A. 為什麼股指期貨有到期日
不一樣,基本相近
B. 股指期貨合約到期後怎樣進行交割
股指期貨對應的標的是集合的指數,沒有實物,所以是現金交割。在每個月的第三個星期的星期五交割完畢。比如你的倉位到交割時沒有操作賣出,那期貨公司會幫你強行交割,收取交割費。
C. 股指期貨合約到期後怎樣進行交割
股指期貨的交割:就是根據你持有的期貨合約的「價格」與當前現貨市場的實際「價格」之間的價差,進行多退少補,相當於以交割那天的現貨「價格」平倉。股指期貨採用的是現金交割。所謂現金交割,就是不需要交割一籃子股票指數成分股,而是用到期日或第二天的現貨指數作為最後結算價,通過與該最後結算價進行盈虧結算來了結頭寸。以某一股票市場的股票指數為例,假定當前有一個"12月底到期的指數期貨合約",其報出的期貨價格是1100點。如果市場上大多數投資者看漲。假如你認為將來這一指數的"價格"會超過1100點,你就可以買入這一股指期貨。
假如12月底到期時,你仍然持有的買進合約就需要交割,合約價位點數是1100點,這時,股票現貨市場指數的結算價點位是1130點,你就可以得到30個點的差價補償,也就是說你賺了30個點。相反,假如到時指數的結算價點位是1050點的話,低於你的買價50個點,你就必須拿出50個點來補貼,也就是說虧損了50個點。當然,所謂賺或虧的「點數」是沒有意義的,必須把這些點折算成有意義的貨幣單位。具體折算成多少,在股指期貨合約中是事先約定好的,稱為合約乘數。假如規定股指期貨的合約乘數是100元,也即每個點值100元,那麼贏利30點就是贏利3000元。假設股指期貨的點位是1000點,一個合約的價值就是100000元。香港恆生指數大概在15600點左右,合約乘數是50港幣,這樣,一份香港恆指期貨合約價值大概在780000港幣。
D. 國內股指期貨是不是到期和滬深300指數強制一樣
股指期貨到期和相應股票指數一樣。
E. 股指期貨到期日效應在中國存在嗎
所謂「到期日效應」,是指股指期貨合約臨近到期時,由於交易中買賣失衡而導回致標的指數及其成份答股的成交量和波動性顯著增大的現象。
而影響股指期貨「到期日效應」的因素主要包括:最後結算價格的確定,投資者結構與行為,現貨市場交易機制及深度,是否存在多種衍生品同時結算等等,其根本原因是現金交割制度
F. 如果推出股指期貨後,到期交割後,交割流程是怎麼樣的
股指期貨與商品期貨交割的一個區別是,股指期貨完全不需要實物交割,而只是每日資金的結算來實現盈虧,實現現金交割。
(一)第一交割日
1、買方申報意向。買方在第一交割日內,向交易所提交所需商品的意向書。內容包括品種、牌號、數量及指定交割倉庫名等。
2、賣方交標准倉單。賣方在第一交割日內將已付清倉儲費用的有效標准倉單交交易所。
(二)第二交割日
交易所分配標准倉單。交易所在第二交割日根據已有資源,按照「時間優先、數量取整、就近配對、統籌安排」的原則,向買方分配標准倉單。
不能用於下一期貨合約交割的標准倉單,交易所按所佔當月交割總量的比例向買方分攤。
(三)第三交割日
1、買方交款、取單。買方必須在第三交割日14:00前到交易所交付貨款並取得標准倉單。
2、賣方收款。交易所在第三交割日16:00前將貨款付給賣方。
(四)第四、五交割日
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標准倉單在交易所進行實物交割的,其流轉程序如下:
(一)賣方投資者背書後交賣方經紀會員;
(二)賣方會員背書後交至交易所;
(三)交易所蓋章後交買方會員;
(四)買方經紀會員背書後交買方投資者;
(五)買方非經紀會員、買方投資者背書後至倉庫辦理有關手續;
(六)倉庫或其代理人蓋章後,買方非經紀會員、買方投資者方可提貨或轉讓。
G. 股指期貨到期時是如何交割的
合約的最後交易日為合約到期月份的第三個周五,最後交易日即為交割日。最後交易日為國家法定假日或者因異常情況等原因未交易的,以下一交易日為最後交易日和交割日。到期合約交割日的下一交易日,新的月份合約開始交易。合約的交易單位為手,合約交易以交易單位的整數倍進行。合約交易指令每次最小下單數量為1手,市價指令每次最大下單數量為50手,限價指令每次最大下單數量為100手。合約採用集合競價和連續競價兩種交易方式。集合競價時間為每個交易日9:10-9:15,其中9:10-9:14為指令申報時間,9:14-9:15為指令撮合時間。連續競價時間為每個交易日9:15-11:30(第一節)和13:00-15:15(第二節),最後交易日連續競價時間為9:15-11:30(第一節)和13:00-15:00(第二節)。
H. 股指期貨到期日是怎麼規定的
最後交易日:合約到期月份的第三個周五,遇國家法定假日順延
中金所網站上有介紹
建議從0.1手開始實盤操作期指,既可以熟悉期貨軟體的使用,又可以有實盤的磨練的過渡期
I. 請教!!股指期貨合約到期之後。怎麼辦
到期後會將當時的市場價格與合約里的價格比較,如果是多頭和約,那麼市場價格高的話,你就能到相應的差價,空頭和約則相反