金融租赁信托

㈠ 什么是融资租赁资金信托

融资租赁资金信托是指委托人基于对信托投资公司的信任,将自己合法拥有的资金委托给信托投资公司,由信托投资公司按委托人的意愿以自己的名义,为受益人的利益或者特定目的运用于融资租赁业务的行为。
融资租赁信托计划交易可以分为两个部分:一是信托资产的形成即融资租赁交易部分,包括融资租赁的三方交易过程;二是信托计划的设立部分,包括信托计划的发行、监管、收益分配等过程。具体流程见下图。
现将流程具体说明如下:
①投资人在商业银行开立专户,通过银行购买融资租赁信托计划,成为信托资产的所有权人;
②商业银行将信托资金转入信托公司在银行的信托专户,并对其进行监管;
③信托公司作为出租人(在非过手租赁情况下)与承租人、担保人签订《融资租赁合同》;
④根据承租人的要求,信托公司向指定的设备供应商购买租赁物;
⑤设备供应商将租赁物发运到承租人所在地,经过安装、调试、操作培训等环节,保证租赁物能正常运行。保修、维修等售后服务以及可能的回购是设备供应商应长期履行的责任;
⑥承租人根据《融资租赁合同》的约定,定期足额支付租金。租期通常1~3年,最长一般不超过5年;不管租赁物实际使用效益如何,承租人都必须按合同履行支付租金的义务;
⑦信托公司将专户内收到的租金(通常1~3个月收一次),每满一年就向投资人分配一次信托净收益(指回收的租金扣除各种费用之后的余额);
⑧银行将信托专户的收益分配通过转账的方式转入投资人账户;
⑨信托公司作为出租人将租赁物以名义货价转让给承租人,完成一笔租赁交易.

㈡ 金融租赁业和信托业归谁管

融资租赁需取得融资租赁的业务许可证。颁证分为商务部和银监会。如回果没有，是不能直接从事融答资租赁业务的。
信托公司归银监会的非银司管，不受证监会管，但是监督应该可以，公民都有监督的权利，监督发现了问题及时反映给银监会吧

㈢ 融资租赁信托计划的一般定价模型

在分析融资租赁信托计划的定价之前,我们应该对融资租赁的现金流特征作全面的了解。融资租赁规定了租赁内含利率、还款频率以及期限。大部分情况下,融资租赁的租金用等额年金法计算,因而每次租金相等。所以,融资租赁现金流的基本特征是:
(1)租赁期限固定不变;
(2)内含利率固定不变;
(3)整个租赁期限内的每次租金金额固定不变。
但是,由于承租人有提前偿还的选择权,因此,融资租赁的现金流实际上并不能确定为已知。另外,融资租赁现金流的入项除了等额租金外,还包括向承租人收取的手续费和设备供应商提供的佣金。当然,融资租赁业务的维持费用(收款、寄送还款通知、预期处理、咨询服务、诉讼等费用)是出项,可以在手续费和佣金中抵扣。因此,我们可以将融资租赁的现金流分解为三个部分:
(1)扣除维持费用的手续费和佣金;
(2)每次租金中包含的租赁利息;
(3)每次租金中包含的本金。
融资租赁信托计划的现金流依赖于融资租赁的现金流。基本上也包括上述三个部分。但是,融资租赁资产池现金流的金额和发生时间都不与传递至受益人的现金流完全相同。例如,按照国内普遍的做法,租金是每月或每季度收取,而支付受益人的投资收益则是每年支付一次。融资租赁信托计划的预期收益率一般低于融资租赁的内含利率,差额等于维持费用加上受托人的信托收益分配。
若不考虑提前偿付和拖欠租金等风险,我们可以用静态现金流收益率法来测算融资租赁信托计划的预期收益率。通常情况下,原始债务人即承租人等额偿付租金,信托公司给投资者的投资净收益按年分配一次。现将各参数设定如下:
A0:融资租赁资产总额;
N:租赁期限;
m:租金每年偿还次数;
r:租赁内含利率;
r1:融资租赁信托计划预期收益率;
s:服务费,包含承租人、设备供应商等融资租赁主体向信托发行机构支付的服务费用及销售佣金。
C:融资租赁信托计划发行及运作费用;
Mn:每次租金,由每次偿还的本金Pn和利息In组成;
An:第n个期末的未偿还本金余额。
(1)
(2)
在N年内融资租赁产生的净现金流量:(3)
在不考虑每次收到的租金和支付的信托收益产生的时间价值的情况下,融资租赁信托计划预期总收益为A0(1+N·r1),应与租赁产生的总净现金流量相等,即:。
(4)
结合(2)式整理后,得:(5)
上式即为融资租赁信托计划的无提前偿付情况下的预期收益率模型。可以看出,通常情况下,A0、S、C为常数,信托计划的预期收益率r1与融资租赁租金内含利率r、期限N、租金年偿还次数m正相关。r参照国内融资租赁公司的大致水平确定,通常在银行同期贷款利率基础上上浮10%~20%。值得一提的是,由于融资租赁融合了租赁物买卖的程序,在买卖过程中设备供应商提供的贸易佣金也成为信托计划定价不可忽视的因素。因此,如果信托公司从设备供应商处得到的佣金较高(如年均1%~2%),则也能相应提高r1的水平,同时却不增加承租人的负担。

㈣ 什么是金融信托与租赁

“金融信托”的相关解答：

1、信托是什么？请参见http://www.trustlaws.net/popularization/List.asp?SelectID=123&ClassID=76&SpecialID=

2、什么是信托？请参见http://www.trustlaws.net/popularization/List.asp?SelectID=124&ClassID=76&SpecialID=

3、我国信托投资公司的经营范围？请参见http://www.trustlaws.net/popularization/List.asp?SelectID=2452&ClassID=76&SpecialID=

4、信托投资是什么？请参见http://www.trustlaws.net/consultation/List.asp?SelectID=415&ClassID=77&SpecialID=

信托公司是什么？请参见http://www.trustlaws.net/consultation/List.asp?SelectID=414&ClassID=77&SpecialID=

5、我国信托业的发展前景如何？请参见http://www.trustlaws.net/consultation/List.asp?SelectID=390&ClassID=77&SpecialID=

租赁——从略

㈤ 融资租赁与信托有什么区别

信托与来租赁两者之间的区自别：
信托（英语：Trust）是一种特殊的财产管理制度和法律行为，同时又是一种金融制度，信托与银行、保险、证券一起构成了现代金融体系。信托业务是一种以信用为基础的法律行为，一般涉及到三方面当事人，即投入信用的委托人，受信于人的受托人，以及受益于人的受益人。
租赁是一种以一定费用借贷实物的经济行为，出租人将自己所拥有的某种物品交与承租人使用，承租人由此获得在一段时期内使用该物品的权利，但物品的所有权仍保留在出租人手中。承租人为其所获得的使用权需向出租人支付一定的费用(租金)。

㈥ 什么是金融信托融资租赁业务请举个实际例子、谢谢

融资租赁又称设备租赁或现代租赁，是指实质上转移与资产所有权有内关的全部或绝大容部分风险和报酬的租赁。融资租赁贷款其实说明白点就是通过融物（固定资产）的形式实现融资（贷款）。
比如你需要买一台设备，但是没有足够的现金或者存款，于是可以通过具有经营融资租赁资格的公司，帮你购置需要的设备，然后你支付一定的首付后就可以拥有设备的使用权和收益权，每期还一定的本金和利息，在规定的时间内付完款后，设备所有权就转给你所有。

融资租赁（Financial Leasing）又称设备租赁（Equipment Leasing）或现代租赁(Modern Leasing)，是指实质上转移与资产所有权有关的全部或绝大部分风险和报酬的租赁。资产的所有权最终可以转移，也可以不转移。

㈦ 什么是融资租赁信托

融资租赁信托是指委托人基于对信托投资公司的信任,将自己合法拥有的资金委托给信托投资公司,由信托投资公司按委托人的意愿以自己的名义,为受益人的利益或者特定目的运用于融资租赁业务的行为。

㈧ 什么是金融信托与租赁

信托与租赁是开放教育本科金融学专业的一门专业选修课，本课程阐述了信托和租内赁业务的基本容理论、业务操作和机构管理知识，课程融理论性、业务性和实践性为一体。 我国目前对中国信托业加紧整顿，银行业经营亦日趋规范，在此形势下，开设该课程有其现实意义。通过本课程的学习，将使学生对信托和租赁业务有一个全面、细致的了解。
本课程的主要教学内容包括：信托部分：信托概述，个人信托业务，法人信托业务，通用信托业务，信托机构的管理，重点内容为：法人信托业务，通用信托业务；租赁部分：租赁概述，租金，租赁法律与合同，租赁会计与税收，租赁项目决策，租赁机构与管理，重点内容为：租金，租赁项目决策。

㈨ 什么是信托投资与融资租赁

信托投资（TrustInvestment)，是金融信托投资机构用自有资金及组织的资金进行的投资。以投资者身份直接参与对企业的投资是目前中国信托投资公司的一项主要业务，这种信托投资与的委托投资业务有两点不同；第一，信托投资的资金来源是信托投资公司的自有资金及稳定的长期信托资金，而委托投资的资金来源是与之相对应的委托人提供的投资保证金；第二，信托投资过程中，信托投资公司直接参与投资企业经营成果的分配，并承担相应的风险，而对委托投资，信托公司则不参与投资企业的收益分配，只收取手续费，对投资效益也不承担经济责任。其按照信托投资的主体划分，可分为国家信托投资、地方信托投资、企业和单位信托投资、个人信托投资四类。
融资租赁（Financial Leasing）又称设备租赁（Equipment Leasing）或现代租赁（Modern Leasing），指出租人根据承租人对租赁物件的特定要求和对供货人的选择，出资向供货人购买租赁物件，并租给承租人使用，承租人则分期向出租人支付租金，在租赁期内租赁物件的所有权属于出租人所有，承租人拥有租赁物件的使用权。租期届满，租金支付完毕并且承租人根据融资租赁合同的规定履行完全部义务后，对租赁物的归属没有约定的或者约定不明的，可以协议补充；不能达成补充协议的，按照合同有关条款或者交易习惯确定，仍然不能确定的，租赁物件所有权归出租人所有。

㈩ 融资租赁信托的概念含义

融资租赁信托是指委托人基于对信托投资公司的信任,将自己合法拥有的资金委托给信托投资公司,由信托投资公司按委托人的意愿以自己的名义,为受益人的利益或者特定目的运用于融资租赁业务的行为。
融资租赁信托交易可以分为两个部分:
一是信托资产的形成即融资租赁交易部分,包括融资租赁的三方交易过程;
二是信托计划的设立部分,包括信托计划的发行、监管、收益分配等过程。
流程具体说明如下:
①投资人在商业银行开立专户,通过银行购买融资租赁信托计划,成为信托资产的所有权人;
②商业银行将信托资金转入信托公司在银行的信托专户,并对其进行监管;
③信托公司作为出租人(在非过手租赁情况下)与承租人、担保人签订《融资租赁合同》;
④根据承租人的要求,信托公司向指定的设备供应商购买租赁物;
⑤设备供应商将租赁物发运到承租人所在地,经过安装、调试、操作培训等环节,保证租赁物能正常运行。保修、维修等售后服务以及可能的回购是设备供应商应长期履行的责任;
⑥承租人根据《融资租赁合同》的约定,定期足额支付租金。租期通常1~3年,最长一般不超过5年;不管租赁物实际使用效益如何,承租人都必须按合同履行支付租金的义务;
⑦信托公司将专户内收到的租金(通常1~3个月收一次),每满一年就向投资人分配一次信托净收益(指回收的租金扣除各种费用之后的余额);
⑧银行将信托专户的收益分配通过转账的方式转入投资人账户;
⑨信托公司作为出租人将租赁物以名义货价转让给承租人,完成一笔租赁交易