投資管理風險主要包括什麼

⑴ 投資風險管理的概念，原則和程序有哪些

(一)投資風險管理的概念
投資風險管理是指通過風險識別、風險衡量、風險評價和風險應對，採用多種管理方法、技術和工具，對投資活動所涉及的各種風險實施有效的控制和管理，採取主動行動，盡量使風險事件的有利後果最大，而使風險事件所帶來的不利後果降到最低，以最少的成本保證投資安全、可靠的實施，從而實現投資的總體目標。
投資風險管理的目標是控制和處理投資風險，防止和減少損失，減輕或消除風險的不利影響，以最低成本取得對投資安全的滿意結果，保障投資的順利進行。投資風險管理的目標通常分為損失發生前的目標和損失發生後的目標，兩者構成了投資風險管理的系統目標。
(二)投資風險管理的原則
投資風險管理的首要目標是避免或減少投資損失的發生，為了達到這一目標，投資風險管理應遵循以下幾項原則：
1.經濟性原則。投資風險管理人員在制定風險管理計劃時應以總成本最低為總目標，即投資風險管理也要考慮成本，以最合理、最經濟的方式處置安全保障目標。這就要求投資風險管理人員對各種效益和費用進行科學分析和嚴格核算。
2.整體性原則。整體性原則要求投資決策者要從投資整體上來考慮各項風險因素。投資者在進行投資決策時，要對投資所涉及的全部內容有充分的了解和把握，深入分析影響整體投資的各項風險因素及各風險因素之間的互相關系，特別要對其所選擇的特定投資品種風險的特殊性有全面的理解，全面預測投資期間這些風險因素變化可能造成的損失，充分考慮自己的最高風險承受能力，選擇合適的投資對象，並採取合適的風險管理策略。同時，整體性原則要求投資風險管理不能局限於一時一事的風險，而應從投資的內容和時間的整體性上來把握風險因素及其變化。
3.全程管理原則。由於投資的不同階段，具體的風險因素是不同的。因此，投資風險管理的另一個原則就是要求管理者必須時刻關注風險，針對不同的風險因素採用不同的風險管理方法。一般來說，投資風險管理可以分為三個階段：第一階段確定初始投資目標，目標確定，風險管理范圍也隨之確定;第二階段確定相應投資策略，投資策略的每一步都與風險管理相關;第三階段是操作過程中的風險管理。
(三)投資風險管理的程序
投資風險管理的程序主要包括投資風險的識別、投資風險的衡量、投資風險的評價、投資風險的應對和投資風險的監控。
1.投資風險的識別。投資風險的識別是投資風險管理的第一個環節，是對風險的感知和發現。投資風險識別需要管理人員在進行實地調查研究之後，運用各種方法對潛在的及存在的各種風險進行系統歸類，並總結出企業投資項目面臨的所有風險，它是投資風險衡量的前提與基礎。
2.投資風險的衡量。投資風險的衡量是在風險識別的基礎上，通過對大量的、過去損失資料的定量分析，估測出風險發生概率和造成損失的幅度。投資風險的衡量以損失頻率和損失程度為主要預測指標，並據此確定風險的高低或者可能造成損失程度的大小。
3.投資風險的評價。投資風險的評價是在風險衡量的基礎上，對引發風險事故的風險因素進行綜合評價，以此為根據確定合適的風險應對策略。投資風險評價的目的是為選擇恰當的風險處理方法提供依據，風險評價也是風險管理部門對風險綜合考察的結果。
4.投資風險的應對。在對投資風險進行衡量、評價以後，必須選擇適當的應對風險的策略和方法，即根據風險評價選擇風險應對策略。風險應對策略選擇的原則是選擇所付費用最小、獲得收益最大的管理方法和策略。選擇合適的投資風險應對策略，可以減少投資風險的發生，可以控制損失、降低損失。
5.投資風險的監控。投資風險的監控是通過對風險識別、衡量、評價和應對全過程的監視和控制，從而保證投資風險管理能達到預期的目標，它是風險管理過程中的一項重要工作。投資風險監控的主要任務有兩個：一是跟蹤已識別風險的發展變化情況;二是根據風險的變化情況調整風險管理的相關內容，並關注新增風險的應對。

⑵ 投資基金的風險主要包括哪些

1。流動性風險。
任何一種投資工具都存在流動性風險，亦即投資人在需要賣出時面臨的變現困難和不能在適當價格上變現的風險。例如開放式基金在正常情況下投資者不存在由於在適當價位找不到買家的流動性風險，但當基金面臨巨額贖回或暫停贖回的極端情況時，基金投資人有可能會承擔無法贖回或因凈值下跌而低價贖回的風險，這就是開放式基金的流動性風險。
2。基金投資風險。
證券投資基金本身的風險程度，因所確定的投資方向和所追求的目標不同而有所差異，如有的證券投資基金主要投資於成長潛力較強的小型股票，其風險程度就較高；如有的證券投資基金主要投資於業績穩定的股票或債券市場，其收益較穩定，風險相對較小。投資者在進行投資時，應認真閱讀基金招募說明書，對證券投資基金的性質、資金投向和基金追求的目標有比較清楚的了解，對基金的投資組合風險有一個基本的判斷。
3。機構管理風險。
由於參與基金的成立、運作涉及到不同的機構，如託管人、會計師事務所、基金管理人等，存在因為機構管理、運作上的風險。
4。證券市場的各種風險。
國內國際政治、經濟政策的變化都會引起證券市場價格波動，這些風險直接影響著證券市場，從而也影響到基金的收益和價格。
5。不同種類基金的不同風險。
對於開放式基金，存在申購、贖回價格未知的風險。投資人在當日進行申購、贖回基金單位時，所參考的單位資產凈值是上一個基金交易日的數據，而對於基金單位資產凈值在自上一交易日至交易當日所發生的變化，投資人無法預知，因此投資人在申購、贖回時無法知道會以什麼價格成交，這種風險就是開放式基金的申購、贖回價格未知的風險。封閉式基金存在到期風險，應注意封閉型基金到期都要清盤的，而清盤價便是基金到期時凈資產值，市盈率對其沒有任何意義。

⑶ 投資基金的主要風險有哪些

投資基金的主要風險有：
(1)流動性風險；
(2)申購、贖回價格未知的風險；
(3)基金投資風險；
(4)機構運作風險；(5)不可抗力風險。

⑷ 投資風險有哪些種類

1. 風險投資

1) VC概念及運作機制
風險投資VC（Venture Capital）又稱「創業投資」是指由職業金融家投入到新興的、迅速發展的、有巨大競爭力的企業中的一種權益資本，是以高科技與知識為基礎，生產與經營技術密集的創新產品或服務的投資。
風險投資在創業企業發展初期投入風險資本，待其發育相對成熟後，通過市場退出機制將所投入的資本由股權形態轉化為資金形態，以收回投資。風險投資的運作過程分為融資過程、投資過程、退出過程。
2) 風險投資的作用
風險投資是企業成長與科技成果轉化的孵化器。主要表現在：
a) 融資功能：風險資本為創新企業提供急需的資金,保證創業對資金的連續性。
b) 資源配置功能：風險資本市場存在著強大的評價、選擇和監督機制,產業發展的經濟價值通過市場得以公正的 評價和確認,以實現優勝劣汰,提高資源配置效率。
c) 產權流動功能：風險資本市場為創新企業的產權流動和重組提供了高效率、低成本的轉換機制和靈活多樣的並購方法,促進創新企業資產優化組合,並使資產具有了較充分的流動性和投資價值。
d) 風險定價功能。風險定價是指對風險資產的價格確定,它所反映的是資本資產所帶來的未來收益與風險的一種函數關系。投資者可以參照風險資本市場提供的各種資產價格,根據個人風險偏好和個人未來預期進行投資選擇。風險資本市場正是通過這一功能,在資本資源的積累和配置中發揮作用的。
風險資本市場是一個培育創新型企業的市場，是創新型企業的孵化器和成長搖籃。風險投資是優化現有企業生產要素組合，把科學技術轉化為生產力的催化劑。風險投資不同於傳統的投資方式，它集金融服務、管理服務、市場營銷服務於一體。風險投資機構為企業從孵化、發育到成長的全過程提供了融資服務。風險投資不僅為種子期和擴展期的企業帶來了發展資金，還帶來了國外先進的創業理念和企業管理模式，手把手地幫助企業解決各類創業難題，使很多中小企業得以跨越式發展。

2. 天使投資

1) 天使投資的概念
天使投資（Angels Invest）是指個人出資協助具有專門技術或獨特概念而缺少自有資金的創業家進行創業，並承擔創業中的高風險和享受創業成功後的高收益。或者說是自由投資者或非正式風險投資機構對原創項目構思或小型初創企業進行的一次性的前期投資。它是風險投資的一種形式，。而「天使投資人（Angels）」通常是指投資於非常年輕的公司以幫助這些公司迅速啟動的投資人。
2) 天使投資的主要特點
天使投資作為風險投資的一種，具有其特性。主要是：
a) 資金額一般較小，而且是一次性投入，投資方不參與管理，它對風險企業的審查也並不嚴格。它更多地是基於投資人的主觀判斷或者是由個人的好惡所決定的。通常天使投資則是由一個人投資，並且是見好就收。是個體或者小型的商業行為。
b) 很多天使投資人本身是企業家，了解創業者面對的難處。天使投資人是起步公司的最佳融資對象
c) 他們不一定是百萬富翁或高收入人士。天使投資人可能是您的鄰居、家庭成員、朋友、公司夥伴、供貨商或任何願意投資公司的人士。
d) 天使投資人不但可以帶來資金，同時也帶來聯系網路。如果他們是知名人士，也可提高公司的信譽。
3) 天使資本的主要來源
曾經的創業者；傳統意義上的富翁；大型高科技公司或是跨國過公司的高級管理者
4) 天使投資人的典型代表
浙商、蘇商等沿海發達地區的商人。

3. 私募股權投資

1) PE概念及運作機制
PE（Private Equity）私募股權投資是通過私募形式對非上市企業進行的權益性投資，在交易實施過程中附帶考慮了將來的退出機制，即通過上市、並購或管理層回購等方式，出售持股獲利。 廣義上的PE對處於種子期、初創期、發展期、擴展期、成熟期等各個時期的企業進行投資。
狹義的PE主要指對已經形成一定規模的，並產生穩定現金流的成熟企業的私募股權投資部分，主要是指創業投資後期的私募股權投資部分，而這其中並購基金和夾層資本在資金規模上占最大的一部分。並購基金是專注於對目標企業進行並購的基金，其投資手法是，通過收購目標企業股權，獲得對目標企業的控制權，然後對其進行一定的重組改造，持有一定時期後再出售。並購基金與其他類型投資的不同表現在，風險投資主要投資於創業型企業，並購基金選擇的對象是成熟企業；其他私募股權投資對企業控制權無興趣，而並購基金意在獲得目標企業的控制權。並購基金經常出現在MBO和MBI中。
2) 私募股權投資的作用
私募股權投資基金是推動資本市場可持續發展的力量。私募股權基金產業的快速發展將為提高金融業的收益率提供新的方法，也為解決民營小企業的金融困境提供有效的途徑，打通產業需求和金融資本獲利的需求。
4. 解析風險投資、天使投資及私募股權投資三者的關系
天使投資是風險投資的一種。風險投資一般投資額較大，在投入資金的同時也投入管理，並且會隨著所投資企業的發展逐步增加投入。天使投資投入資金額一般較小，一次投入，不參與企業直接管理，對投資企業的選擇更多基於投資人的主觀判斷甚至喜好。
PE與VC雖然都是對上市前企業的投資，但是兩者在投資階段、投資規模、投資理念和投資特點等方面有很大的不同。區分VC與PE的簡單方式：VC主要投資企業的前期，PE主要投資後期。當然，前後期的劃分使得VC與PE在投資理念、規模上都不盡相同。PE對處於種子期、初創期、發展期、擴展期、成熟期和Pre-IPO各個時期企業進行投資，故廣義上的PE包含VC。
在激烈的市場競爭下，VC與PE的業務滲透越來越大。很多傳統上的VC機構現在也介入PE業務，而許多傳統上被認為專做PE業務的機構也參與VC項目，也就是說，PE與VC只是概念上的一個區分，在實際業務中兩者界限越來越模糊。比如著名的PE機構如凱雷(Carlyle)也涉及VC業務，其投資的攜程網、聚眾傳媒等便是VC形式的投資。

⑸ 風險管理都包括什麼內容

一、市場風險： 市價波動對於企業營運或投資可能產生虧損之風險，如利率、匯率、股價等變動對相關部位損益的影響。

二、信用風險：交易對手無力償付貨款、或惡意倒閉致求償無門的風險。

三、流動性風險：影響企業資金調度能力之風險，如負債管理、資產變現性、緊急流動應變能力。

四、作業風險：作業制度不良與操作疏失對企業造成之風險，如流程設計不良或矛盾、作業執行發生疏漏、內部控制未落實。

五、法律風險：契約之完備與有效與否對企業可能產生之風險，如承作業務之適法性、外文契約及外國法令之認知。

六、會計風險：會計處理與稅務對企業盈虧可能產生之風險，如帳務處理之妥適性、合法性、稅務咨詢及處理是否完備。

七、資訊風險：資訊系統之安控、運作、備援失當導致企業之風險，如系統障礙、當機、資料消滅，安全防護或電腦病毒預防與處理等。

(5)投資管理風險主要包括什麼擴展閱讀

風險管理 （ Risk Management ）的定義為，當企業面臨市場開放、法規解禁、產品創新，均使變化波動程度提高，連帶增加經營的風險性。良好的風險管理有助於降低決策錯誤之幾率、避免損失之可能、相對提高企業本身之附加價值。

現在許多大學生將職業規劃的目光放在了風險管理領域，他們希望能夠從事這方面的工作，但卻未必全然了解風險管理，或者對它的認知有所錯漏。

美國一位叫Phoebe的風險顧問是剛畢業沒多久的研究生，她這樣說道，「人們通常認為風險工作都是枯燥無味的，但其實不然。在我看來，風險管理對企業的戰略方向起到了非常積極的作用。金融危機過後，有效的風險管理真正脫穎而出，而且會繼續成為企業安全的重要組成部分。

⑹ 理財資金的投資管理風險主要包括 ( )

B,D
答案解析：
理財資金的投資管理風險主要包括理財資金投資管理人的投資管理風險與交易對手方風險。投資管理風險主要來自投資團隊的專業程度、理財經驗以及交易活動帶來的風險。交易對手方風險是指由於理財資金交易活動中涉及第三方交易對手，從而不可避免地面臨交易對手不履約的信用風險。

⑺ 風險投資的管理具體包括什麼內容

風險投資的運作過程
風險投資的運作包括融資、投資、管理、退出四個階段。 融資階段解決「錢從哪兒來」的問題。通常，提供風險資本來源的包括養老基金、保險公司、商業銀行、投資銀行、大公司、大學捐贈基金、富有的個人及家族等，在融資階段，最重要的問題是如何解決投資者和管理人（風險投資家）的權利義務及利益分配關系安排。 投資階段解決「錢往哪兒去」的問題。專業的風險投資機構通過項目初步篩選、盡職調查、估值、談判、條款設計、投資結構安排等一系列程序，把風險資本投向那些具有巨大增長潛力的創業企業。 管理階段解決「價值增值」的問題。風險投資機構主要通過監管和服務實現價值增值，「監管」主要包括參與被投資企業董事會、在被投資企業業績達不到預期目標時更換管理團隊成員等手段，「服務」主要包括幫助被投資企業完善商業計劃、公司治理結構以及幫助被投資企業獲得後續融資等手段。價值增值型的管理是風險投資區別於其他投資的重要方面。 退出階段解決「收益如何實現」的問題。風險投資機構主要通過IPO、股權轉讓和破產清算三種方式退出所投資的創業企業，實現投資收益。退出完成後，風險投資機構還需要將投資收益分配給提供風險資本的投資者。
編輯本段風險投資的運作方式
風險投資一般採取風險投資基金的方式運作。風險投資基金在法律結構是採取有限合夥的形式，而風險投資公司則作為普通合夥人管理該基金的投資運作，並獲得相應報酬。在美國採取有限合夥制的風險投資基金，可以獲得稅收上的優惠，政府也通過這種方式鼓勵風險投資的發展。

⑻ 項目投資的風險主要有哪些

項目融資中的主要風險類型和管理措施系統性風險有國家風險和金融風險，非系統性的有信用風險、完工風險、經營風險、市場風險和環保風險等。
國家風險的管理1.貸款銀行與世界銀行等多邊金融機構聯合發放貸款2.形成一個國際投資和貸款者的集團3.向保險機構投保政治風險4.從主管部門獲得某種許可5.把各種擔保合同置於東道國管轄之外6.選擇以外國法為准據法，外國法院為管轄法院7.和政府談判，確定當發生某些不利事件時，由政府給予適當的補貼
二、金融風險的管理
金融風險管理的合同法
1.將項目收入貨幣與支出貨幣相匹配
2.在當地籌集債務資金。
3.將產生項目收入的合同盡量以硬通貨支付
4.取得東道國保證項目公司優先獲得外匯的協議或由其出具外匯可獲得的擔保
5.投保政治風險，也可以降低一些外匯不可獲得風險
金融風險管理的市場法
利用金融衍生工具減少貨幣貶值風險
三、完工風險的管理
1.簽訂固定價格的總承包合同
2.提供債務承購保證（發起人）
3.發起人提供完工擔保（發起人）
4.提供技術保證承諾（承包商）
5.建立完工保證基金（發起人）
6.保險
四、經營風險的管理
1.簽訂無條件的供應合同。
2.簽訂無條件的銷售合同。
3.建立儲備基金帳戶。
4.由發起人提供資金缺額擔保
5.簽訂有利的經營管理合同。
五、市場風險的管理
1.在項目初期做好充分的市場調查，減少項目上馬的盲目性。
2.簽訂具有擔保性質的長期購買協議。
3.選擇適當的產品定價策略。
固定價格
浮動價格
市場浮動價格
成本加固定收益率
六、環保風險的管理
1.在項目設計中考慮環境因素
2.估計項目的環境責任風險
3.投保環境風險

⑼ 理財投資管理風險有哪些

理財平台不同，風險也不盡相同。
如：股票、期貨等，收益高，風險高，風險是可能血本無歸。
銀行理財，風險較低，收益低
P2P互聯網理財，風險主要來自於逾期還款，分散投資可以降低這種風險。