宗教信托

Ⅰ 信托是什么——七种视角下的追问

“信托火了”，这是从去年年底开始常常听到的话。且不说信托产品的销售广告已是铺天盖地，让普通公众也对这个行业产生了好奇。当信托业资产规模超越保险，坐上金融业第二把交椅，不管人们过去对这个行业有什么看法，都再也不能无视它的存在了。实际上，在数年之前，信托还是少有人知的事物。不少金融专业的毕业生求职时都不知道有这个去向，倒是很多学法律的人曾经在法制史教材上看到过中世纪的英国发展出了这么一种重要、独特又让人摸不清头脑的制度。信托法在我国法律体系之中，也不过是寂寂无名的一部小法，而且单门独户，仿佛与其他法律格格不入。所以，不知道信托，实属正常。对信托充满困惑甚至怀疑，也是不足为奇。不过，当信托业有了如此规模，在资金融通和为投资者创造收益方面发挥了实实在在的作用，是时候该重新问一问：信托到底是什么？一、投资者的视角目前，对于中国投资者来说，信托是一种投资渠道。如果只有少量存款，还要以此支付各种生活开销，那么只能放在家里或者存到银行。但如果坐拥大笔可流动资金，就不仅需要保管了。银行利率太低，股票投资也存在诸多问题，人们希望用富余资金去投资，以获取相对较高的回报。人们可能会自己兴办或者参股企业。但是有魄力、精力和能力去办企业的人总是少数，合适的投资机会也不好找。这时候，人们可能想找个专业的投资机构去帮他寻找好的投资项目，这样的话，人们就可以考虑信托投资了。信托公司是可以用投资者托付的资金进行投资的专业机构。从最直观的角度看某一个信托项目，信托公司汇集了不同投资人的资金然后投给某一个融资企业。说信托是“合法的非法集资”是很形象的，但是存在本质区别。信托公司是经过严格审批而设立的金融机构，它具有全面的投资能力，可以发放贷款，可以进行股权投资，当然也可以进行证券投资、购买债券，等等。由于信托投资非常灵活，如果管理不善，很容易损害投资者利益，甚至扰乱金融秩序。因此，我国对信托业设定了很高的准入门槛，并且非常注重对信托业务的监督管理。中国银监会是信托公司的归口监督机构。目前，我国信托业经过较快的发展，已经建立起了较为完善的合规风控机制，拥有了素质较高的涉及投资、财务、法律等专业的人才队伍，具备了专业化的投资能力。信托公司一般是先找项目，后募集资金，每笔资金对应着一个特定的项目。投资者可以通过信托公司的尽调报告事先了解项目情况、交易方资质、潜在风险及抵押担保措施等内容，然后决定是否投资。项目实施后，信托公司会按照约定向投资者披露项目进展情况、分配投资收益。信托公司对每笔项目都是单独管理和核算的，一个项目出了问题，其他项目不受牵连，信托公司本身的债务也不能用投资者的钱埋单。为了保证集合投资信托计划的资金安全，银监会出台了专门规定，通过要求信托公司设立监管帐户、聘请外部律师、对部分项目进行事前审查等手段，防范信托公司的不规范操作。在信托投资中，如果项目出现亏损，投资者自负，不过如果信托公司存在失职而导致亏损的，应当向投资者进行相应的赔偿。二、融资方的视角现在，信托已经成为我国企业融资的一个重要途径。信托融资的优点是更为灵活，缺点是融资成本一般更高些。其实这也无所谓缺点，因为既然无法获得更低成本的资金，信托融资渠道的存在本身就是优点了。目前信托融资整体的高成本并不说明信托一定是高成本的，而是诸多现实原因导致资金稀缺性被放大了。实际上，有些资金来源充足、风格稳健的信托公司甚至会以低于银行整体贷款融资成本的条件为一些还款有保障的优质项目提供融资。由于信托公司只收取相对固定的信托报酬，信托投资收益水平取决于投资者的要求，不存在国家干预的问题，因此信托融资成本的高低是投资者的收益需求和融资方的融资需求博弈的结果。当然不可否认，目前人们对信托投资的风险认识不足，甚至认为存在刚性兑付，信托公司之间的竞争也比较激烈，加之房地产项目的融资方对于资金有迫切需求且对未来风险未必有充分判断，这些因素很可能间接推高了信托融资成本。随着信托业的成熟，信托公司也可以实现更低的融资成本，或者通过提供多元化的综合性金融服务拿到好的投资项目。信托可以提供期限更长，方式更多样，资金规模更大，交易结构更灵活的融资服务。有些项目中，为了更好的保障资金安全，信托公司可能会参与融资方的经营管理或者对融资方的经营活动、财务状况进行全方位监管，这对于融资方来说也算是一种缺点。但这也是信托公司掌控项目风险的必然选择，是为投资者负责的表现。三、信托业的视角对于信托业来说，信托是一种业务，是营业执照上的一项经营资质。信托公司就是凭借信托牌照，通过经营信托业务而获取收益的金融机构。如果说信托业是暴利的，应该说信托投资者是“暴利”的。信托公司只收取一定比例的信托报酬，百分之一、二是正常的。在竞争不充分的情况下，信托公司可能会索取更高的报酬，但相对于投资者的收益来说，肯定是“小头”。信托的盈利模式跟银行无论在法律上还是经营方式上都是完全不同的。信托公司更像是投资者和融资方之间的一个媒婆，起到匹配不同风险偏好的资金和不同利润创造能力的企业的作用。信托报酬是一种管理费或者说服务费。当然优秀的信托公司可能会参与融资企业的经营管理，为降低经营风险起到积极作用，这时信托就不仅仅是个媒婆了。银行赚的是差价，人们把钱存到银行，表面是保管，在法律和财务上则是借贷关系。银行是通过向存款人支付较低的利息和提供“保管服务”换取了资金的使用权，然后把钱当作自己的钱，以远高于存款利息的贷款利率贷给需要钱的融资者。在通胀率高于存款利率时，银行连保管义务也无法尽到，因为“保管物”实际上是不断缩水的。信托业的融资成本常常高于银行贷款，因为信托项目风险一般更高些。在卖方市场下，银行完全可以选择更优质的交易对手和项目，更何况存款利率很低时，不太高的贷款利息就可以让银行大发其财了。信托公司并不是没有能力去跟银行抢这些优质的项目，因为他完全可以以低于贷款利率的融资成本提供资金，只要投资者愿意接受高于存款利息但是低于贷款利率的回报。等投资者回归理性，只要银行利率保持这种管制模式，相信今后这种低收益率的信托项目也不会鲜见。如果没有更好的投资渠道，通过合法渠道拿自己的钱投资显然比让别人用自己的钱赚钱好得多了。不过总体看，信托业注定是要在风险相对较高的项目中通过中后期管理和运用各种风险防控措施降低项目风险。社会中注定有大量资金愿意承受高风险，以获取高收益，这是资本要追求更高利润的本性所决定的。在风险相对较高的项目上有所作为，是信托业的立足之本，否则它跟银行的实际功能便没有差别了。信托业的使命和特性决定了，它必须要有强大的项目发掘、甄别能力和风控能力，否则就当不了好媒婆。而且必须严格依法经营，尽到勤勉管理义务，否则就会导致资金风险承受力和项目实际风险不相匹配，进而放大市场风险，扰乱金融秩序。也正因此，信托营业必须是一种特许经营，至少有行政法规以上的法律文件才能予以规定，而且每一个新的营业机构都必须由工商部门和监管机构的特别审批或者认定。有了信托法，就可以依法开展民事信托，但是作为一项经营资质的商事信托必须有相应国家机关的特别许可。否则，即便有无数合理的理由，也属于无证驾驶、非法营业。四、金融业的视角对于现代金融业来说，信托是金融分支之一，它能够满足资金的投资、增值需要。龙生九子，各有不同。金融诸分支各成一路，是因为能够满足不同层次的社会需求或者能以不同的方式满足资金融通的功能。银行实现的是资金存储、结算、流通的功能，它以货币在大范围内的流通和城市经济的繁荣为基础，是货币流通的基本途径，是最基本最重要的金融活动。它以资金安全、保值为重，否则结算功能会受到损害，所以银行资金的融出活动不能够经受太高的风险，并且要受到规模限制；商业保险满足的是人们对商业活动安定性的需要。古罗马从事海上贸易的商人们所自发创造的互保机制是它的渊薮，不过现代保险制度只能追溯到中世纪城市经济的发展时期。而当现代社会肢解了传统社会结构中的内部保障机制，人们的生命、健康安全也需要在大社会内寻找一种可靠的保障，否则便无法建立对未来生活的基本预期，人寿和健康保险就必然要发展起来了。凭借大数定律，越大范围内的互保越可靠，保险公司规模越大自身盈利也越多。而保险公司沉淀下来的巨额资本再投入社会中，便在为自身获利的同时，融通了资金；西方证券观念的诞生远早于上市公司制度的出现，外延也不限于上市公司股份，不过对于中国而言，证券行业是以帮助实力较强的企业实现上市、提高透明度、发行证券以及代理投资者买卖证券为核心职能的行业。自营业务虽是证券公司创收的重要渠道，但运用自有资金投资并不是证券行业特有的功能。或许中国证券行业的价值并不在于直接融通资金，而在于为股票投资者了解他们的投资标的提供了可能，从而间接鼓励了投资，同时高效、集约化的代理投资者完成交易操作，降低了股票交易的社会成本。以营业信托为代表的资管行业也有它特殊的功能。正如马斯洛所说，人的需要是有层次的。对于资产持有人来说，银行满足的是资金在当下的安全需要，保险满足的是资产未来的安全需要，信托业满足的则是人们希望资产增值的需要，是要把生活过的更好的需要。所以，信托业注定只有在社会繁荣到一定程度时才会发展，而且必定会发达起来，因为促使他产生的社会需要本身是足够强大的。人们把钱存到银行，是为了保管，用钱购买保险，是为了安定感，但把钱设立信托，主要是为了获取投资回报。信托业的存在自然会吸引大量资金转移过来，人们有时候说信托是银行贷款不足的替代品，可另一方面，又何尝不是信托凭借其资产增值能力把大量潜在银行存款客户吸引了过来，减少了银行可贷资金规模。逐利冲动所引发的投资需求必须要被满足，否则，可能会有资金回流到银行，但是恐怕还是会有相当一部分风险承受能力较高的资金会毅然流入非法的途径，因为渠道合法与否对于资金而言，也不过是一种风险考量因素而已，更何况更高的风险也意味着更高的回报。这已经被各地如此普遍的民间借贷甚至是非法集资所证明了。相对于其他金融行业，信托也有自身的经营特性。银行以自己的名义将资金融出，必然要承承担相应的市场风险，而保险则是直接受让自然人和经营实体的各类风险，银行和保险都是在经营风险。但是信托制度决定了，只要经营规范，风险不会向信托公司本身传递。所以很难说信托公司是经营风险的金融机构，他的立足之本还是投资能力和对项目的风险掌控能力。也正因此，必须要加重他的法律风险，通过严密的法律规定迫使他尽到一个专业的资产管理者的职责，各国信托业法的核心诉求也在于此。五、历史的视角从历史角度看信托，首先应该区分信托行为和信托制度。信托行为是自古有之的，古罗马就存在遗嘱信托，但那是个覆灭了的文明，所以人们把现代信托追溯到英国十二三世纪盛行的以规避国家没收和税负为目的的土地信托。实际上，中国过去按土地征税的朝代里，小户农民为了规避国家的高额税负，也经常与可以规避重税的士绅大户订立协议，将自己所有的土地虚转至其名下，缴纳固定的“保护费”以规避重负，这该算是标准的信托行为。及至清代，中国土地的租佃制度极为发达，实际上形成了土地所有权的内部分割，地主和佃农对于土地的权利分割很接近于信托模式下委托人和受益人对信托财产的权利分割。当下中国，有人为了规避限购政策将自有住房转到别人名下，也算是信托行为。可见，为了规避某种负担或转移财产而将财产转移到他人名下的行为，古今中外都是存在的。不过这些并不是现代信托制度所要保护和鼓励的活动，法律怎么可能会创造一种工具，让人们专门用它来规避法律并以此获利呢？！从历史角度研究信托，应当是研究信托制度发展至今的基本过程。信托何以成为一种制度，并发展成一个重要的金融行业？这才是真正有意义的。研究现代商事信托，不得不回到中世纪的英国，还必须得提及英国法的两种渊源，普通法和衡平法。十一二世纪的中国已经进入了宋代的高度文明社会，但彼时的英格兰却还是一片荒蛮、落后的景象，成规模的城市经济几未形成，不同的地方适用的法律大相径庭，而且非常原始，巫术审判随处可见。诺曼征服后，为了提升自己的权威，英王便率领大臣们到各地巡回收税、裁断纠纷，于是发展出了相对于传统地方法律更合理性、更加统一的法律，人们称之为普通法。普通法本身是在司法案例中摸着石头过河的产物，要求后面的案例严格按照之前的判决来进行审判，难免会陷入苛求形式、过于僵化的弊端。其中一项便是，完全按照地契来确认所有权的归属。而中世纪的英国存在许多不合理的继承制度，比如土地所有人死后，土地将归国王所有。人们为了规避这些恶法便在生前把土地转移到一个可信的人名下，但土地利益仍由自己的子嗣享有，或者纯粹出于宗教信仰将土地赠给教会。这种被称作信托的行为严重损害了国王的利益，于是到16世纪，国王颁布了一部《用益法》，法律的核心可以总结为：虽然人们为了规避法律而将土地信托给了其他人，但是实际上这些土地的所有权自土地所有人死亡之时便根据法律归国王所有了，即便进行了虚假的转让或者非法赠与，土地的名义所有人也不过是以自己的名义为国王的利益而持有土地罢了。这个法律的初衷显然是为了打击当时的土地信托行为，保护国王自己的利益。不过却无心插柳的确认了一条重要的信托法原则：一个人可以以自己的名义持有他人的财产。这是信托制度得以形成的基石。显然面对实际的利益，国王的制度是无法简单奏效的。人们又想出各种不同的办法来规避。不过，信托法律关系本身的合法性被永久确立了下来。在以后的时间里，信托行为大量存在，包括以规避为目的的信托行为，也包括为了实际需要而采取的合理信托行为。与信托行为如影随形的一个问题是：信托关系往往发生在相互信任的至亲好友之间，可难免会有一些见利忘义的人要吞没信托财产，不按照当初的约定履行义务，另外，有时候受托人由于过错没能履行好受托职责。可是，受托人根据普通法的规则持有地契，便是法律上的所有人，僵化的普通法拒绝保护委托人即实际所有人的利益。于是，人们诉诸国王的大法官。这位大法官并不巡回审案，他端坐在王宫中，专门处理那些因为普通法的僵化和教条而受到不公平对待的人，以平衡普通法所造成的利益不均。他因此被称为“国王良心的守护人”，根据他的审判所发展起来的法律被称为“衡平法”。显然，信托土地的实际所有人就是急需他保护的人，为了确认实际所有人的合法利益，惩罚那些见利忘义或者太过疏忽大意的受托人，大法官不断地确立了以受托人尽职义务为核心的信托法。此时，信托财产的独立地位得到全方位的确认，信托法律关系真正形成，受托人义务也有了明确规则可以依循，信托法的雏形也就有了。在后世的发展中，大法官的衡平法和巡回审判发展起来的普通法不断融合，甚至改变了以案例为主要载体的存在形式，被编辑成文。现在，英国信托法已经有大量的成文法可查了。人们说英国信托受益人的权利是衡平法上的所有权，其实是不准确的，应该说它是起源于衡平法的一种权利，如今早已经纳入成文法的体系了。信托法确认了一个人可以代另一个人持有财产的观念，这在现代人看来是个常识，可对中世纪的英国人来说，却是对所有权观念的重大挑战。根据这种法律观念，人们又发展出了公司制度、合伙制度等，甚至当民族国家兴起，英国人用信托理念来解释民族国家和王室作为法律主体的正当性。所以，信托的概念对于英国的意义非比寻常。在随后的发展中，基于信托法律关系的灵活、实用和独特价值，在普通的民事信托的基础上，人们发展出了公益信托、家族信托和以获取投资收益为目的的商事信托。英国海外殖民所运用的大量资金中，有相当一部分就是通过信托制度汇集起来的。商事信托在美国得到了进一步的发展，典型代表便是各种证券化业务。信托制度在普通法系国家得到了最广泛、灵活的运用，这也是因为信托的发展需要配套的制度和社会环境，比如公益信托在NGO不发达的国家是难以发展的，垂死之人能够将财产托付给商业机构，那肯定得以信托机构本身经久不衰的声誉为前提。大陆法系国家在传统法律体系和理论框架下，难以接受信托法律关系中委托人的请求权和受益人的受益权并存的现实，所以迟迟不肯继受信托制度。不过由于信托制度的特殊优势和价值，不少大陆法系国家现在也结合实际情况采纳或者借鉴了信托制度。信托制度是普通法系给大陆法系最重要的馈赠之一，这是世所公认的。善于学习的日本则将资金信托发展到极致，在二战后的重建中发挥了重要作用，不过由于监管不配套，也出现过信托公司泛滥扰乱金融秩序的情况。目前世界重要的国家大都有信托制度。在亚洲，日本、新加坡和我国的台湾、香港地区无一例外。信托行为本身确实是起源于纯粹的信任，人们以可靠的友情、亲情来对抗恶法。但是信托制度在衡平法上不断发展的过程，恰恰是为了约束那些恶意或者因过失违反了管理义务的受托人。及至商事信托发展起来，出现以资金信托为主的信托业，信托显然已经变成了投资需求促动下的商业行为，逐利冲动才是它的本源。营业信托也需要信任，但这份信任是靠信托法对受托人职责的严格规定以及信托机构本身的声誉所铺垫起来的。六、法律制度的视角在法律上，信托被定义为新托人将其财产交由信托机构设立信托，由信托机构对信托财产进行管理、运用和处分，为信托受益人获取收益或者实现特定目的的活动。从法律制度的角度，信托与委托代理、合同、合伙、公司等一样，都是财产运用的法律机制。在不少普通法系国家，信托也是法律认可的一种经济实体的组织形式，跟公司、合伙企业相并立。所以说，在法律视角下，信托的意义远不限于金融，信托财产也不限于资金。只是资金信托发达到一定程度之后，信托自然成为一种资金融通机制。直观看，信托更像是委托投资，但是基于信托法的规定，财产设立信托后就与委托人的其他财产不相牵连，与受托人的财产也不混同，这就降低了信托投资的风险。风险隔离是信托成其为信托的根本要素。信托投资模式下，信托财产的用途是委托人知晓的，但是具体的运用和管理则不一定会在信托合同中明确下来，这需要受托人发挥专业的资产管理能力。签订信托合同后，委托人有权了解后续的管理情况，但不能对受托人的管理行为任意干涉，也不能随意撤销信托。这是信托与委托代理、合同的不同之处。通过设立公司投资，也具有风险隔离的功能，但是投资者不一定具有经营公司的能力和时间，而且公司设立、清算都很麻烦，信托投资则要简单的多。信托是风险隔离的委托，是简化了各种设立、清算程序且营业范围不受局限的企业。它是介于委托投资和直接经营企业之间的一种资产管理机制，它在信托法律的支撑下，通过信托合同，建立起一个具备高度灵活性的准法人主体。信托受益人的信托受益权与股东的股权很接近，信托机构可以代表信托财产行使签署合同、参与表决、追索债权、提起诉讼等各项权能。信托机构负责收取信托财产的收益，计算和支付信托存续期间发生的费用和自己应得的信托报酬，然后将信托收益支付给信托受益人。信托制度在委托代理制度和公司制度之间的巨大空白地带获得了无限的可能性，可以随时、随事、随地、随人的需要而调整，它是一个交由人发挥创造力的机制。他像一块无限宽广的地基，需要人发挥智慧和才能去建设高楼大厦，其他国家的信托实践已经树立起了可资借鉴的榜样。以逐利为出发点的商事信托的社会功能已然远远超越了商业逐利，在家族财产传承、公益事业等领域发挥了巨大作用。但是这一切楼宇建筑的地基则是完善的信托法律制度，只有当法律明确了信托财产的特殊地位、信托当事人的权利义务及保护措施，信托业才能够良性持续发展。七、社会的视角从不同的市场主体的视角，信托表现为不同的形态，具有不同的功能。但从更宏观的角度看，信托是立基于信托法律，以运用资产管理能力满足资产增值需求为本位的一种资金融通机制。信托法律制度是它的前提，投资需求是它的驱动力，融通资金是它的必然结果。信托机构的产生是为了通过经营信托业务获利，但是信托机构必须以专业的资产管理能力和风险控制能力为立身之本，否则就真的沦落到合法的非法集资的地步，可以随便被取代。信托业的规模化发展必然使之成为一种重要的金融行业，它把社会闲余资本引入实业，鼓励了投资，带动了就业，增加了税收，推动了经济的发展。信托的繁荣是可以让整个社会受益的。信托实现了不同风险需求和不同利润创造能力的企业的直接对接，减少了资金流通的中间环节，通过降低交易成本增进社会财富；信托业通过发挥专业能力，挖掘好的项目并适当介入融资企业的经营管理，让好的项目得以发展，通过主动管理增加社会财富；信托业的存在，有利于资本的充分运用和灵活组合，它可以方便的汇聚巨额资金投入同一项目，使重大项目可以得到社会资金的支持并分散投资风险；信托业的出现意味着大批资产管理人员集约化的介入到大笔资产的管理之中，还意味着没有能力进行投资但手握资本的社会阶层可以在专注本职工作的同时，获取资产增值。八、与文化论者商榷文化确实是个无底大筐，但空泛的往里装不能增进任何认识。人们赞叹英美诸国信托制度的广泛应用，却又模仿不来，便将中国社会的信任缺失当了罪魁祸首。其实，信托经营者首先要懂得的是，国外对信托业的信任乃至整个社会所表现出来的基本信任，都是以完善且行之有效的法律为基础的。在一个由陌生人组成、环环相扣、每个人的过错甚至过失行为都可能损害他人根本利益的现代社会，没有行之有效的法律，就不会有信任可言，这跟文化不甚相关，与人的逐利冲动和防卫本能有关。信托制度在英国生根发芽，又在更多的国家开花结果。法律是她的基石和框架，急于求成的模仿者往往只爱仰望别人的高楼大厦，而不知道楼下有坚实的土壤，甚至心急到连力学原理也置之不顾。如此建造的大楼注定是不稳当的“楼脆脆”而已。茫然无措的穿过迷雾去找一个所谓“信托文化”来兜底，虽无可厚非，但实在经不起历史事实和理性常识的推敲。人性注定是多变的，如果受托人的行为是不受控制的，信托机构不过是个没有专业水准的“通道”，连他的失职行为也是无法界定、无需赔偿的，人们何以相信他呢？提倡信任文化没错，但是信任文化的第一要义是：信托机构要把自己打造成值得托付的受托人，而不是其他。当本身就有特殊利益冲动的人要求别人信任自己的时候，往往说明他是不值得信任的。更何况，在法律不完善，制度得不到公正、恰当执行的社会，信任文化不过是一场奢谈。结语信托到底是什么？可以从多个角度回答，都有道理，但又都不全面，更不能令所有人都满意。定义的困难不在于对象本身的复杂，而在于人们根本不了解定义所指向的对象，如果对象本身还是不断变化的，就难上加难了。关于信托定义的争论像是一个罗生门，不同的是，每一种回答都是出于真诚的。理解信托，或许也不止于七种视角，而且每一种视角的检视都期待更深更远的洞见。不止是中国，对于那些信托业发达的国家，信托的概念也注定是一个无限开放的问题，因为信托的优势和魅力就在于信托制度的灵活多变、富于弹性，能够根据社会需要而改变自己的表现形式。人们不是常常引用斯科特那句“信托可以与人类的想象力相媲美”来正打歪着的证明时下诸般“创新”的精明么？既然概念是一种归纳，那么任何概念都注定容纳不了无穷尽的形态。信托的定义，注定是一个没有最终答案的问题。刻下，对于中国而言，或许我们无需空泛的去赞美信托，也不必急于去解开她所有的面纱，倒是先把信托最基本的原理和机制搞明白，使她获得社会和决策者的基本认可，让她能够在坚实的土壤上开花结果，而不被当做一个随手可以除去的异类，才是信托业的命脉所系。信托业的根基恐怕不在于复杂高深的业务模式，而在于信托之外的广阔天地。七十二般变化练得再熟练，若不懂得培植社会基础，也只能在花果山里抖抖威风，一出山门便无人敬服了，更何况，入不了佛祖的法眼，随时都会被压在五指山下。中国信托业虽火红一片，可越是得意时，越该有一份清醒头脑和危机意识。花皆有盛放期，常开不败、结实落仔的才能生衍不息；树皆有葱茏时，枝大根深、土壤肥沃的才可屹立不倒。新鲜事物，注定毁誉皆有，路途漫漫，难免风浪坎坷。不过如果一个事物有它根本的功能和难以替代的价值，就必然会发展起来，任何一种合理、强大的社会需要都必然会有相应的机制来予以满足，这是不可阻挡的规律。信托业的长远前景是值得期待的。然而，栉风沐雨才有芳华绝代，历尽风浪方得日现云开，中国信托业刚刚起航！ （作者：中国社会科学院法学博士研究生柏钦涛，现供职于中投信托有限责任公司）

Ⅱ 请问塞班岛的宗教信仰有哪些宗教越全越好！

公元前15世纪左右，土著查莫洛人开始在岛上生活。考古学家们大都认为，那些土著人是从印度尼西亚带着他们的传统文化、植物和动物种群移居到这里来的。

第一个来到北马里亚纳群岛的欧洲人是1521年来访的葡萄牙裔航海家麦哲伦。 麦哲伦当时受雇于西班牙政府，进行他的全球航海探险活动，并在他环球历险旅行时发现了这个岛屿。在麦哲伦对香料小岛的探索中，他需要的是香料和金子。麦哲伦在马里亚纳群岛配备旅行途中的生活必须品和淡水，但是因为语言误会而引发的一场流血冲突，当时生活在这个岛屿上的查莫洛人为了反击西班牙的侵占，把独木舟密集地开到海上作战，所以麦哲伦把马里亚纳群岛用西班牙语称为“拉丁航海之岛(The Islands of the Latine Sails)”。就这样西班牙统治的时代开始了。之后有人说当地的居民偷了军舰上的铁，所以又把这里命名为“小偷之岛” (Islands of Thieves)”。

直到1668年，一位名为Diego Luis de San Vitores神父和八位传教士来到了岛上，把这个岛依据西班牙国王菲利普四世的妻子、西班牙女皇奥地利裔的安娜?玛丽娅的名字，命名为马里亚纳，并准备把岛上的住民教化成天主教徒，所以这个名字就此沿用至今。

自1668年起，西班牙开始了对于马里亚纳群岛的殖民统治，查莫洛人对岛上的殖民者非常仇恨，并与这些入侵者激烈地对抗。直到1700年，岛民最终屈服了，但在此之前，San Vitores神父和岛上的传教士被杀害。零星的壮烈战争让查莫洛的人口从最高峰的在所有岛上的40,000人骤减到1720年的1,500人。

在1700年到1850年之间是风平浪静的西班牙占领期，而马里亚纳群岛就因西班牙的统治而受到了文化上的冲击，西班牙的影响至今都能在此找到影子。卡若兰岛民这段时间里在塞班建立了他们的村庄，而且人口也随着菲律宾人、墨西哥人、西班牙人及来自美国和英国船只的逃亡者们的到来而增长，他们适应了这里并在此居住，开始了农业种植的生活。

1899年，西班牙被迫在西班牙美国战争战败后，把马里亚纳群岛连同帕劳岛(又名玻琉岛)，马绍尔群岛以420万美元的价格卖给德国。德国管理者们在岛上进行了彻底的改革，并把他们的总部设在了塞班。圣芳济教会的修士们代替了西班牙传教士，地区管理部门用传统的殖民风格管制这里的岛民。

德国的占领一直到1918年第一次世界大战结束之后，密克罗尼西亚地区(包括马里亚纳群岛) 的统治权被日本拥有。1920年，国际联盟正式认可了这一史实。经罗马教皇同意，德国的天主教徒神职人员暂时由日本的天主教徒代替。很多日本人和冲绳人移居岛上并从事高利润的行业，移民人口也迅速超过了本地居民人数。在岛上，至今还保留着许多当时制糖工业的遗址。

在此后的30年间，马里亚纳群岛在日本的统治下经济上得到了复兴，领土上得到了扩大。二十世纪三十年代，日本商人们热衷于为帝国主义开路，日本戌卫队在马里亚纳驻扎了成千上万的士兵。1943年，国民政府被颠覆，武装政权上台，另一场世界大战一触即发。

在1942年的中途岛战役中，日本战败，盟军战线平稳推进，最终在1944年夏天重新控制了马里亚纳。这里迅速成为美军军事基地，塞班和天宁设立了机场。1944年8月，一辆B-29战斗机从天宁岛起飞，携带着原子弹并投放到了广岛，4天后，投放到长崎的另一颗原子弹给二战画上了一个圆满的句号。

塞班岛经历了在太平洋战争中最激烈的一次战斗，在激烈的马里亚纳战争中美军有大约五千名左右的死伤者，但日本有六万六千名的阵亡者。在战争中还有数百名的查莫洛人及卡若兰人牺牲。之后，随着第二次世界大战的结束，美国海军政府得到了统治马里亚纳群岛的权利，这个岛屿又经历了一次不同的变化。

1947年，前“日本托管岛屿”成为“战略信任地区”并由美国托管直至1986年。1947年4月2日，联合国宣布了美国获得了管理及统治密克罗尼西亚的其他地区和独占马里亚纳群岛的权利。因此美国开始独占及管理包括马里亚纳群岛在内的帕劳群岛、邦贝、马绍尔群岛等地。当时美国的总统约翰?肯尼迪计划将这些信托统治下的岛屿加入本国，但总统在1963年11月22日被暗杀，所以这个计划一直拖延到1976年。1976年，经过双方代表协商，马利亚纳群岛的非美国人口举行了投票，让马里亚纳也正式成为美国领土的一部分，而这让的投票以决定某一地方成为美国领土则在美国历史上是首次也是唯一一次。查莫洛和卡若兰居民们也获得了美联邦国的正式选举权。1978年马里亚纳群岛在美国的统治下设立了自治政府，第一次选出了马里亚纳的总督及上下议员，使马里亚纳群岛摆脱了数百年殖民统治，建立了北马里亚纳自治政治机关。之后在1986年，马里亚纳群岛的查莫洛和卡若兰居民的也拥有了美国公民权。

今天，北马利亚纳群岛联邦的居民享有美国公民权和宪法保护权，以及对内部事务，包括移民、关税和税收的独立处理的权力

Ⅲ 宗教信仰有什么好处和坏处

一、利

1、宗教信仰寄托着人们对命运的期望和对人生的关注，正确的宗教信仰能指导、修正、支配着人们的社会生活和精神生活。

2、当今的社会，信仰宗教的人中受过良好教育、素质高、修养好的人不少；另一方面，实际上宗教的教义、经典著作中也有许多积极有益的哲学思想、文化因素和高深学问。

3、宗教文化借助宗教道德的信仰化来诉求理想愿景，具有使人减少对现实黑暗社会的仇视，憧憬理想社会的功能。
对于个人而言，崇高的、包含有终极指向的道德信仰，不管是宗教性的还是世俗性的信仰，都能形成个人行为的指南，塑造完美的理想人格。对于社会而言，美好的道德信仰，可以净化社会风气，培育良好的社会发展环境，保障社会的稳定发展，促进社会的发展臻于和谐完美之境。

4、取其精华，弃其糟粕，有用的宗教信仰会指引我们方向。
二、弊端
1、宗教信仰的差异，会让一些人利用传统宗教或创立邪教进行危害社会的非法活动。

2、宗教信仰里面也有很多封建、腐朽的糟粕内容，会腐蚀我们的灵魂，难以区分宗教和科学，有迷信色彩。

宗教信仰是信仰中的一种，指信奉某种特定宗教的人群对其所信仰的神圣对象（包括特定的教理教义等），由崇拜认同而产生的坚定不移的信念及全身心的皈依。

这种思想信念和全身心的皈依表现和贯穿于特定的宗教仪式和宗教活动中，并用来指导和规范自己在世俗社会中的行为，属于一种特殊的社会意识形态和文化现象。

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宗教的产生

在原始人类智力和能力很不发达的原始社会阶段，人类出自内心地对日月星辰运转的神秘力感，日夜冷暖的更替轮回，自身生命的存在与信托，感到越发的困惑与无助，对死亡产生了巨大的恐惧与不安，对主宰人类命运的自然力量以及社会力量背后的那种不可琢磨的伟大超自然超社会的力量顿生一种难以抗拒的顶礼膜拜之感。

从而导致人们以一种虔诚的态度“仰望”这种伟大的力量，对它产生一种信任依托之感，希望能借助他这个无限的终极力量解决自己心灵的恐惧和困惑。

人类就不断地对这种终极无限的力量尽其所能地描述表达，在人类思维能力和语言表达能力发展强弱的不同阶段，在生存环境不同的不同地域，对这种终极无限的形象、性质表达各不同，并且形成的宗教经典体系、宗教仪式、规章制度也是不同的，即宗教情感的外在载体、表现方式是存在很大差异的。

原始社会，由于人的大脑思维能力和语言表达能力相当低下，对世界本身知之很少。人类与虫蛇鸟兽为伍，寻找一种可以以身相许的不二对话者，并将这种超自然的神秘力量实物化，于是就有了各个民族以各种动物或树木为对象的不同的图腾崇拜，并形成了一系列烦琐的习俗礼仪。

这个时候巫术也应运而起，巫术表现为人与这种神秘的无限力量之间的沟通，中国原始社会在有重大事件时，会有利用占卜等方式向“天”请示，希望得到上天的启示，以在重大决策时能够顺天而行。在今天看来，我们的模糊数学决策理论的发展不得不归依于这种宗教意识行为的启发和沟通。《圣经》中有很多先知的故事，他们就是接受上帝的启示，再向人们表达、传授，从而使人们的行为能符合上帝的意志——即对上帝的绝对虔诚及“爱自己的邻人”等。

各个民族在对这个终极无限的表达中，无不受本民族文化发展、地域环境、思维语言能力的影响，因此，各个民族的终极无限的呈现方式就不同。在古希腊是以宙斯为首的多神；在希伯莱文化中，必须绝对服从耶和华的指示；在中国上古时期，这个终极无限就是“天”。

天不是一个人格化的无限的力量，其无疑和西方的“上帝”一样，以其令人畏惧、敬畏的强大神秘的力量，激起人心灵上的感激、恐怖、膜拜等复杂的情感。中国人做事，总是力求顺天而行，替天行道。

Ⅳ 宗教的力量与作用

宗教与信仰的力量
（梁凡圣）
信仰，是指对对神的信服和尊崇、对鬼、妖、魔或天然气象的恐惧或对圣贤的主张、主义的崇拜，并把它奉为自己的行为准则。概括地说，信仰是人对人生观、价值观和世界观等的选择和持有。最关键还是出自内心感觉对信仰的维护与保持。
有人说，无神论的中国现在是一个没有信仰的国家。也许我们对此不以为然，那是我们对信仰不同的理解。可是我们想想，我们有哪一种信仰可以说是我们的信仰呢？尽管，我们现在所说的信仰有各种不同的信仰，比如宗教信仰，马克思主义信仰，共产主义信仰，孔孟之道等等，可是，究竟哪一种才能真正解释我们普通人所有的信仰的定义呢？哪一种能让我们日常行为所表现出来对信仰的忠实与虔诚，对其敬仰与畏惧呢？我想，古往今来，对更多普普通通大众而言，信仰基本指代为宗教信仰。
宗教在全世界人类当中都有异曲同工之处：彼此隔离的种族、部落都有鬼神的意识，都对神灵有着敬仰与畏惧，这点是全人类共同有的一种意识......所以，对神灵、宗教的信仰这是一个自然而来的规律，是其他信仰所无法取代的地位。

宗教的传播，是全球文化形成的先遣部队，它具有自觉性，广泛性与深刻性。在古代，宗教之所以迅猛传播，出于它把精华部分带向世界。比如北非对伊斯兰的信仰，相传是意大利商人在北非经营中表现出的信用、虔诚的意识，让北非人对真主教徒的佩服，由而对穆斯林宗教的膜拜。这种传播，大多是在教徒虔诚行为的表现，却反应了虔诚与真实的宗教信仰内在的本质。
中国与西方不同，在古代西方，基本是宗教的力量先于政治的力量，教皇是最高的掌权者。而我们是先有政体才有宗教意识，所以，政治统治者左右着宗教的信仰。这很难形成纯正单一正统的宗教意识，所谓的信仰就难以形成。

在强调科学的今天，世界上大部分国家就算不承认也不否认有神抑或武无神。但是，为什么世界上基本所有国还强调宗教的信仰呢？宗教信仰与科学本身是否有矛盾呢？
迄今，有无神的本身并不重要，重要的是它所形成那种信仰并去坚持、维护，信仰的形成，生生不息......
美国是科技最发达的国家，但是，宗教信仰从来不是他们的“迷信”，而上帝是美利坚民族的信仰。在大萧条时期，处于绝望中的人们整天呆在教堂。因为这是他们灵魂与信仰寄托的地方，尽管他们知道，现实还是那样的残酷，上帝也不会出现，但是，牧师那铿锵的呼唤是他们心中最牢固的依靠，是在萧条时期活下去的动力，是对明天的希望......每一届美国总统的就职宣誓，有两本书是必须有的，一本是宪法，一本是圣经。总统先生必须手握圣经，对上帝宣誓，决心履行做好上帝的信托使命......也许我们觉得很可笑，为什么科技那么发达的国家他们如此傻逼连上帝是虚构的都不知道？为什么不像我们强调科学发展观构建和谐社会为己任作为就职的宣誓词？这就是我们所想不通的“迷信”竟然是别人的“信仰”？
古代欧洲，同样出于对上帝的忠诚，以上帝的名义信托，股份制雏形的形成，私人银行的产生......从另一层面上讲，宗教是国民体系的安定剂，有效阻止极端思想的蔓延（邪教除外）。在现时，在科技发展的今天，宗教为什么还能经久不衰？其实，它与科学并不冲突，那就是宗教现时的本质：在经济运行中遵守上帝的信托责任，企业家应有对上帝信托责任感，才有道德的血液；在危机中，宗教是灵魂的依托，是信仰的归宿，是精神的支柱，积极面对未来，而不是我们所理解的荒诞、腐糜。

在社会主义的旗帜下，我们宣扬无神论，总是在强调宗教的迷信与荒诞，强调科学与迷信的格格不入。但是，我们是否了解西方科学的起源与发展呢？让我们惊讶的是，科学起源于宗教，发展于宗教流派，最后形成教会学校，教士既是宗教的教徒也是第一批科学家思想家哲学家经济学家....神学、数学，天文学、医学....从此萌芽，慢慢发展才把现在的科学蔓延与传播开来......因此，我们纠结，科学的起源竟然源于宗教，与宗教的关系竟是父与子的关系，从中国明清时期来看，竟然是西方教士把西方的科技传到中国！
我们从来没有进行过这样的反思与分析，而是，我们全盘否定关于宗教“迷信”，这种非黑即白的论断使得我们学不到真正本质性的东西......到今天，我们所强调要发展科学创新，革除迷信的做法，并没有为我们带来真正科技的创新的思维，而是教育越来禁锢思想。我们依然难以在世界科技市场上占据有利的位置，企业家的身上依然缺乏道德与创新的血液......
我们并没有了解宗教的本质，不了解有无神已经不重要，重要的是宗教信仰对现实生活的作用。我们猛然发现，我们所轻描淡写的东西竟然起到如此大的作用，而我们所极力宣扬的东西并没有给我们带来想象中的东西。因为我们没有了解它的本质，“拿来主义”所学到的东西只不过是表面肤浅的东西.......

Ⅳ 宗教信仰填什么

宗教信仰根据个人事实进行填写，信奉什么教派就填什么教派，若无宗教信仰填无即可。

例如三大教:

1、基督教：世界上信仰人数最多的宗教之一。基督教是以信仰耶稣基督为救世主的宗教。在21世纪初基督教在全世界有约10亿信徒（2006年），为拥有信徒最多的宗教之一，以亚洲、非洲的信徒的发展最快。基督教的经典是《圣经》，特点：博爱、人人平等。

2、伊斯兰教：世界性宗教之一。在亚洲、非洲，欧洲，特别以西亚、北非、中亚、南亚次大陆和东南亚最为盛行。信仰者总数超过12亿人（2008年）。伊斯兰教的经典是《古兰经》。伊斯兰教的特点是和平、仁爱、自强不息。

3、佛教：世界第三大宗教，起源于象雄文化。在21世纪主要分布在亚洲的东部和东南部。佛教就是让人们断除“恶”的行为、行持能够给人们带来快乐的行为。

(5)宗教信托扩展阅读

宗教信仰的产生:在原始人类智力和能力很不发达的原始社会阶段，人类出自内心地对日月星辰运转的神秘力感，日夜冷暖的更替轮回，自身生命的存在与信托，感到越发的困惑与无助，对死亡产生了巨大的恐惧与不安，对主宰人类命运的自然力量以及社会力量背后的那种不可琢磨的伟大超自然超社会的力量顿生一种难以抗拒的顶礼膜拜之感。

从而导致人们以一种虔诚的态度“仰望”这种伟大的力量，对它产生一种信任依托之感，希望能借助他这个无限的终极力量解决自己心灵的恐惧和困惑。

人类就不断地对这种终极无限的力量尽其所能地描述表达，在人类思维能力和语言表达能力发展强弱的不同阶段，在生存环境不同的不同地域，对这种终极无限的形象、性质表达各不同，并且形成的宗教经典体系、宗教仪式、规章制度也是不同的，即宗教情感的外在载体、表现方式是存在很大差异的。

Ⅵ 贝佐斯的宗教信仰是什么

像信仰宗教一样，严格执行自己的选择
贝佐斯选择了与众不同。
亚马逊越做越大后，贝佐斯也逐渐总结出自己的经营理念。他的理念被员工烂熟于心，有人甚至把那些理念直接称为“杰夫主义思想”，其中有些话语甚至已经用了十多年。
贝佐斯常说：“如果你想鹤立鸡群，就应该这样......”这时他往往会话锋一转，带着一种”杰夫主义“的腔调，继续说，
“我们一定要真心为顾客着想，要具有长远的眼光，而且要不断有创新产品的出现。

“大多公司做不到这些。他们把目光放在竞争对手身上，而不是消费者身上；他们想从事两三年就能赢利的产业，如果短期内没有回报，就会转向其它行业；他们喜欢做跟随者，而不是创新者，因为前者保险系数更高。
“亚马逊成功的秘密，就是我们的与众不同。具备上述三大条件的公司简直凤毛麟角！”
1.真心为顾客着想
做全世界最以客户为中心的公司，这就是亚马逊的文化。
几乎每一个公司都会说“以客户为中心”这句话，但只有贝佐斯把这句话上升到了比宗教信仰还要严格的地步，并且真正执行。
以“亚马逊会员服务（Prime）”举例说明。
2005年，一名亚马逊中层员工提出以收99美元年费的方式，为用户提供两天内配送服务Prime。
以当时的物流水平看，从华尔街到公司高管，都觉得这个人一定是疯了。但贝佐斯却力排众议，将这个项目坚持下来。
当时，最为反对的人是公司的CFO（首席财务官）。
这个CFO非常有战斗力，也是贝佐斯的战友，但在这个项目上，CFO说：“免费送货不是什么创举，只是让我们未来的资产负债表再一次出问题。”有一次开会，他甚至让提供这个建议的那名中层员工降职。
目前，Prime全球会员数已经过亿，按照每人每年99美元的会费计算，这笔收入将近100亿美元，但迄今为止这个项目还是亏损的，亚马逊在Prime权益上的投入远超过这个数字。
但回头看，也正是99美元的年费刺激了会员充分利用Prime价值的心理，下了更多的订单，大量顾客因为这个服务而成为亚马逊的拥趸。
这被认为是亚马逊历史上最划算的买卖之一。
乔布斯说过，“我就是有能力，我就是能耐大，我就是有美学，我做出来的东西大家愿意买。”
但贝佐斯说：
“我没有乔布斯这个能力，并不是因为我有了什么能力，才让消费者一定来买，我一定要从消费者角度出发，发现消费者需要什么东西，也就是说，我做出了消费者需要的东西。”
2.具有长远眼光
华尔街的游戏规则是注重短期利润，每个季度都要给股东发报表，而且可怕的是，每个季度的收入和利润都必须要增加，更可怕的是，增加的比例要超过分析师认为你增加的比例。
但是，亚马逊却是以长线思维牺牲利润，而获取增长，打破了原有的游戏规则。
这就是贝佐斯与众不同的经营观：
所有只能产生短期利润的项目都不重要，无论现在赚多少钱；
能够产生长期现金流的项目才是重要的，无论现在亏多少钱！
坚持长期现金流，而不是短期利润，这背后体现了贝佐斯的长线思维。

Ⅶ 公益信托和私益信托的区别

私益抄信托指以个人或法人团体自身的利益而举办的信托业务，这种信托的受益人与委托人是有利益关系的个人或法人。受益人可能是本人，也可能是与自己有利益关系的他人。这里的衡量标准是看举办信托的目的，而不是以受益人是否是本人为标准。私益信托是信托业务中的主要部分。人们可以在法律允许的范围内，以各种目的通过信托业务为自身的利益服务。
公益信托是由个人或团体捐赠或募集的资金，用于以公益事业为目的的信托。信托收益可以作为慈善事业的费用，科学研究的基金，支付宗教目的的费用，发展医疗、文化、教育、卫生事业;也可以用于救济孤寡、贫困、伤残等用途。这种信托由于非营利性质，其信托收益可免交或部分免交所得税。

Ⅷ 请问信仰各种宗教的教徒们：明知世上无神，为何还要信教

个人理解：一旦对某种精神过于依赖这应该已经成为了迷信。
宗教其实是一种精神的寄托，当亲人有危险的时候我们绘拜佛烧香，虽然我们知道这是不可取的，但是我们还是希望透过‘神明’来传达祝福。
其实每个人的宗教信仰都只是希望心灵得到一种寄托，他们本质并不接受，不然犹太人在科学领域那么厉害，他们相信有上帝吗？答案是肯定。
所以宗教信仰只是精神的一种寄托方式。

Ⅸ 私益信托和公益信托有什么区别

看门狗财富为您解答：

私益信托指以个人或法人团体自身的利益而举办的信托业务，回这种信托的受答益人与委托人是有利益关系的个人或法人。受益人可能是本人，也可能是与自己有利益关系的他人。这里的衡量标准是看举办信托的目的，而不是以受益人是否是本人为标准。

私益信托是信托业务中的主要部分。人们可以在法律允许的范围内，以各种目的通过信托业务为自身的利益服务。

公益信托是由个人或团体捐赠或募集的资金，用于以公益事业为目的的信托。

信托收益可以作为慈善事业的费用，科学研究的基金，支付宗教目的的费用，发展医疗、文化、教育、卫生事业;也可以用于救济孤寡、贫困、伤残等用途。这种信托由于非营利性质，其信托收益可免交或部分免交所得税。