新三板掛牌後關聯方資金佔用

Ⅰ 關於ipo 關聯方資金佔用

IPO申報前必須清理關聯方資金佔用。在報告期內存在一般性關聯方資金佔用，申報前清理了，就可以。 依據《首次公開發行股票並上市管理辦法》第27條

Ⅱ 什麼是關聯方資金佔用

隨著關聯企業之間交易活動越來越頻繁，企業之間佔用資金現象非常普遍。在此過程中，關聯企業之間大多不收取資金佔用費，所以許多企業沒有考慮到關聯企業之間的稅收問題。按照稅法規定，企業之間正常的資金借貸，收取利息或其他形式的資金佔用費，主要涉及企業所得稅和營業稅。

關聯企業之間大多不收取資金佔用費，所以許多企業沒有考慮到關聯企業之間的稅收問題。按照稅法規定，企業之間正常的資金借貸，收取利息或其他形式的資金佔用費，主要涉及企業所得稅和營業稅。

(2)新三板掛牌後關聯方資金佔用擴展閱讀

關聯方資金佔用的原因

一是上市公司改制先天不足。

二是股權分置、國有股流動性差。由於我國股權分置的制度安排,國有股只能在場外協議轉讓,流動性差,再加之我國上市公司派現率普遍較低,國有股東沒有其他股權收入來源,在母公司及其他關聯方生存困難時,自然首先想到的是侵佔上市公司資金。

三是意識方面的原因。國有大股東佔有中小股東的利益,在部分國企高管看來是無可厚非的,把"國有資產"凌駕於"法人財產"、"個人財產"之上的意識,不僅在一些人的頭腦里仍然存在,而且也體現在他們的工作中。

此外,一些地方政府領導也認為,如果佔用資金是用來給大股東及其他關聯方的下崗職工發放最低生活保障,那就是維護了當地的社會穩定,解決了地方政府的難題。

關聯方資金佔用的對策

首先是要提高認識,轉變觀念。由於國有控股上市公司是被占款公司的主體,因此,國有控股上市公司及其大股東的高管層,以及各級國資管理部門的領導們,是解決關聯方占款現象的中堅力量,有些時候甚至起著決定性的作用。

其次是要做到有法可依,違法必究。

Ⅲ 新三板董監高 在成為高管前的資金佔用是否要披露

只需要批露在董監高任期之內存在的資金佔用的問題，當然，如果資金還處於佔用狀態的話，一定要批露的。所以在成為董監高之前一定把資金佔用問題解決掉。

Ⅳ 創業板的關聯方資金佔用中經營性的資金佔用也要披露嗎

國足出線了！確實值得高興，作為足球媒體人，國家隊能夠進入12強賽，對於我們而言是有切身利益的。國足的成績於足球媒體而言，一榮俱榮，一損俱損。在國內足球市場如此火爆，中超逐漸成為亞洲第一聯賽，中央舉全國之力發展足球之際，中國足球太需要國家隊的勝利。
高洪波從5年前的世預賽征程中下課，5年後他又在世預賽中回歸。當年的高家軍與現在相比，大部分人員已不同，戰術打法也沒有可比性，但有一點可以肯定的是，球隊依然是如此的團結。高洪波、卡馬喬和佩蘭都曾先後在國足帥位下課，唯高洪波在被辭退後有球員發聲公開力挺的，其中就包括2011亞洲杯上被傳聞與他不和的郜林。一名「高一期」和「高二期」都是國足核心的球員私底下曾如此評價高洪波，「老高是有追求的，大家也願意為他賣命。」
於是，呼喚高洪波繼續擔任國足教練的呼聲漸高，相信經此一役，高教頭也勢必自信高漲，似乎更有資本競選國足教練之位。
就我個人而言，是非常佩服高洪波的勇氣和擔當的。在中國足球最困難的時候，是他挺身而出接受這份「死亡任務」。12強賽，對於中國球迷而言，就已經是「我們的世界盃」，成績已經不太強求，要的就是球員能夠踢出精氣神，相信沒有誰能夠比高洪波更加勝任，不管大牌洋帥還是本土教練。
在高洪波當初接過國足主帥的帥印時，中國足協就給他冠上一個「預選賽主帥」的別扭定語。不過，外界一直認為如果高洪波真的能夠帶領著國足創造奇跡，殺進最終的12強賽，他有很大的可能繼續帶領這支球隊。
高洪波不是一個輕易對外流露自己真實想法的人，但他在29日晚間的賽後發布會上的神情明顯不自然，有一些完成任務之後的如釋重負，又摻雜了一些小心翼翼。但他一開口就總結性地感謝團隊、球員這短短時間以來的工作，這已經充滿了一種告別的意味。
他說：「我現在也是中國足協的執委，仍然會在中國足球的專業發展方面提出自己的建議。作為一個中國教練，能夠再次回到國足主帥這個位置，感謝領導對於自己的信任和支持，這也是完成這個比賽很好的基礎。」
當時有記者問他帶隊打進12強賽，如果不能繼續任教是否委屈，高洪波將自己的情緒收拾得非常好，「我已經是51歲的年紀了，過了知天命的年齡。作為一名中國足球教練，在中國的土地上不管今後在任何崗位干任何工作，都是繼續為中國足球服務。」
這是明智的態度，但千萬不要在全民狂歡中，一時頭腦發熱。再來競選國足教練。要知道，中國足球走了不少彎路，不是你所能承擔得起的。
本來事情到此為止，足協繼續開展選帥，一切將往專業而有希望的方向發展，但沒想到
4月5日，中國足協在官方網站發布公告，宣布正式聘請高洪波為中國男足國家隊主教練。在中國足協的公告中寫到：3月29日，中國男足2比0戰勝卡達隊成功晉級2018年世界盃亞洲區12強。中國足球協會主席辦公會經過慎重研究，決定正式聘請高洪波作為中國男足國家隊主教練。
高洪波擔任代理主教練期間，隊伍的精神狀態、戰斗意志以及團隊協作精神取得積極變化。在困難的局面下，國足以敢拼敢搶的精神打出狀態並取得最終的勝利。主教練得到了全體隊員的信賴以及技術專家組的肯定，同時也得到廣大球迷的認可。中國足協認為，高洪波是繼續率領隊伍征戰世預賽亞洲區12強比賽的合適人選。
那讓我們看看，在中國隊出線之餘，高洪波在這兩戰當中起到了怎樣的作用呢。是不是讓佩蘭執教就肯定會輸呢？
打馬爾地夫，魚腩隊，只贏了個4比0，全場比賽無亮點，指揮無亮點。打卡達，在幾乎全替補隊容的情況，贏了個二比0，同樣在臨場指揮中也沒看出跟上一場有何變化和新意。這兩場比賽，就認定教練的成功，完全沒有說服力。
在打馬爾地夫時，高說過，輸在心理，這真是一語中的，中國隊是沒有底氣，無論是隊員，還是教練，都是土鱉。
何為輸在心理，要知道教練與教練之間不是在於理論有多少，也不是在於一兩場比賽的決策對與否、輸與贏，而是整體的實戰經驗和氣場。
在中超各隊爭相天價聘請國際名帥的時候，繼續讓沒有任何與國際強隊比賽經驗的本土教練帶領國足隊員征戰國際賽場，在心理上能有底氣嗎？
再看恆大，幾年獲得亞冠、超冠，不得不佩服人家的管理及遠見。當還是韓國教練的時候，戰績說得過去，恆大決策層卻斷然換國際名帥，當時媒體和球迷一邊倒的反對，但結果如何，今天相信沒有誰認為這次換帥是錯誤，這才叫決策魅力，才叫運籌千里。
而中國足球的今天，也到了關健的決策時刻，是曾續這場意外的出線狂歡，繼續安全穩妥的為官之道，還是亦然決然，果斷通過技術專家組選擇國際名帥來指導，這是真正檢驗足協領導決策力的時刻。
遺憾的是，足協在意料之中選擇了順應民意，繼續讓高洪波擔任國足主帥。
當媒體與球迷陷入狂歡的時候，足協作為一個專業的管理機構，更需要冷靜的決策，在這么短的時間內，就斷然決定了主帥的人選，同時所給出的理由也完全不具專業性。這樣的足協，真的能有所作為嗎？
高洪波在之後也表態：我能帶國足打十二強賽是全體中國教練的榮耀。
這真的是榮耀嗎？到底是能帶國足打十二強賽是榮耀，還是在比賽中取得戰績或者能展現出拼博的士氣才是榮耀？這一點必須要分清。
高洪波，不能說他能力不行，但也要有自知之明，雖然這次國足出線是有功，但運氣的成分佔多數，中國的足球環境大家都知道，成績好，媒體球迷一片贊嘆，成績一團糟，馬上指責罵聲也蜂踴而上，現在國家隊在高的帶領下一團和氣，但如果敗了呢，還會如此嗎？
認真看看網上支持高洪波擔任國足主教練的文章，發現更多的是基於激情和情懷的因素，更多的是出於對足協這些年所請的國外教練糟糕業績的一種逆反心態。而不是從專業的角度來判斷。
當然，既然國足主帥人選已定，說多無異。總之，中國足球之路，任重道遠，希望高洪波能帶領中國隊在十二強比賽中打出氣勢，打出風格，打出水平。至於戰績，就別再苛求了。

Ⅳ 上市公司關聯方資金佔用比例多少合適

建議你找一個股票投資基金的網站，裡面有很多行業和企業分析；

Ⅵ 新三板資金佔用撤材料 多久可以重新申報

目前各地證監局和全國中小企業股份轉讓系統（下稱「全國股轉系統」）仍在對新三板掛牌企業關聯方資金佔用問題進行摸底。而在全面調查得出結論之前，相關企業的定增或受影響。

定增及掛牌或受影響「就我們這兩年的感受來看，無論是全國股轉系統還是地方證監局，對於新三板掛牌企業資金佔用問題核查的次數是最多的。」一家大型券商江蘇區域營業部承做新三板的人士告訴記者。

據記者了解，以江蘇地區為例，去年底開始至今已經接到了包括自查在內的3次調查要求。其中去年12月份江蘇證監局對凌志環保的處罰也是新三板歷史上首次有企業因為資金佔用問題被處罰。

不僅僅是江蘇局，今年開始，監管層展開了各個維度的調查摸底，近期先是全國股轉系統公司業務部向各家主辦券商下發了要對掛牌企業資金佔用情況進行專項統計的通知。

隨後，深圳證監局、北京證監局、廣東證監局包括江蘇證監局陸續下發了關於資金佔用問題風險排查的通知。

以北京證監局為例，其下發的文件特別指出，從年報分析情況看，掛牌公司控股股東及其關聯方佔用掛牌公司資金情況較為嚴重。

一位中信證券(600030,股吧)分公司新三板項目負責人告訴記者：「北京證監局表示，此次排查目的是為進一步規范掛牌公司資金使用，防止股東及其關聯方以各種形式佔用或者轉移掛牌公司的資金及其他資源。」

目前針對資金佔用的核查仍在繼續

21世紀經濟報道記者從券商處了解到，目前各地證監局和全國中小企業股份轉讓系統（下稱「全國股轉系統」）仍在對新三板掛牌企業關聯方資金佔用問題進行摸底。而在全面調查得出結論之前，相關企業的定增或受影響。

定增及掛牌或受影響「就我們這兩年的感受來看，無論是全國股轉系統還是地方證監局，對於新三板掛牌企業資金佔用問題核查的次數是最多的。」一家大型券商江蘇區域營業部承做新三板的人士告訴記者。

據記者了解，以江蘇地區為例，去年底開始至今已經接到了包括自查在內的3次調查要求。其中去年12月份江蘇證監局對凌志環保的處罰也是新三板歷史上首次有企業因為資金佔用問題被處罰。

不僅僅是江蘇局，今年開始，監管層展開了各個維度的調查摸底，近期先是全國股轉系統公司業務部向各家主辦券商下發了要對掛牌企業資金佔用情況進行專項統計的通知。

隨後，深圳證監局、北京證監局、廣東證監局包括江蘇證監局陸續下發了關於資金佔用問題風險排查的通知。

以北京證監局為例，其下發的文件特別指出，從年報分析情況看，掛牌公司控股股東及其關聯方佔用掛牌公司資金情況較為嚴重。

一位中信證券(600030,股吧)分公司新三板項目負責人告訴記者：「北京證監局表示，此次排查目的是為進一步規范掛牌公司資金使用，防止股東及其關聯方以各種形式佔用或者轉移掛牌公司的資金及其他資源。」

記者從券商處了解到，正因為目前關聯方資金佔用情況核查仍在繼續，因此監管層考慮在2015年年報中存在關聯方資金佔用情況的掛牌公司，在統一處理結果出來前，或不能進行定增。

不過，值得關注的是，是否存在關聯方資金佔用情況如何判斷？

中金公司一位人士告訴記者：「上一次公司部的通知中對一些不是資金佔用的情況做了特別的說明，例如掛牌公司董事、監事、高級管理人員以及其他人員可能會存在備用金，此種情形一般不認定為資金佔用。另外，與控股子公司、參股子公司的借款以及經營性往來，和聯營企業的經營性往來，和與控股股東、實際控制人及其附屬企業（掛牌公司同一控制下的企業）的經營性往來也不認定為資金佔用。」

華南地區一家中小型券商場外市場部負責任對記者表示：「如果在處理結果出來之前有關企業不能進行定增，影響顯然不小。據我了解，目前有資金佔用的新三板企業數量不少，上一次公司部統計的時候，下發給券商的參與統計的企業名單就有3000多家，而目前新三板總共才有不到8000家企業。」

除了掛牌企業存在相關問題定增或受影響之外，記者還了解到，監管層或對申請掛牌的新三板企業採用同樣的嚴厲態度。

「我們了解的情況是，如果掛牌審查期間出現大額資金佔用的情況將會直接被勸退。」前述華南地區的券商人士講道。

該人士進一步表示：「股東及關聯方占款問題在企業掛牌之時便就是監管底線，相關問題必須處理干凈才能夠掛牌。我們在做企業掛牌項目的時候，能清理的一定會清理，但此次採取直接勸退的做法應該是近幾年最嚴的表態。這也說明監管層非常不歡迎有類似情況的企業掛牌新三板。」

資金佔用問題嚴重「監管層的處理結果沒出來之前，有關企業不能定增這個事情還是可以理解的，事實上去年以來新三板定增市場融資規模暴漲，企業融資相比之前容易很多，很多新三板掛牌企業大股東或關聯方佔用的便是定增得到的資金。這樣的資金佔用問題在一定程度也有損投資者的利益。」前述華南地區券商人士表示。

以此前被處罰的唐人通服為例，江西證監局便發現了公司在 2015 年度實行做市交易和首次定向增發後發生佔用公司資金的行為，而類似的情況也並不是孤例。

此前，監管層在對券商的培訓中講到，主板市場治理多年的資金佔有問題在新三板有死灰復燃的跡象，因此提示中介機構將在今年重點治理。

「已經遠遠不是死灰復燃的問題了，大多數新三板企業可能都有資金佔用的問題，而從這幾次摸底調查的情況來看，監管層也意識到問題的嚴重性。我們預計，在最近的核查結束之後，一些情況比較嚴重的企業可能會面臨較為嚴重的處罰。」前述中信證券人士表示。

對此，安信證券新三板研究負責人諸海濱表示：「從掛牌貫穿到年末披露的全過程，資金佔用就是一條紅線，是不應該發生且零容忍的事。」

Ⅶ IPO審計里，什麼叫關聯方資金佔用

要了解財務審計里所說的關聯方，先弄清楚什麼是關聯關系。在財務審計里，關版聯關系是權指與鑒證客戶存在社會親密關系或其他密切聯系。
一般而言，之所以要區別關聯方和非關聯方，是為了審計的獨立性原則。
可能損害獨立性的關聯關系主要包括：
1.與鑒證小組成員關系密切的家庭成員在客戶組織內部擔任能對鑒證業務產生直接重大影響的職位。（比如，你是注會，任職會計師事務所，你要去審計的單位里，總經理是你老公。這就會對鑒證業務產生影響，怕鑒證結果不公允）
2.客戶中能對鑒證業務產生直接重大影響的董事、經理等曾是會計師事務所的高級管理人員；
3.會計師事務所的高級管理人員或簽字注冊會計師與鑒證客戶長期交往；
4.曾接受鑒證客戶或其董事、經理、其他關鍵管理人員或能夠對鑒證業務產生直接重大影響的員工的貴重禮品或超出社會禮儀的款待等。
以上提到的人，就是關聯方了。我學審計的時候是這樣的理解的。不知能不能幫到你。

Ⅷ 如何嚴格管理資金佔用現象 新三板

八、證監會立案調查新三板公司資金佔用案例

今年各地證監局紛紛開展對新三板公司資金佔用和關聯交易進行專項核查和採取監管措施。從4月1日起，全國已有40多家掛牌企業因為資金佔用問題被當地證監局採取行政監管措施或出示關注函。

1、挪用了上億公款後自首的時空客（831335）董事長。
周二，時空客公告稱收到證監會立案調查書，這是今年第三起證監會對新三板公司展開立案調查，也是去年底以來掛牌公司大股東占款監管風暴中的證監會級別的反饋。時空客公告顯示，其實際控制人、董事長兼總經理王恩權2015年累計佔用公司資金1.86億元，扣除已經歸還的1.2億元，還有6600萬元在繼續佔用。

5月13日，一家名為時空客新三板掛牌企業發布公告稱，公司董事會於2016年5月12日，收到公司董事長王恩權因佔用公司資金問題，到大連市公安局高新園區分局自首的通知。目前，大連證監局已經對時空客進行行政監管。

「監管層的處理結果沒出來之前，有關企業不能定增這個事情還是可以理解的，事實上去年以來新三板定增市場融資規模暴漲，企業融資相比之前容易很多，很多新三板掛牌企業大股東或關聯方佔用的便是定增得到的資金。這樣的資金佔用問題在一定程度也有損投資者的利益。」前述華南地區券商人士表示。

負責審計時空客年報的致同會計事務所，公布的數據凸顯出資金佔用問題的嚴重性。在其出具的《關於控股股東、實際控制人及其關聯方資金佔用情況專項意見》中，王恩權累計佔用掛牌公司資金高達1.86億元，除去償還部分，截至2015年底尚欠公司6670.7萬元。

騰訊財經從知情人士處獲悉，鑒於王恩權已經自首，公安機關已經介入調查，因此事態發展已非公司層面所能左右。此外，大連證監局目前已經對時空客進行行政監管。「隨後的事態如何發展，就看公安機關的辦案進展了。」知情人士說。

騰訊財經還從時空客主辦券商東興證券負責人處了解到，早在4月份審核該公司年報時即發現異常，彼時即向監管機構做了匯報，並發布風險提示公告。

前往公安局自首前，王恩權向董事會提交了辭職報告。而與此事有牽連的時空客監事會主席周雲波、董事兼財務負責人賀雲霞，亦同時向董事會遞交辭職報告。

2、唐人通服（430595）
以此前被處罰的唐人通服（430595）為例，江西證監局便發現了公司在 2015 年度實行做市交易和首次定向增發後發生佔用公司資金的行為，而類似的情況也並不是孤例。

此前，監管層在對券商的培訓中講到，主板市場治理多年的資金佔有問題在新三板有死灰復燃的跡象，因此提示中介機構將在今年重點治理。

「已經遠遠不是死灰復燃的問題了，大多數新三板企業可能都有資金佔用的問題，而從這幾次摸底調查的情況來看，監管層也意識到問題的嚴重性。我們預計，在最近的核查結束之後，一些情況比較嚴重的企業可能會面臨較為嚴重的處罰。」前述中信證券人士表示。

對此，安信證券新三板研究負責人諸海濱表示：「從掛牌貫穿到年末披露的全過程，資金佔用就是一條紅線，是不應該發生且零容忍的事。」

3、海格物流（430377）
海格物流（430377）也因為未能及時披露關聯交易信息而受到深圳證監局行政處罰，掛牌企業實際控制人、董秘和財務負責人均受到警告，公司和個人被處以罰款共計42萬元。

不僅如此，5月內資本市場已有多家公司陷入「挪用資金」的丑聞之中。此前，上市公司ST華澤董事長王濤訪在接受證監會稽查局談話時承認資金佔用的事實。另一家「問題戶」山水水泥也在本月發布公告，前任董事存在挪用資金行為。

九、公司回購股權並減資解決股東佔用資金問題
掛牌案例
武威金蘋果農業股份有限公司（金蘋果，832663）於2015年6月30在全國中小企業股份轉讓系統掛牌，報告期內，公司控股股東陳榮賢佔用公司925.05萬元資金。

反饋意見
請公司補充說明並披露報告期內公司是否存有控股股東、實際控制人及其關聯方佔用公司資源（資金）的情形。請公司披露並請主辦券商、律師核查以下事項：（1）公司防範關聯方佔用資源（資金）的制度及執行情況；（2）關聯方佔用資源（資金）問題的發生及解決情況。

反饋回復
報告期內截至2013年12月31日公司其他應收款賬面應收控股股東陳榮賢925.05萬元。2014年5月19日，金蘋果有限召開股東會，決議公司注冊資本由11,100萬元減少至10,335.1208萬元，減少注冊資本764.8792萬元，減少的注冊資本由公司回購股東陳榮賢出資764.8792萬元，占公司注冊資本的6.89%。回購陳榮賢部分股份時公司已經扣除了上述925.05萬元其他應收款項。

本所律師核查的事實情況與上述公司說明的情況一致。公司在報告期內存在控股股東、實際控制人及其關聯方佔用公司資源（資金）的情形，截至報告期末，上述資金佔用問題已經解決。公司已建立防範關聯方佔用資源（資金）的相關制度並有效執行。報告期末，公司不存在關聯方佔用資源（資金）的情形。

總結分析
關聯方資金（資源）佔用一直是股轉系統重點核查的內容，一般要求公司報告期內不應存在股東包括控股股東、實際控制人及其關聯方佔用公司資金、資產或其他資源的情形。如有，應在申請掛牌前予以歸還或規范。

擬掛牌企業存在關聯方佔用資金情況時，傳統的做法為關聯方在掛牌申報前予以歸還，並支付相應的資金佔用費，但是有不少企業因為關聯方佔用資金金額較大，無法在短時間內歸還，導致掛牌進度延後，此時不妨採用上述案例的方式，通過公司回購股東股權並減資的方式，解決資金佔用問題。

但公司回購股權並減資的方式會影響股權結構，從而可能導致控股股東失去對公司的實際控制權。根據《公司法》相關規定，減資需經代表三分之二以上表決權的股東通過，並需公告四十五天，歷時周期較長。因此，擬掛牌企業選擇上述方式解決關聯方佔用資金時仍需慎重。

Ⅸ 新三板掛牌中資金佔用的問題怎麼解決

新三板掛牌需要資金佔用，這個可以找第三方資金注入，一般都有新三板開戶注資，賀田

Ⅹ 資金佔用對於新三板企業會產生怎樣的風險

監管層首次對事涉資金佔用問題的新三板企業做出明確監管安排。

全國中小企業股份轉讓系統公司業務部發通知稱，掛牌公司發行股票時，如果存在大股東資金佔用等情形的，正在核查和整改的公司，暫停備案審查。也就是說，如果掛牌公司事涉大股東資金佔用等情形，且尚未解決，企業定增將無法進行。

對於此次監管安排，業內人士稱影響不小。華南地區一家中小型券商場外市場部負責人表示，目前有資金佔用的新三板企業數量不少，上次發給券商的參與統計的企業名單有3000多家。這佔到目前新三板企業總數量的1/3還多。

除掛牌企業之外，監管層或對申請新三板掛牌的企業採用同樣嚴厲的態度。「我們了解的情況是，如果掛牌審查期間出現大額資金佔用的情況將會直接被勸退。」前述華南地區的券商人士表示。

去年，新三板市場發展火爆，定增項目受到關注。然而，市場持續低迷、市場流動性相對較差、股票交易不活躍等因素，制約了資本對新三板公司股票認購的積極性。如今，新三板定增產品預冷，市場驟然降溫。

今年二季度，新三板定增規模持續萎縮，單季融資規模近一年以來首次跌破300億元。

東方財富choice數據顯示，受春節因素影響，一季度新三板融資額368.5億元，二季度融資規模進一步降至293億元。尤其今年5月和6月，新三板定增市場不僅單月融資規模始終未能超過百億元水平，完成發行次數也雙雙將至200次附近，為近年來較低水平。

至於新三板定增規模萎縮的原因，業內人士觀點稱，一方面因為二級市場流動性掣肘開始在定增市場顯現，另一方面也與市場中不規范定增現象導致投資者謹慎情緒升溫有關。

投行人士指出，融資功能是資本市場基本功能，「不規范定增」破壞市場秩序，應該成為監管的重要著力點之一。日前證監會和全國股轉公司對新三板各參與方監管明顯加強，預料未來對定增市場的監督和管理有望進一步加碼。