中小企业融资间接融资

1. 中小企业如何融资

写好商业计划书，然后去对接投资人，就这么简单，推荐几种股权融资途径：内
1、到各大天使投资容机构官网进行BP投递。
2、多参加一些线下的沙龙活动，这也是投资人经常露出的一个渠道，经济相关发达的城市都有。
3、通过三方融资平台，尽量不要选会员制的尝试成本太高，选那种能自助申请一对一和投资人直接电话沟通的平台，要选和你项目行业阶段相匹配的，电话沟通比较高效，而且能相对和投资人更详细的阐述你的项目，聊完还能加投资人微信，这样更有助于你的项目被投资人选中推荐云对接。

2. 为什么说中小企业的融资主要依靠银行贷款等间接融资方式

你这么理解吧，融资，就是企业为了发展吸收、筹集资金（这些资金，在融资前，自然是不属于该企业的，是“外来”的钱），所以，这些融资的资金来源，是资金所有者直接给他的，就是直接融资方式，比如企业发行股票，或是投资者直接投钱（PE、VC），都是股东以资金购买股票，把自己的钱给了企业，是直接的方式。
而银行贷款呢，贷款的钱，实质上你也不知道，不属于银行，贷款的主要来源都是存款，也就是说银行吸储了社会闲散资金，然后贷款给需要它的企业——这些钱，其实是来自社会的，你可以理解成银行/钱庄只是暂时代为管理，管理的同时，它把钱借给企业去发展，所以对企业来说，这些来自社会的钱，它是通过间接手段——银行。筹集到的。

这些你理解，何为直接融资，何为间接融资了吧。
然后，中小企业，因为它的规模小，所以，比如不具备上市条件没法发行股票、直接面向社会吸取资金，也因为规模小，所以一般有钱的投资者可能对它没信心、不了解，也不会对它投资参股，所以传统来说，只剩下向银行申请贷款这条路了。
所以过去说，中小企业的融资主要依靠银行贷款等间接融资方式。

……其实不太明白你问这个理解上的概念题干嘛，稍一结合各种定义，琢磨一下就能懂吧。

3. 为什么中小企业融资难：由于中国企业大多依赖间接融资

造成中小企业融资难的主要原因：
一是中小企业规模小，效益不稳定，难以形成对信贷资金的吸引力;
二是中小企业管理中存在许多薄弱环节，抗风险能力弱;
三是商业银行的体系影响中小企业的贷款;
四是中小企业规模小，能抵押的资产少，融资担保难;
五是缺乏多层次的资本市场，对中小企业直接融资支持不够;六是相关法律制度缺位，正常的市场秩序难以建立。
除这些原因之外，许多中小企业管理者对融资工具了解甚少或利用不善，也是一个重要因素。

4. 中小企业如何在直接融资和间接融资进行选择

主要是成本核算，如果目前现金流偿还借款本息没有问题或者有很强的融资能力，可回以答借新还旧，并且预计企业未来发展会非常好，产生利润丰厚，那么借款的成本较低，选择间接融资较好；如果企业现阶段不能产生足以偿还借款本息的现金流，也不具备持续获得借款的能力，那么只有让渡未来增长产生的利润，进行直接融资了。对于公司创始人而言，直接融资事实上是比间接融资成本更高的融资方式。

5. 中小企业融资渠道有哪些

银行贷款，股票筹资，债券融资，融资租赁，海外融资。

银行是企业最主专要的融资渠道。按资金属性质，分为流动资金贷款、固定资产贷款和专项贷款三类。专项贷款通常有特定的用途，其贷款利率一般比较优惠，贷款分为信用贷款、担保贷款和票据贴现。

银行贷款是最为常见的融资渠道之一，由于其对企业资质要求较高，手续相对繁琐，对急需资金的中小企业来说往往远水难解近渴。

(5)中小企业融资间接融资扩展阅读：

注意事项：

对中小企业放款前，银行机构必然要求见企业负责人，故此企业家应当积极主动地去接待金融机构的人员，系统地向金融机构的人员介绍公司的发展规划、公司现状、存在问题、发展目标等一系列问题。

特别要注意的是一定要会给金融机构人员展现一个美好的愿景，尽管这个愿景实现起来不是那么容易。但如果连美好的愿景都没有的，就很难得到认可的。

6. 中小企业融资方式有哪些分直接和间接两个方面回答

银行贷款，全国有7百多家银行，国有五大行和大部分全国性股份制银行在广西都有分支机构，本土城商行有北部湾银行、桂林银行、柳州银行，另外还有农信社、农合行、国民村镇银行等一百多家独立法人的银行类金融机构；银行以外信托公司、保险公司、证券公司、金融租赁公司、资产管理公司等十多类持牌金融机构可分为一个大类。

7. 急！！！2007 年中小企业直接融资现状和间接融资现状

三、改善中小企业融资难的具体举措

政府在中小企业发展中的作用是至关重要的，金融机构的融资支持是必要的，但中小企业自身的努力是解决中小企业融资难中最基本、核心的一环。

（一）建立和完善信用担保体系

信用担保是一种信誉证明和资产责任保证结合在一起的中介服务活动。通过构建中小企业信用担保体系，可以建立中小企业与银行之间良好的关系，提高中小企业的信用程度，推动我国信用制度的改革与发展。目前，信用担保机构主要由政策性担保机构和商业性担保机构组成。对于商业性担保机构的主要管理内容是：设定进入门槛；监管资本金的运作；定期评级等。对政策性担保机构要制定全国统一的“游戏规则”，使各地担保机构按照统一规范开展业务。

（二）政府加强扶持中小企业间接融资的措施

1.健全法律、法规

通过法律确定中小企业的地位，维护其合法权益，是政府对中小企业融资服务的重要内容。我国近几年来对中小企业的立法非常重视，先后颁布了一系列的政策、法规。但是我国的中小企业立法仍不够完善，主要问题在于对于受到的所有制歧视，没有明确的法律予以保护。同时要加快制定《反垄断法》以及与风险投资管理相关的法律，从而保证中小企业可以和大中型企业在公平的环境下进行竞争，使中小企业也可以享受融资的便利。

2.加快建立和完善中小商业银行

我国金融体系以四大国有商业银行为主体，其信贷份额占总量的70%以上，信贷投向基本是国有大型企业。而我国中小金融机构主要包括:农村信用合作社、城市信用合作社、信托投资公司和其他一些非银行金融机构。它们主要的服务对象是中小企业。最近20年，我国小型企业增加了20倍，而小型金融机构仅增加了2倍，所能提供的信贷份额只相当于信贷总额的30%，信贷规模和金融机构数量与中小企业的迅速发展极不相称。发展我国中小金融机构是从根本上解决我国中小企业融资问题的重要一步，也是调整和完善我国金融机构的必由之路。

（三）商业银行应采取的对策措施

1.建立中小企业信用评价体系

在我国，由于商业银行与中小企业间的信息不对称，中小企业在融资上难以获得比较充分的金融支持。因此，有必要建立我国的中小企业评级制度，以保证以市场为基础的契约型商业银行与中小企业的融资关系模式顺利建立。信用等级评定标准重点应放在以下几项上:“领导者素质”，“经营效益”，“信誉状况”，同时商业银行之间应当加强沟通、协作。

2.积极进行贷款业务创新

在发放贷款时，要求借款者提供抵押品是银行缓解道德风险和信息不对称问题的基本方法。但对中小企业来讲，它们大多没有可作抵押的房地产。即使一些企业有可用于抵押的房地产，但也通常会将其用作长期贷款的抵押品。这样，在申请短期贷款时，很多中小企业便无力提供多余的房地产用作抵押品了。因此应积极灵活地利用现有的各种金融工具为中小企业提供结算、汇兑、代收代付等各项优质服务。

（四）中小企业的自我完善

1.树立信用意识，提高企业资信度

一要遵循诚信实用、公平竞争的原则，依法开展生产经营活动，自觉接受工商行政管理等有关部门的监督检查。二要依法建帐，确保会计资料真实完整。严格按照国家统一的会计制度规定进行会计核算，杜绝一切弄虚作假的行为。三要加强财务管理，建立财务预决算制度，最大限度减少资金占用，保证按期如数偿还贷款，树立在银行等金融机构中的良好信用形象。

2.建立灵活有效的组织制度

中小企业组织制度的选择，可以是多样的、灵活的。从企业外部的组织形式来看，可以建立紧密的企业集团，也可以建立松散的以专业化协作为中心的合作生产制度。

二、我国中小企业间接融资难的原因分析

对于我国中小企业间接融资困难的原因我们可以从国家层面、银行层面和中小企业自身三个方面进行分析。

（一）从国家层面分析

由于中小企业在国民经济中的地位日益重要，现阶段我国政府通过了一系列的法律、法规来支持中小企业的发展。但是由于历史和体制上的原因，金融机构对中小企业尤其是私营企业仍然存在偏见。如我国政府鼓励中小企业通过资本市场进行直接融资，但中小企业同国有大中型企业相比，很难取得公开发行上市的资格，从而导致许多企业被迫采取买壳上市的方式来实现资本市场融资，而这种融资方式成本极高，使企业一上市就背上了沉重的债务负担。

（二）从银行层面分析

1.大银行盲目“抓大放小”

由于中小企业单笔借款数额小、笔数多，且手续繁琐，对银行的收益贡献不大。因此各大国有商业银行都转向经营批发业务，重点支持自然垄断行业和大企业，中小企业的贷款条件比大企业要苛刻得多，而且倾向于给中小企业短期贷款。

2.信用评级体系不健全

我国中小企业难以获得贷款的主要原因之一，是部分银行对中小企业实行了信用歧视，使中小企业和大企业之间在融资问题上形成了不公平竞争。如在工商银行的信用等级评定标准上，“经营实力”这一指标占15分，占到了总评分的18.75%。而中小企业无论从资本总额还是资产总额都无法与大企业相比，从而导致中小企业在信用等级评定中处于不利地位。

3.抵押担保难

在我国，为了贷款安全，银行开始在新增贷款中减少信用贷款比例，而增加抵押和担保贷款的比重。从理论上说，有多种资产可作为贷款的抵押品，如土地、建筑物、机器设备、存货、应收账款等。但银行偏好以房地产为抵押，一方面是因为资产交易市场不够发达，另一方面是因为银行缺乏对其他资产如存货、应收账款的定价能力。总的来讲我国中小企业通过抵押来获得贷款是相当困难的。

（三）从中小企业层面分析

1.总体组织水平、产业水平低下

长期的部门和条块分割造成各地区、各部门产业结构趋同，中小企业大多数直接生产面向最终消费市场的产品。如此，各企业间没有形成一个专业化分工明确的高效的社会大工业。使银行无法借助完整的企业组织链条来发挥融通资金的作用，导致社会信用资源紧张。

2.管理水平低下

我国多数中小企业管理方式陈旧，决策过于盲目。不少企业经营者还未树立新的管理理念，不能适应市场经济的要求。导致企业在发展上要么“小农意识”浓厚，经营过于保守；要么“冒进投机”，经营过于激进，结果失误频频。

由于中小企业存在上述问题，银行很难对其增加贷款，因为一旦审查不严，就会给银行带来损失。这就成为中小企业融资难已突破的瓶颈。

三、改善中小企业融资难的具体举措

政府在中小企业发展中的作用是至关重要的，金融机构的融资支持是必要的，但中小企业自身的努力是解决中小企业融资难中最基本、核心的一环。

（一）建立和完善信用担保体系

信用担保是一种信誉证明和资产责任保证结合在一起的中介服务活动。通过构建中小企业信用担保体系，可以建立中小企业与银行之间良好的关系，提高中小企业的信用程度，推动我国信用制度的改革与发展。目前，信用担保机构主要由政策性担保机构和商业性担保机构组成。对于商业性担保机构的主要管理内容是：设定进入门槛；监管资本金的运作；定期评级等。对政策性担保机构要制定全国统一的“游戏规则”，使各地担保机构按照统一规范开展业务。

（二）政府加强扶持中小企业间接融资的措施

1.健全法律、法规

通过法律确定中小企业的地位，维护其合法权益，是政府对中小企业融资服务的重要内容。我国近几年来对中小企业的立法非常重视，先后颁布了一系列的政策、法规。但是我国的中小企业立法仍不够完善，主要问题在于对于受到的所有制歧视，没有明确的法律予以保护。同时要加快制定《反垄断法》以及与风险投资管理相关的法律，从而保证中小企业可以和大中型企业在公平的环境下进行竞争，使中小企业也可以享受融资的便利。

2.加快建立和完善中小商业银行

我国金融体系以四大国有商业银行为主体，其信贷份额占总量的70%以上，信贷投向基本是国有大型企业。而我国中小金融机构主要包括:农村信用合作社、城市信用合作社、信托投资公司和其他一些非银行金融机构。它们主要的服务对象是中小企业。最近20年，我国小型企业增加了20倍，而小型金融机构仅增加了2倍，所能提供的信贷份额只相当于信贷总额的30%，信贷规模和金融机构数量与中小企业的迅速发展极不相称。发展我国中小金融机构是从根本上解决我国中小企业融资问题的重要一步，也是调整和完善我国金融机构的必由之路。

（三）商业银行应采取的对策措施

1.建立中小企业信用评价体系

在我国，由于商业银行与中小企业间的信息不对称，中小企业在融资上难以获得比较充分的金融支持。因此，有必要建立我国的中小企业评级制度，以保证以市场为基础的契约型商业银行与中小企业的融资关系模式顺利建立。信用等级评定标准重点应放在以下几项上:“领导者素质”，“经营效益”，“信誉状况”，同时商业银行之间应当加强沟通、协作。

2.积极进行贷款业务创新

在发放贷款时，要求借款者提供抵押品是银行缓解道德风险和信息不对称问题的基本方法。但对中小企业来讲，它们大多没有可作抵押的房地产。即使一些企业有可用于抵押的房地产，但也通常会将其用作长期贷款的抵押品。这样，在申请短期贷款时，很多中小企业便无力提供多余的房地产用作抵押品了。因此应积极灵活地利用现有的各种金融工具为中小企业提供结算、汇兑、代收代付等各项优质服务。

（四）中小企业的自我完善

1.树立信用意识，提高企业资信度

一要遵循诚信实用、公平竞争的原则，依法开展生产经营活动，自觉接受工商行政管理等有关部门的监督检查。二要依法建帐，确保会计资料真实完整。严格按照国家统一的会计制度规定进行会计核算，杜绝一切弄虚作假的行为。三要加强财务管理，建立财务预决算制度，最大限度减少资金占用，保证按期如数偿还贷款，树立在银行等金融机构中的良好信用形象。

2.建立灵活有效的组织制度

中小企业组织制度的选择，可以是多样的、灵活的。从企业外部的组织形式来看，可以建立紧密的企业集团，也可以建立松散的以专业化协作为中心的合作生产制度。

数据如下::::::::::::::::::::::::;
一是促进直接融资和间接融资的比例和谐。据测算，2005年，保山市间接融资占融资总额的93.4%，直接融资仅8.06亿元，占融资总额的6.6%，远低于发达国家金融市场融资格局中直接融资占50％以上的比例。因此，要通过多种途径，为直接融资的发展提供足够的空间，形成直接融资与间接融资的比例和谐。
二是大银行与小银行的发展和谐。只有各类银行之间既相互竞争又互为依托，才能保持金融生态系统良性循环。如保山市城市信用社与昆明商业银行的全面业务合作，既实现了保山市城市信用社“小银行大服务”战略，又拓展了昆明商业银行的业务空间。
三是农村金融服务与城镇金融服务的发展和谐。保山市农业人口占全市人口的80%以上，但“三农”贷款（22亿元）占全部金融机构贷款的比重还不到22%，农村金融本应加速发展，但却出现相反情况。如保山市，仅金融机构撤并，从1997年到2005年就撤并了89个营业网点，极大地降低了农村金融服务水平，造成城乡金融发展不平衡的局面。
四是大型企业和中小企业的融资和谐。由于银行业金融机构普遍存在业绩考核刚性和规模扩张冲动，因而无论是大银行还是小银行，都在争做大项目，争揽大客户，形成了一种“做大有理、做大有利”的现象，造成了客户集中、行业集中、风险集中的局面。银行业应主动贯彻落实银监会小企业贷款指引，调整优化贷款结构，尽快摆脱风险集中局面。
五是给富人与穷人放贷的比例和谐。银行业要学习孟加拉大学国民经济学教授尤努斯创建的农村银行，调整给富人放贷和给穷人放贷的贷款比例，帮助广大农村穷人脱贫致富。如孟加拉农村银行累计放贷53亿美元，收贷率达99%，受益者有560万人。农村银行仅在2005年就放贷近6.12亿美元，并计划于2006年放贷8.2亿美元；调查表明，约半数借贷者脱离了贫困。据估计，全世界有1.2万家专门发放小额贷款的银行，约6000万人从中受益。

8. 目前我国中小企业间接融资比例高达98%，直接融资比例不足2%。材料启示我们促进我国中小企业发展该怎么做

融资是一个非常专业的行业，一般中小企业自身没有这个能力。