計凈值，這是基金從成立起1元算起，經過很多年數次上折後的凈值，(每次上折價格變成1元，而凈值不會變)，差距大是當然的了。
4. 買分級基金如果在凈值低買以後會不會漲
據了解，當分級基金b份額單位凈值跌破0.25元時觸發下折，意味著下折當日分級基金b份額的凈值杠桿高達5倍以上。而在上折過程中，分級基金b份額凈值杠桿不斷降低，上折觸發日往往在1.5倍左右。這也意味著分級基金b份額單位凈值具有」越漲越慢，越跌越快「的特徵。
另外，在分級b下折的時候，其溢價率越高，持有者的虧損就越大。因為虧損是市場交易價格和凈值的溢價差。越接近下折的分級b賣盤越重，所以通常開盤後很快跌停，導致難以賣出。
5. 分級基金凈值回歸1元是什麼意思
基金凈值恢復到一元有可能是：
基金拆分或者大比例分紅到1元。拆分和專分紅不能直接產生收屬益，只不過是將高凈值降低到低凈值來吸引投資者購買。
或者是場內的分級基金不定期的折算
也有可能是市場漲跌導致基金凈值回到1元
6. 分級基金B共1000股，假如上折時價格是1.5，凈值1.2，上折後有多少B股和母基，損失多少
上折後，凈值歸一，B類份額不變，但會增加母基金份額。
假設母基金上折價正好就在 1.5元。那麼你持有的B份額價格必然高於1.5元（A+B份額價格再除以2就是母基金凈值，這個如果你不懂，那你沒法玩分級產品了。這個真的需要很多知識，不然會被玩殘的），這個多少錢不一定，但是估計怎麼也得在1.9-2.1元之間
假設B份額就是2元，你持有的B份額資產就是2000元
那麼就會得到
1000股B份額（這時凈值必然是1元）+1000母基金份額（母基金凈值也是1元），合計資產也是2000元。
7. 指數分級基金買的時候是按凈值嗎還是實時估值
指數分級基金通過基金平台是按基金凈值購買，但子基金份額可以通過二級市場買賣，按實時價格交易。
8. 分級基金的凈值怎麼計算的
分級基抄金母基襲金的凈值與一般開放式基金凈值的計算方法類似，在某一時點上，計算方法是：母基金單位凈值=（基金資產總值‐基金負債/母基金總份額）。
分級基金子基金的計算則略有不同，分級基金子基金僅是名義上的劃分，而不是實際資產的劃分，母基金所有的資產並沒有區分分別屬於哪個子基金，因此無法直接通過一般開放式基金凈值的計算方法獲得。一般分級基金優先份額的凈值計算方法是根據合同約定的收益率每日獲得日基準收益，而並不承擔實際的投資盈虧。因此，大部分分級基金優先份額的凈值都大於等於 1 元，只有個別產品由於設計條款不同可能會低於 1 元。由於優先份額子基金和進取份額子基金共同構成了母基金，優先份額的實際投資盈虧由進取份額分享與承擔，因此進取份額凈值並沒有獨立的計算方法，而是在母基金凈值和優先份額凈值確定後通過計算兩者的差額而獲得。
9. 分級基金a凈值是怎麼計算的
1、分級債券、分級指數型基金的A級單位凈值採用約定收益率。場內交易的有分級期限版約定收益A類基金參考權交易價格=約定收益率÷同久期AA+至AAA級信用債到期收益率+凈值-1元。
2、分級基金(Structured Fund)又叫「結構型基金」，是指在一個投資組合下，通過對基金收益或凈資產的分解，形成兩級（或多級）風險收益表現有一定差異化基金份額的基金品種。它的主要特點是將基金產品分為兩類或多類份額，並分別給予不同的收益分配。分級基金各個子基金的凈值與份額佔比的乘積之和等於母基金的凈值。例如拆分成兩類份額的母基金凈值=A類子基凈值 X A份額佔比% + B類子基凈值 X B份額佔比%。如果母基金不進行拆分，其本身是一個普通的基金。
10. 分級基金的凈值對其在二級市場上的價格有什麼影響
在二級市抄場上是溢價交易的，交易價格比實際凈值要高很多
A是折價交易的交易價格，比實際凈值要低一點。
上折是會瞬間導致投資者虧損20-50%，一點沒錯
分級基金折算是按照基金凈值進行折算，不是按照市值折算。所以，在折算前持有B類份額的，會發現股票市值減少，原因在於分級B類份額通常是場內溢價，價格高於凈值。因此，需要靠復牌後B的漲停板來恢復溢價，從而恢復所持股票市值。但是，若在場內高溢價買入B的客戶，折算後需要B持續上漲來恢復。因此可以通過分拆母基金這一部分損失找回來，
A類則正好相反，如果你在折算前買的A類，應該是0.8-0.9元左右的，恢復交易後一般是下跌甚至跌停。如果A不跌停恢復折價，那不成了空手套白狼的無風險套利了嗎