期貨套利理論價差

『壹』 期貨價差是什麼

所謂的價差期貨說的就是期貨的套利。
套利的種類也有好幾種：
1、期現套利:利用期貨與現貨的價差套利，簡單來說就是期貨與現貨的差價不在歷時正常水準就會產生套利的空間。
2、跨期套利:同品種不同月份的合約的差價不在正常水準存在的差價就是套利的空間。
3、跨市套利:不同交易所的相同品種套利套利總體來說就是利用各種不正常的價差賺取利潤。
本條內容來源於：中國法律出版社《法律生活常識全知道系列叢書》

『貳』 股指期貨近期與遠期月份合約間的理論價差與什麼無關

標的股盤指數波動率。股指期貨的理論價格是進行套利交易的基礎。嚴肆寬格地說，對股票指數期貨進行理論上的定價，是投資者做買入或賣出合約決策的重要依據。股指期貨近期與遠期月份合約間的理論價差與標的股盤指數波動率無關，與標的股票指數，市場利率，股息率有關。研究期貨的定價理論的核心目標就是為了指導套利策略（包括套期保值等）的交好雹羨易友拍關於期貨的定價理論，它的核心觀點是無套利定理下的一價定理。

『叄』 商品期貨價差套利 給舉個例子解釋下 形象點的小弟才能理解

套利是指利用相關市場或相關合約之間的價差變化，在相關市場或相關合約上進行交易方向相反的交易，以期價發生有利變化而獲利的交易行為。

如果利用期貨市場和現貨市場之間的價差進行套利行為，稱為期現套利（Arbitrage）。如果利用期貨市場上不同合約之間的價差進行的套利行為，稱為價差交易（Spread）。

(3)期貨套利理論價差擴展閱讀

利用兩種不同的、但相關聯商品之間的價差進行交易。這兩種商品之間具有相互仔碼渣替代性或受同一供求因素制約。跨商品套利的交易形式是同時買進和賣出相同交割月份但不同種類的商品期貨合約。例如金屬之間、農產品之間、金屬與能源之間等都可以進行念悄套利交易。

交模輪易者之所以進行套利交易，主要是因為套利的風險較低，套利交易可以為避免始料未及的或因價格劇烈波動而引起的損失提供某種保護，但套利的盈利能力也較直接交易小。

『肆』 價差套利的核心基礎有哪些

據宗跡期貨數據（一站式期貨數據決策，提供期貨基本面數據、資金數據、研報等）官方了解到：
價差套利是指在價差交易中交易者要同時在相關合約上進行相反的交易，也就是說要同時寬雀建立一個多頭部位和一個空頭部位，這是套利交易的基本原則。
面對波動日益劇烈的金融交易市場，如果投資者想保護自身本金安全的話就必須學會價差交易的方法。價差套利簡單來說就是買入一份標的的同時賣出另一份與之相關的標的，通過兩個頭寸之間差值的變化來獲利。本質上來說，你承擔的是兩份合約間價差波動的風險，而不是直接的標的本身價格波動的風險，羨岩關於價差套利，類型有很多種，而每一種類型的具體用法又會衍生出更多。
在滬深300指數期貨交易過程中，特別是股指期貨推出早期，滬深300指數標的指數及其各合約間的波動會很大。如果滬深300指數期貨二個合約之間價差偏離理論價差太多，投資者可進行買入一組合約的同時賣出另外的一組合約；待到二者價差回歸後再進行相應的反向平倉。此種交易行為就是最基本的價差交易、跨期套利交易。
理論滬深300指數價差的計算：
滬深300指數期貨兩合約間的理論價差=合約1的理論價格－合約2的理論價格=F=S×（R-d）×△T/365
這里，S表示現貨資產的市場價格；
R表示融資年利率；
d表示持有現貨資產而取得的年收益率；
△T表示兩慎派早合約交割日之間的天數。

『伍』 期貨價差是什麼

價差包括期貨和現貨價差，不同期貨品種之間的價差，還有就是你剛才說的同一種合約不同月份之間的價差。

『陸』 什麼是期貨套利

期貨套利也稱復價差交易，制它是利用暫時出現的不合理價差，進行一買一賣的交易，以賺取價差。具體的交易方式是：買入或賣出某種期貨合約的同時，賣出或買入相關的另一種合約，並在某個時間同時將兩種合約平倉（理論上一個合約賺，一個合約虧，只要價差擴大或縮小就賺錢），賺取價差獲利的交易方式。

比如下圖是一個牛市套利的案例：甲合約目前3600元/噸，乙合約3700元/噸，價差是100元/噸，你認為甲乙未來價差會縮小。於是做多甲合約，做空乙合約。一段時間後（比如一個月），甲乙合約價差果然縮小到50元/噸。這樣你一個合約賺，一個月合約虧，但整體賺取了50元/噸的價差。

期貨套利可分為跨期套利、跨品種套利及跨市套利三種。

跨期套利是同一品種不同交割日期合約之間的套利，比如豆一2012合約和豆一2103合約。

跨品種套利是具有相互替利代性，或者受同一供求因素制約的兩個品種合約之間的套利，比如豆一和豆粕期貨合約。

跨市套利是同一品種、不同交易所合約之間的套利，比如滬銅合約和LME銅合約。

以上資料由加鑫提供，如果覺得有用望採納。

『柒』 玻璃和純鹼期貨套利價差

玻璃和純鹼期純吵貨套利價差是指通過同時買入玻璃期貨和賣出純鹼期貨，利用兩種期貨之間的價格差異進行套利的操作。該價差的大小受多種因素影響寬橘，包括市場供需關系、生產成本、政策變化等。通常情況下，玻慎褲團璃和純鹼期貨套利價差會隨著市場變化而波動，投資者需要密切關注市場動態，把握機會進行投資。

『捌』 價差的套利原理

白銀套利交易的基本原理
在所有的套利品種中，白銀是非常好的表的資產，相比其他農產品、工業品，白銀套利有以下特點（1）全球范圍的認同度,自有文明記載以來，無論是首飾消費，還是作為交易用的貨幣，白銀都發揮著重要的作用。（2）全球統一定價，白銀無論是在發達國家還是發展中國家、民主國家專制國家，其定價都是一樣的，正是由於定價的唯一性，決定了白銀價差套利一定是回歸的，相比農產品、工業品等產品，由於存在貿易保護等種種原因，不同交易所的價格也往往相差甚遠。（3）屬性穩定，相比其他標的資產，白銀化學屬性相對穩定，銀無論存放幾百年，永遠不會變質，並且只要規定純度，不同交易所的標的資產完全可以視為一樣的。（4）投資者結構差異，同樣的商品，為何會有明顯的價差呢？正是由於存在不同的投資者機構群體決定他們對商品價格走勢未來的預期不一樣，上海黃金交易所的投資者以個人散戶為主，而Comex白銀的投資者是以成熟的投資者為主，投資者的結構不同決定了同樣的商品在不同的市場具有明顯的差異。（5）具有類金融期貨的特點，在期貨套利當中，如果涉及到商品期貨，價差不一定會回歸，投資者想要實現套利的收益就必然會涉及到現貨的交割，而商品交割流程相對復雜，作為一個專業的投資者並不希望牽涉到現貨交割的問題。對金融期貨來說，比如股指期貨是以現金交割，不存在現貨交割的問題，即使未來的國債期貨以現劵交割，但由於國債現劵流動性保值性都非常好，也可近僅似於現金交割。對白銀來說，雖然也是以現貨交割，但由於白銀作為全球的僅次於黃金的硬通貨，流動性保值性都非常好，類似於金融期貨，使得白銀套利機會非常多。（6）白銀是完美的套利品種，白銀既有類似於金融期貨完全的均值回歸，又有商品期貨較高的收益率，但風險卻與股指期貨套利一樣，屬於低風險的投資策略。