对ST岩石公司的基本面分析

㈠ 分析一个公司的基本面主要分析什么

1.价值与风险。企业的价值与风险总是并存，投资者在股票投资分析中需要对上市公司的资产结构进行分析，这样才能够知道企业的资产与负债之间的关系，以及资产结构是否与企业经营发展相吻合，是否存在资产的结构性风险，是否值得冒险买入该公司的股票。反映企业价值与风险的关键财务指标有资产负债率、流动比率与速动比率、市净率、Altman Z 指数等。
2.运营效率。运营效率的关键财务指标是反映经营者利用企业各项资产的效率，以及公司的整体管理能力。它包括资产周转率、流动资产周转率、应收账款周转率、存货周转率等指标。
3.盈利能力。企业的盈利能力是对股价产生影响的最直接的指标，也是股票市场中备受关注的内容，但是企业的盈利能力的大小和真实性是无法从单一的财务报表中得到结果，而是要对其盈利的实质进行分析，通过对市销率、市盈率、营业利润率和毛利率、净资产收益率、每股收益、本利比与获利率、股利保障系数等关键财务指标的有效分析，才能够对一些弄虚作假的行为进行了揭露。
4.盈利的质量。企业的盈利是否真实可靠，股价是炒作还是真实的表现，通过企业相关的现金流关键财务比率指标就是检测它们的扫描仪。这些指标包括现金流量结构比率、每股经营现金净流量、销售收现比率、净利润现金含量比率、自由现金流量等指标。
5.前景与评估。在关键财务指标分析中，对企业的成长性和股价的合理性进行评价是股票价值投资的关键，企业的成长性越好，股价的上涨动力越足，同时投资者获得企业发展所带来的红利也会越多。这部分指标包括营业收入增长率、净利润增长率、市盈率相对盈利增长比率，以及评估股票未来增长的现金流量折现值等。

㈡ 公司基本面分析的素质分析

公司文化是指公司全体职工在长期的生产和经营活动中逐渐形成的共同遵循的规则、价值观、人生观和自身的行为规范准则。对公司文化的分析应着重了解公司文化对全体员工的指导作用、凝聚作用、激励功能和约束作用。
管理层素质的分析应包括对公司管理层的文化素质和专业水平，内部协调和沟通能力，公司管理层第一把手的个人经历、工作经历及文化水平，公司管理层的开拓精神等的分析。一个好的管理层在管理公司时，每一年公司都应有很大的变化，最终的结果应从公司的成长性、主营收入、主营利润和每股收益的变化中体现出来。

㈢ 上市公司基本面分析包括什么

一般我们所讲的基本面分析是指对宏观经济面、公司主营业务所处行业专、公司业务同行业属竞争水平和公司内部管理水平包括对管理层的考察这诸多方面的分析。数据在这里充当了最大的分析依据，但往往不能以数据来做最终的投资决策，如果数据可以解决问题，那计算机早就代替人脑完成基本面分析，事实上除了数据还要包括许许多多无法以数据来衡量的东西。
基本面分析又称基本分析，是以证券的内在价值为依据，着重于对影响证券价格及其走势的各项因素的分析，以此决定投资购买何种证券及何时购买。
基本分析的假设前提是:证券的价格是由其内在价值决定的，价格受政治的、经济的、心理的等诸多因素的影响而频繁变动，很难与价值完全一致，但总是围绕价值上下波动。理性的投资者应根据证券价格与价值的关系进行投资决策。
股票市场基础分析主要侧重于从股票的基本面因素，如宏观经济，行业背景，企业经营能力，财务状况等对公司进行研究与分析，试图从公司角度找出股票的"内在价值"，从而与股票市场价值进行比较，挑选出最具投资价值的股票。

㈣ 如何对企业的基本面进行分析

基本面抄分析又称基本分析，是以证券的内在价值为依据，着重于对影响证券价格及其走势的各项因素的分析，以此决定投资购买何种证券及何时购买。一般所讲的基本面分析是指对宏观经济面、公司主营业务所处行业、公司业务同行业竞争水平和公司内部管理水平包括对管理层的考察这诸多方面的分析，数据在这里充当了最大的分析依据，但往往不能以数据来做最终的投资决策，如果数据可以解决问题，那计算机早就代替人脑完成基本面分析，事实上除了数据还要包括许许多多无法以数据来衡量的东西。

㈤ 如何进行公司基本面的分析

基本面指对宏观经济、行业和公司基本情况的分析，包括公司经营理念策略、公司报表等的分析。长线投资一般用基本面分析。

技术分析包括基本面和技术面,在一般人的印象中，好像基本面分析容易掌握一些，只需要多收集各国经济数据，加以归纳就可以了。实际上远非如此简单，要做好基本面分析，比技术分析难得多。这是因为：一方面，由于经济数据种类繁多，投资者很难掌握完整的数据，这样就很难保证基本面分析的准确性。只有少数大机构才有能力做好基本面分析，这方面的成功例子有著名的金融大鳄索罗斯。另一方面，各类经济数据的重要性不一，即使是同一种数据，其重要性也要受到具体市场环境的影响，这更加大了基本面分析的难度。此外，有很多数据都很重要，往往它们又互相矛盾，这个时候又该如何判断呢？

作为普通投资者，不具备做好基本面分析的条件，但是可以根据市场对于基本面消息的反应情况，来分析判断市场的大势，作为指导我们操作的参考。

比如，近期美元跌破了已经维持了近两个月的盘整区间，技术面开始转向弱势。但从美国基本面情况看，不论是GDP数据，还是非常重要的非农就业数据，比主要对手欧元区要好很多，这也进一步支持了美元利率继续上升的预期。

但如果我们把目光投到油价上，可以看到油价的高企也在支持美元的走弱。目前国际原油价格已经接近每桶62美元，由于美国对于石油输出国组织OPEC具有强大的影响力，油价的不断飚升后面可以非常清楚地看到山姆大叔长袖善舞的身影。而炒高油价的一个重要作用，就是有助于逼迫对于本币升值怨声载道的欧洲央行和日本央行接受升值。

我们不需要尝试去通过数据预测市场未来的走向，只需要去观察市场对于数据的反应，借此判断市场多空的转化，如果能够从中窥到蛛丝马迹，就可以说，我们的基本面分析非常成功了。

㈥ 公司基本面分析包括哪些内容

一、公司的经营管理分析
1.经营理念
经营理念是企业发展一贯坚持的核心思想，是员工坚守的基本信条，企业制定战略目标的前提。投资者要注意企业是否注正稳健经营，其经营目标是否经常发生变化。
2.资本管理
分析资本规模时，要分析企业是否进行规模经营，其经营规模是否适度。如果单一地扩大规模而超过了企业和市场的承受能力，一旦市场发生变化，容易造成企业资金链断裂，使企业陷入困境。规模经营能够产生规模效益，但并是非规模越大越好，企业应保持适度规模。
3.技术水平
主要分析企业是否拥有核心技术和创新能力。分析其产品是否具有竞争优势，其核心技术是否在同行内领先，是否具有了不可替代性。
4.管理人员水平
投资者在分析管理人员水平时，要注意分析其学历构成、在公司中的工作年限、管理人员的变动的情况，高层持股人员变动往往蕴藏着巨大的风险。

二、公司的市场状况和行业地位分析
公司的市场状况主要从产品的竞争力和产品的市场占有率方面进行分析。
产品的竞争力主要体现在产品质量、技术优势、成本优势上。产品质量分析主要从品牌忠诚度、用户反馈上分析。技术优势主要从新产品的研究开发及开发费用比例来判断。成本优势则主要从与其建立合作关系的原材料厂商的能力进行分析，判断其是否拥有批量进货的优势。
公司的产品市场占有率越高，其效益越好。在分析产品占有率时，主要通过行业的横向和纵向比较来分析，选择产品市场占有率高的企业进行投资以获取稳定的收益。
对公司行业地位进行分析，主要分析公司是否是领导企业、是否共有价格影响力、是否具有竞争的优势、是否具有行业领先地位。如果其营利能力高于行业平均水平，并在行业中综合排名在前的，是行业领导企业，其投资价值要大于同行业内其他企业。还要对公司资产负债表分析。

㈦ 如何对上市公司进行基本面分析

首先分析个股近抄些年的业袭绩数据，包括毛利率（反应公司产品市场竞争力）、净利润增长率（盈利能力）、净资产收益率（盈利能力和扩张能力）。
另外还要根据的实绩经营情况分析公司的负债具体情况，根据公司的周期性分析库存情况，分析公司的现金流情况等等。

㈧ 什么是ST公司

ST是英文Special TreatmentR缩写，意即“特别处理”。ST公司是出现财务状况或其他状况异常的上市公司。

所谓“财务状况异常”是指以下几种情况：

（1）最近两个会计年度的审计结果显示的净利润为负值，也就是说，如果一家上市公司连续两年亏损或每股净资产低于股票面值，就要予以特别处理。

（2）最近一个会计年度的审计结果显示其股东权益低于注册资本。也就是说，如果一家上市公司连续两年亏损或每股净资产低于股票面值，就要予以特别处理。

（3）注册会计师对最近一个会计年度的财产报告出具无法表示意见或否定意见的审计报告。

（4）最近一个会计年度经审计的股东权益扣除注册会计师、有关部门不予确认的部分，低于注册资本。

（5）最近一份经审计的财务报告对上年度利润进行调整，导致连续两个会计年度亏损。

（6）经交易所或中国证监会认定为财务状况异常的。

别一种“其他状况异常”是指自然灾害、重大事故等导致生产经营活动基本中止，公司涉及可能赔偿金额超过公司净资产的诉讼等情况。

ST股票日涨跌幅限制为5%，需要指出的是，特别处理并不是对上市公司的处罚，而只是对上市公司目前所处状况的一种客观揭示，其目的在于向投资者提示市场风险，引导投资者进行理性投资，如果公司异常状况消除，可以恢复正常交易。

(8)对ST岩石公司的基本面分析扩展阅读：

股票分类

1、*ST---公司经营连续三年亏损，退市预警。

2、ST----公司经营连续二年亏损，特别处理。

3、S*ST--公司经营连续三年亏损，退市预警+还没有完成股改。

4、SST---公司经营连续二年亏损，特别处理+还没有完成股改。

5、S----还没有完成股改

㈨ 一个上市公司的基本面分析应该怎么做

以下全是本人多年来做投资的经验
1，公司基本面分析最重要的一步是公司发展前景分析，事关公司未来几年十几年甚至几十年的发展，而公司发展前景的好坏往往与行业前景高度相关。所以第一步，要分析公司所在行业的性质，是处于增长时期还是衰退时期，这部分数据可以参考中国工信部资料。
2，公司的发展战略，因为如果是一个处于增长期的行业，那么看上这个行业的公司不在少数，好的战略往往能竟争过其他对手，为什么IT业的公司那么多，而大公司就那么几个，为什么苹果1995年左右都快破产了，而现在却是微软诺基亚的最大竟争对手?这就是好的战略的魅力，战略往往与决策者关系很大。
3，公司的内部管理情况，公司人力资源怎样，内部资金周转情况如何（这个在财报上可以看出大概）。好的公司内部管理有利于公司的健康发展，整天内部出问题的公司不是好公司。
4，公司对外竟争优势，特别是科技与成本上的。好的竟争优势能让公司在竟争中立于不败。
5，公司所占市场份额，未来增长情况如何？增长性不好的公司，不建议投资。
6，有无政策扶持。
7，估值，对这个公司进行估值，粗粗的估下就行了，要是估的精确，那真是神了。

价值投资中估值乃未流。前面的那些对公司潜力的分析才是最重要的。而且，只有在宏观经济向好的情况下才能谈投资，这是一切的大前堤，大前堤不存在了，一切都是浮云。