拆借市场交易率

Ⅰ 同业拆借市场的利率形式机制

各国同业拆借市场利率比较

季岩冰

一个稳定有序的货币市场必须具备市场化的利率体系，本文通过分析比较各国同业拆借市场的利率，得出我们可以从中汲取借鉴的经验。
1、美国同业拆借市场的利率
在美国，货币市场利率结构的基础是短期国库券收益率水平，因为短期国库券被认为是违约风险为零，市场价值也最小。由于其低风险与适销性，短期国库券在货币市场上具有最低的收益率。货币市场上大多数其他收益率是在短期国库券收益率基础上按比例增加。因联邦资金贷款的风险低、期限短（通常是隔夜的），故联邦资金贷款收取的利率接近国库券收益率。
近年来，越来越多的大银行，把联邦资金市场作为贷款和购买有价证券的资金来源，即筹集永久性资金或资金运用的场所。这使联邦资金从会员银行之间进行准备金交易发展为代表一种短期的、一般的信用贷款，这种市场功能的转变直接表现为联邦资金利率与国库券利率之间差额的加大。
2、英国同业拆借市场的利率
英国的同业拆借市场中最著名的就是伦敦银行同业拆借利率（LondonInter

Ⅱ 目前我国的同业市场拆借利率属于什么利率

转： 是市场利率 银行同业拆借利率指的是银行同业之间的短期资金借贷利率。它有两个利率，拆进利率表示银行愿意借款的利率；拆出利率表示银行愿意贷款的利率。一家银行的拆进（借款）实际上也是另一家银行的拆出（贷款）。同一家银行的拆进和拆出利率的利差就是银行的收益。

Ⅲ 拆借利率什么意思

拆借利率亦称“拆借行市”，指拆借市场上拆借利息对拆借本金的比率。

一般采用市场自由利率，根据市场资金供求状况自由浮动，需求增加则上浮，反之就下浮。国际市场上广泛使用. 三种利率是:伦敦银行同业拆放利率(LIBOR)、新加坡银行同业拆放利率(SIBOR) 和香港银行同业拆放利率(HIBOR)。该利率通常按日计算，采用百分比表示，分为年利率、月利率和日利率三种形式。

(3)拆借市场交易率扩展阅读：

申请进入同业拆借市场的金融机构应当具备以下条件：

1、在中华人民共和国境内依法设立；

2、有健全的同业拆借交易组织机构、风险管理制度和内部控制制度；

3、有专门从事同业拆借交易的人员；

4、主要监管指标符合中国人民银行和有关监管部门的规定；

5、最近二年未因违法、违规行为受到中国人民银行和有关监管部门处罚；

6、最近二年未出现资不抵债情况；

7、中国人民银行规定的其他条件。

Ⅳ 什么是银行间拆借率

上海银行间同业拆放利率（Shanghai Interbank Offered Rate，简称Shibor），以位于上海的全国银行间同业拆借中心为技术平台计算、发布并命名，是由信用等级较高的银行组成报价团自主报出的人民币同业拆出利率计算确定的算术平均利率，是单利、无担保、批发性利率。目前，对社会公布的Shibor品种包括隔夜、1周、2周、1个月、3个月、6个月、9个月及1年。

Shibor报价银行团现由16家商业银行组成。报价银行是公开市场一级交易商或外汇市场做市商，在中国货币市场上人民币交易相对活跃、信息披露比较充分的银行。中国人民银行成立Shibor工作小组，依据《上海银行间同业拆放利率（Shibor）实施准则》确定和调整报价银行团成员、监督和管理Shibor运行、规范报价行与指定发布人行为。

全国银行间同业拆借中心受权Shibor的报价计算和信息发布。每个交易日根据各报价行的报价，剔除最高、最低各2家报价，对其余报价进行算术平均计算后，得出每一期限品种的Shibor，并于11:30对外发布。

Ⅳ 影响同业拆借市场利率的因素有哪些

一、影响因素主要有以下几点：

1、人民银行的基准利率。

2、各银行的流动资金是否充沛。

3、短期内金融市场需要的流动资金量。

二、同业拆借利率：是以中央银行再贷款利率和再贴现率为基准，再根据社会资金的松紧程度和供求关系由拆借双方自由议定的。由于拆借双方都是商业银行或其它金融机构，其信誉比一般工商企业要高，拆借风险较小，加之拆借期限较短，因而利率水平较低。

(5)拆借市场交易率扩展阅读：

同业拆借市场按有无中介机构参与可分为两种情况：直接交易和间接交易。并由此导致不同的拆借利率的形成方式。在直接交易情况下，拆借利率由交易双方通过直接协商确定。

在间接交易情况下，拆借利率根据借贷资金的供求关系通过中介机构公开竞价或从中撮合而确定。当拆借利率确定后，拆借交易双方就只能是这一既定利率水平的接受者。

同业拆借利率的确定和变化要受制于银根松紧、中央银行的货币政策意图、货币市场上其他金融工具的收益水平、拆借期限、拆入方的资信程度等多方面因素的影响。一般情况下，同业拆借的利率低于中央银行的再贴现利率或再贷款利率。

Ⅵ 同业拆借市场交易额增加说明什么问题，是银行银根宽松吗，还是银根紧

同业拆借利率的变化反应的是市场上的钱是宽松或者紧张
宽松银根主要是央行的货币政策
利率政策
存准
……
交易额的增加
什么也不说明

Ⅶ 拆借利率是什么

拆借利率，亦称拆借行市，是指拆借市场上利息额与拆借本金的比例。拆借利率按日计算，通常采用百分比计算。

资金拆借市场利率水平的高低，也是由市场资金供求状况决定的，市场资金供大于求，利率随之下降，市场资金供求状况决定利率水平相应上浮。由于拆借市场的交易也是以一日或几日计算的，而且经常发生变化，因此拆借利率也具有反映短期资金供求变化最敏感的特点，大都以拆借市场行市的涨落为依据。

Ⅷ 简述同业市场拆借市场的基本利率

上海银行间同业拆放利率（Shanghai Interbank Offered Rate，简称Shibor），以位于上海的全国银行间同业拆借中心为技术平台计算、发布并命名，是由信用等级较高的银行组成报价团自主报出的人民币同业拆出利率计算确定的算术平均利率，是单利、无担保、批发性利率。目前，对社会公布的Shibor品种包括隔夜、1周、2周、1个月、3个月、6个月、9个月及1年。Shibor报价银行是公开市场一级交易商或外汇市场做市商，在中国货币市场上人民币交易相对活跃、信息披露比较充分的银行。每个交易日根据各报价行的报价，剔除最高、最低各2家报价，对其余报价进行算术平均计算后，得出每一期限品种的Shibor，并于11:30对外发布。

Shibor是新的市场基准利率，Shibor对宏观管理、对于市场参与者了解市场流动性大小，都会提供很重要的指标，Shibor在金融市场的地位，为中国流动性大小提供一个很好的晴雨表和指标，因为最能衡量一个市场流动性的就是基准利率水平；同时，监管当局也可以根据利率变化制定政策，今后很多其他利率尤其是短期利率都会跟Shibor挂钩。Shibor作为最基本、最市场化的资金价格，对整个宏观基准面、股市、发展金融衍生品、债券价格都具有很重要的意义。金融衍生品的定价与基准利率和风险有关。因此这个利率的变化会直接影响到金融衍生品的价格。比如Shibor利率上升，金融衍生品价格就会下降，关注Shibor的变化，它的变化会影响几乎所有资产的价格，以及其它利率如贷款利率的水平。

Ⅸ 拆借利率是什么意思

• 一，名词解释：

  拆借利率就是银行及金融机构之间的短期资金借贷利率，主要用于弥补临时头寸不足，期限较短，最短只有半天，有1至5天的，也有几个月的，但最长不超过1年。拆借利率是根据拆借市场的资金供求关系来决定的，它能比较灵活地反映资金供求的变化情况，是短期金融市场中最具有代表性的利率，其他短期借贷利率通常是比照同业拆借利率加一定的幅度来确定的。

• 二，基本规：

• 行业约定及我国银行拆借利率

• 由交易双方自定，通常以伦敦同业拆借利率为基准利率。

• 我国银行间的拆借利率：

• 目前我国银行间拆借利率用的是SHIBOR利率，即上海银行间同业拆借利。

Ⅹ 商业银行的拆借资金的比例

同业拆借是金融机构之间互相融通短期资金的一种金融业务。（银行与银行之间，银行与其他机构之间进行短期临时性资金拆出拆入）
同业拆借的交易价格：
1拆借双方当事人协定（利率弹性较大，主要取决于拆借双方拆借资金愿望的强烈程度）
2拆借双方借助于中介人-经纪商，通过市场公开竞价决定（弹性较小，主要是由经纪商根据市场中拆借资金的供求状况来决定）

对中央银行的宏观调控有什么影响？
拆借利率-》影响再贴现率-》影响宏观调控
拆借利率一般要低于再贴现利率。如果其高于再贴现利率，那么一方面拆入方就不再需要从同业拆入资金，而可以直接向中央银行申请再贴现。另一方面又会使市场中产生套利机会，因为一部分银行可能无法从中央银行获得足够的资金支持，从而即使拆借利率高于再贴现利率，它们也必须从同业那里拆入资金。
再贴现率是根据货币政策而制定的，而拆借利率则主要是取决于同业拆借市场中短期资金的供求情况，如果在某一时期同业拆借市场中短期资金需求很大，则就会导致拆借利率上升并可能提高再贴现率