長期股權投資評估方法

1. 長期股權投資的核算方法

長期股權投資的核算方法有兩種：一是成本法；二是權益法。
（1) 成本法核算的范圍
①企業能夠對被投資的單位實施控制的長期股權投資。即企業對子公司的長期股權投資。
②企業對被投資單位不具有控制、共同控制或重大影響，且在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量的長期股權投資。
（2）權益法核算的范圍
①企業對被投資單位具有共同控制的長期股權投資。即企業對其合營企業的長期股權投資。
②企業對被投資單位具有重大影響（占股權的20%-50%）的長期股權投資。即企業對其聯營企業的長期股權投資。
採用成本法時，除追加或收回投資外，長期股權投資的賬面價值一般應保持不變。投資單位取得長期股權投資後當被投資單位實現凈利潤時不作賬務處理。被投資單位宣告分派的利潤或現金股利，確認為當期投資收益，不管凈利潤是在被投資單位接受投資前還是接受投資後實現的。投資企業確認投資收益，僅限於所獲得的被投資單位在接受投資後產生的累計凈利潤的分配額，所獲得的被投資單位宣告分派的利潤或現金股利超過上述數額的部分，作為初始投資成本的收回，沖減投資的賬面價值。
採用權益法時，投資單位取得投資時應該將成本（取得長期股權投資的成本）與所享份額（按持股比例享有被投資單位所有者權益公允價值的份額）進行比較，如果前者大於後者，不調整長期股權投資的初始賬面價值（即以取得的成本作為初始賬面價值），如果前者小於後者，則要調整長期股權投資的初始賬面價值（即以所享份額的公允價值作為它的初始價值，將二者的差額計入營業外收入）投資企業應在取得股權投資後，按應享有或應分擔的被投資單位當年實現的凈利潤或發生的凈虧損的份額（法規或公司章程規定不屬於投資企業的凈利潤除外），調整投資的賬面價值，並確認為當期投資損益。投資企業按被投資單位宣告分派的利潤或現金股利計算應分得的部分，相應減少投資的賬面價值。
企業應當定期對長期股權投資的賬面價值逐項進行檢查，至少於每年年末檢查一次。如果由於市價持續下跌或被投資單位經營狀況變化等原因導致其可收回金額低於投資的賬面價值，應將可收回金額低於長期股權投資賬面價值的差額，確認為當期投資損失。 長期股權投資核算方法的轉換：
長期股權投資在持有期間，因各方面情況的變化，可能導致其核算需要由一種方法轉換為另外的方法。
(一)成本法轉換為權益法
長期股權投資的核算由成本法轉為權益法時，應區別形成該轉換的不同情況進行處理。
1、原持有的對被投資單位不具有控制、共同控制或重大影響、在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量的長期股權投資，因追加投資導致持股比例上升，能夠對被投資單位施加重大影響或是實施共同控制的，在自成本法轉為權益法時，應區分原持有的長期股權投資以及追加長期股權投資兩部分分別處理：
首先，原持有長期股權投資的賬面余額與按照原持股比例計算確定應享有原取得投資時被投資單位可辨認凈資產公允價值之間的差額，前者大於後者的，不調整長期股權投資的賬面價值;前者小於後者的，根據其差額分別調整長期股權投資的賬面價值和留存收益。其次，對於新取得的股權部分，應比較追加投資的成本與取得該部分投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值的份額，前者大於後者的，不調整長期股權投資的成本;前者小於後者的，根據其差額分別調增長期股權投資成本和當期的營業外收入。進行上述調整時，應當綜合考慮與原持有投資和追加投資相關的商譽或計入損益的金額。
對於原取得投資後至追加投資的交易日之間被投資單位可辨認凈資產公允價值的變動相對於原持股比例的部分，屬於在此期間被投資單位實現的凈損益中應享有份額的，應調整長期股權投資的賬面價值，同時對於原取得投資時至追加投資當期期初按照原持股比例計算應享有被投資單位實現的凈損益，應調整留存收益，對於追加投資當期期初至追加投資交易日之間享有被投資單位的凈損益，應計入當期損益;屬於其他原因導致的被投資單位可辨認凈資產公允價值變動中應享有的份額，在調整長期股權投資賬面價值的同時，應當記入「資本公積——其他資本公積」科目。
2、因處置投資導致對被投資單位的影響能力由控制轉為具有重大影響或者與其他投資方一起實施共同控制的情況下，首先應按處置或收回投資的比例結轉應終止確認的長期股權投資成本。在此基礎上，應當比較剩餘的長期股權投資成本與按照剩餘持股比例計算原投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值的份額，屬於投資作價中體現的商譽部分不調整長期股權投資的賬面價值;屬於投資成本小於原投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值份額的，在調整長期股權投資成本的同時，應調整留存收益。對於原取得投資後至處置投資導致轉變為權益法核算之間被投資單位實現的凈損益中應享有的份額，一方面應調整長期股權投資的賬面價值，另一方面，對於原取得投資時至處置投資當期期初被投資單位實現的凈損益(扣除已發放及已宣告發放的現金股利及利潤)中應享有的份額，調整留存收益，對於處置投資當期期初至處置投資之日被投資單位實現的凈損益中享有的份額，調整當期損益;其他原因導致被投資單位所有者權益變動中應享有的份額。
長期股權投資自成本法轉為權益法後，未來期間應當按照《企業會計准則第2號——長期股權投資》規定計算確認應享有被投資單位實現的凈損益及所有者權益其他變動的份額。
(二)權益法轉換為成本法
因追加投資原因導致原持有的對聯營企業或合營企業的投資轉變為對子公司投資的，長期股權投資賬面價值的調整應當按照分步實現企業合並的原則處理。除此之外，因減少投資導致長期股權投資的核算由權益法轉換為成本法(投資企業對被投資單位不具有控制、共同控制或重大影響的，並且在活躍市場中沒有報價，公允價值不能可靠計量的長期股權投資)的，應以轉換時長期股權投資的賬面價值作為按照成本法核算的基礎。 長期股權投資應以取得時的成本確定。長期股權投資取得時的成本，是指取得長期股權投資時支付的全部價款，或放棄非現金資產的公允價值，或取得長期股權投資的公允價值，包括稅金、手續費等相關費用,不包括為取得長期股權投資所發生的評估、審計、咨詢等費用。長期股權投資的取得成本，具體應按以下情況分別確定：
（1）以支付現金取得的長期股權投資，按支付的全部價款作為投資成本，包括支付的稅金、手續費等相關費用。例如，A企業購入B企業股票以備長期待有，支付購買價格9000000元，另支付稅金、手續費等相關費用40000元，A企業取得B企業股權的投資成本為9040000元。企業取得的長期股權投資，如果實際支付的價款中包含已宣告而尚未領取的現金股利，應作為應收項目單獨核算。
（2）以放棄非現金資產取得的長期股權投資。
非現金資產，是指除了現金、銀行存款、其他貨幣資金、現金等價物以外的資產，包括各種存貨、固定資產、無形資產等（不含股權，下同），但各種待攤銷的費用不能作為非現金資產作價投資。這里的公允價值是指，在公平交易中，熟悉情況的交易雙方，自願進行資產交換或債務清償的金額。
公允價值按以下原則確定：
①以非現金資產投資，其公允價值即為所放棄非現金資產經評估確認的價值。
②以非現金資產投資，如果按規定所放棄非現金資產可不予評估的，則公允價值的確定為：如該資產存在活躍市場的，該資產的市價即為其公允價值；如該資產不存在活躍市場但與該資產類似的資產存在活躍市場的，該資產的公允價值應比照相關類似資產的市價確定；如該資產和與該資產類似的資產均不存在活躍市場的，該資產的公允價值按其所能產生的未來現金流量以適當的折現率貼現計算的現值確定。
③如果所取得的股權投資的公允價值比所放棄非現金資產的公允價值更為清楚，在以取得股權投資的公允價值確定其投資成本時，如被投資單位為股票公開上市公司，該股權的公允價值即為對應的股份的市價總額；如被投資單位為其他企業，該股權的公允價值按評估確認價或雙方協議價確定。
例如，A企業以固定資產作價對外投資以取得B企業的股權，固定資產的賬面原價580000元，已提折舊150000元，該項固定資產的公允價值為440000元，則A企業長期股權的投資成本為440000元（不考慮相關稅費）。假如該項固定資產的公允價值無法確定，取得B企業股權每股市價為6元，A企業共計取得B企業65000股股份，則取得股權投資的公允價值為390000元（6×65000），作為該項股權投資的投資成本為390000元（不考慮相關稅費）。以非現金資產作價投資，其應交納的相關稅費，也應作為股權投資的成本。
放棄非現金資產的公允價值，或取得股權的公允價值超過所放棄非現金資產的賬面價值的差額，作為營業外收入項目；反之，則應依據謹慎原則確認為損失，計入當期營業外支出。
（3）原採用權益法核算的長期股權投資改按成本法核算，或原採用成本法核算的長期股權投資改按權益法核算時，按原投資賬面價值作為投資成本。

2. 長期投資評估的特點

長期投資評估的特點：
長期投資，從投資者的角度來看，不僅僅是不準備隨時變現，持有時間超過一年的對外投資。長期投資的根本目的是為了獲取投資收益和投資資本增值。當然為了實現上述目的，長期投資可以採取各種形式，或不同階段性目的表現出來。例如，通過購買其他企業發行的股票，或者直接投資於其他企業，以實現控制被投資企業的目的。又例如，通過長期投資於另一個企業以達到與該企業建立起長期的合作關系，等等。不論長期投資採取什麼樣的形式，以及階段性目標如何，最終目的是為了獲得投資收益，表現為直接的投資收益，或者是投資企業獲得更大的發展增加了收益。長期投資的上述特點，決定了長期投資資產評估具有以下特點：
（一）長期股權投資評估是對資本的評估
企業的長期投資雖然有不同的目的動機、投資類型、出資方式和存在形式，但總是以其各類資產作為資本金對外投放的，而用於長期投資的資產則發揮著資本的功能。如將企業的閑置資金或專項資金投資於有價證券獲取利息收入，所投資金發揮著生息資本的作用，即為取得債權收益的投資實質上是一種借貸資本。以實物資產或股票形式獲取受資方的股權或產權，是資本收益性投資，所投資產則成為受資方的法人資本金。從此意義上講，對長期投資的評估實際上是對資本的評估。
（二）長期股權投資評估是對被投資企業獲利能力的評估
長期股權投資的根本目的是為了獲取投資收益和實現投資增值。因此，被投資企業的獲利能力就成為長期投資評估的決定因素。
長期投資的根本目的是為了獲得投資收益，它的價值也主要體現在它的獲利能力的大小上。此時，長期投資資產的獲利能力與投資企業本身沒有直接聯系，而主要取決手被投資企業、單位等的獲利能力．以及與此相聯系的風險。例如，對以債權投資形式存在的長期投資，投資方更多關心的是定期收取規定的利息，以及債權到期時如數收回本金。因而對債權投資評估，主要考慮的是債券發行主體的獲利能力和償債能力。股權投資亦是同理。所以，對投資方的獲利能力和償還能力的評估是長期投資評估的又一顯著特點。
（三）長期債權投資評估是對被投資企業償債能力的的評估
由於長期債權投資到期應收回本息，被投資企業償債能力的大小直接影響著投資企業債權投資到期收回本息的可能性。因此，被投資企業償債能力就成為長期債投資評估的決定因素。
從某種意義上講，長期投資評估已經超出了對被評估企業自身的評估。有時需要對被投資企業或單位進行審計、驗資和評估。能否，以及怎樣對被投資企業或單位進行審計、驗資或評估，要受現行有關法律法規、制度等的制約。因此，在有些情況下，長期投資的評估會受到某些限制。充分利用資產評估的「替代原則」，採用切實可行的評估途徑和評估方法對長期投資進行合理的估價，是長期投資評估的另一特點。

3. 長期投資評估的程序

長期投資評估程序：
（一）明確長期投資項目的具體內容 首先，在進行長期投資的評估時，應明確長期投資的種類、原始投資額、評估基準日余額、投資收益計算方法、歷史收益額、長期股權投資占被投資企業實收資本的比例以及相關會計核算方法等。
（二）進行必要的職業判斷（審核和鑒定）
在進行長期投資評估時，應審核鑒定長期投資的合法性和合規性，以及長期投資賬面金額、各期投資收益計算的正確性和合理性，判斷被評估的長期投資余額、投資收益率等參數的准確性。而這些參數的合理性是長期投資評估的基礎和基本依據。
（三）根據長期投資的特點選擇合適的評估方法
將長期投資分為可流通交易和不可流通交易兩類，對於可以在證券市場上市交易的股票和債券一般應採用市場途徑以及現行市價法進行評估，按評估基準日的收盤價確定評估值；對於不可以上市交易的股票和債券一般應先考慮採用收益途徑及其相應的方法進行評估，當然也可採用評估人員認為其他可行的評估途徑及其方法進行評估。
（四）測算長期投資價值，得出評估結論
根據影響長期投資價值的各種因素，選擇相應的評估方法，通過分析判斷得出評估結論。

4. 長期股權投資評估是怎麼進行會計處理的

長期股權投資的根本目的是為了獲取投資收益和實現投資增值。因此，被投資企業的獲利能力就成為長期投資評估的決定因素。這種長期股權投資評估也因此發揮著很重要的作用，它作為
中級會計職稱
長期股權投資按投資的方式的不同，可以分為股票投資和股權投資。股票投資是指企業通過購買等方式取得被投資企業的股票而實現的投資行為;股權投資則是指投資主體將現金資產、實物資產或無形資產等直接投入到被投資企業，取得被投資企業的股權，然後通過控制被投資企業來獲取利益的投資行為。
長期股權投資評估的會計處理
(一)長期股權投資取得時的成本確定長期股權投資取得時的成本，是指取得長期股權投資時支付的全部價款，或放棄非現金資產的公允價值，或取得長期股權投資的公允價值，包括稅金、手續費等相關費用,不包括為取得長期股權投資所發生的評估、審計、咨詢等費用。
(二)長期股權投資評估投資差額的會計處理
在股權比例增加時，長期股權投資的核算若為從成本法到權益法，股權投資差額遵循的是「追溯調整，合並攤銷」的追溯調整法;若為從權益法到權益法，則應採用「分次計算，分次攤銷」的未來適用法。在股權比例減少時，若為從權益法到成本法，應「全額結轉，不再攤銷」;若為從權益法到權益法，則應「比例結轉，余額攤銷」。

5. 長期股權投資評估中應注意的幾個問題

重要的有5條
一、如何交易?以什麼方式成交?
投資協議應當對交易結構進行約定。交易結構即投融資雙方以何種方式達成交易，主要包括投資方式、投資價格、交割安排等內容。投資方式也是多種多樣，比如增資擴股、原始股東股份轉讓、債權形式;當然也可以以上形式相結合。
二、先決條件
在簽署投資協議時，標的公司及原股東可能還存在一些未落實的事項，或者可能發生變化的因素。為保護投資方利益，一般會在投資協議中約定相關方落實相關事項、或對可變因素進行一定的控制，構成實施投資的先決條件。
三、承認與保證條款
對於在盡職調查中難以取得客觀證據的事項，或者在投資協議簽署之日至投資完成之日(過渡期)可能發生的妨礙交易或有損投資方利益的情形，一般會在投資協議中約定由標的公司及其原股東做出承諾與保證。
四、估值調整條款(對賭協議)
估值調整條款又稱為對賭條款，即標的公司控股股東向投資方承諾，未實現約定的經營指標(如凈利潤、主營業務收入等)，或不能實現上市、掛牌或被並購目標，或出現其他影響估值的情形(如喪失業務資質、重大違約等)時，對約定的投資價格進行調整或者提前退出。當然形式也多種多樣，比如標的公司股東回購。
五、出售權條款
為了在標的公司減少或喪失投資價值的情況下實現退出，投資協議中也約定出售股權的保護性條款，包括但不限於：
1、隨售權/共同出售權條款。如果標的公司控股股東擬將其全部或部分股權直接或間接地出讓給任何第三方，則投資方有權但無義務，在同等條件下，優先於控股東或者按其與控股股東之間的持股比例，將其持有的相應數量的股權售出給擬購買待售股權的第三方。
2、拖售權/強制出售權條款。如果在約定的期限內，標的公司的業績達不到約定的要求或不能實現上市、掛牌或被並購目標，或者觸發其他約定條件，投資方有權強制標的公司的控股股東按照投資方與第三方達成的轉讓價格和條件，和投資方共同向第三方轉讓股份。該條款有時也是一種對賭條款。

6. 資產評估涉及長期股權投資必須要有評估報告嗎

長期股權投資評估是評估被投資企業的股權價值。
股權投資的評估：
股權投資是投資主體以現金資產、實物資產或無形資產等直接投入到被投資企業，取得被投資企業的股權，從而通過控制被投資企業獲取利益的投資行為。
對股權投資的評估，首先必須了解具體投資形式、收益獲取方式和占被投資企業實收資本或所有者權益的比重，根據不同情況，採取不同方法進行評估。其中投資收益的分配形式，比較常見的有如下幾種類型：
1、 按投資額占被投資企業實收資本的比例，參與被投資企業凈利潤的分配;
2、 按被投資企業銷售收入或利潤的一定比例提成；
3、 按投資方出資額的一定比例支付資金使用報酬等。
北京中金浩資產評估有限責任公司是由財政部授予資產評估資格（證書編號：NO.11060018）的權威評估機構。專業的人才隊伍、先進的資產評估理論體系、規范的專家團隊能快捷、有效地為客戶提供最佳的解決方案，是專業從事無形資產評估與研究的集人才、技術、經驗、服務於一體的資深評估機構，評估理論與評估方法與國際慣例接軌。
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中金浩資產評估有限責任公司十分重視按照國際評估規范和國內資產評估准則進行執業，公司注冊資產評估師受國內企事業的聘請進行資產評估執業工作，多次參加在中國舉辦的國際評估論壇和其他研討活動，促進了中國資產評估業的發展。

7. 長期股權投資評估的會計處理

長期股權投資評估中的會計處理：
（一）長期股權投資取得時的成本確定 長期股權投資取得時的成本，是指取得長期股權投資時支付的全部價款，或放棄非現金資產的公允價值，或取得長期股權投資的公允價值，包括稅金、手續費等相關費用,不包括為取得長期股權投資所發生的評估、審計、咨詢等費用。
(二)長期股權投資評估投資差額的會計處理
在股權比例增加時，長期股權投資的核算若為從成本法到權益法，股權投資差額遵循的是「追溯調整，合並攤銷」的追溯調整法；若為從權益法到權益法，則應採用「分次計算，分次攤銷」的未來適用法。在股權比例減少時，若為從權益法到成本法，應「全額結轉，不再攤銷」；若為從權益法到權益法，則應「比例結轉，余額攤銷」。

8. 長期股權投資 評估增值部分 轉長提股權投資 如何入賬

按照新《企業會計准則》的規定，各項財產物資應當按取得時的實際成本計價。按照歷史成本記賬的會計原則，企業在持續經營的情況下，一般不能對企業資產進行評估調賬，否則，由於計量基礎的不一致，不同會計期間產生的利潤將沒有可比性，容易誤導投資者、債權人及其他報表使用者，從而影響他們的決策。
但國家規定評估增值可以調整賬面價值的事項僅限於下列兩種情況：一是按照《公司法》規定改制為股份有限公司，應對企業的資產進行評估，並按資產評估確認的價值調整企業相應資產的原賬面價值;二是企業兼並，也就是購買其他企業的全部股權時，如果被購買企業保留法人資格，則被購買企業應當按照評估確認的價值調整有關資產的賬面價值，如果被購買企業喪失法人資格，購買企業應當按照被購買企業各項資產評估後的價值入賬。

9. 長期股權投資評估范圍受限如何確定評估值

如果沒有房地產等資產，應該可以分析一下按基準日的報表分割吧

10. 美國會計准則中，公允價值評估長期股權投資有哪些方法啊

1、企業合並形成的長期股權投資
（1）同一控制下的企業合並
（2）非同一控制下的企業合並
2、支付現金取得的長期股權投資
3、發行權益性證券取得的長期股權投資
4、投資者投入的長期股權投資
5、非貨幣性資產交換取得的
6、債務重組取得的
7、長期股權投資的核算方法有兩種：一是成本法；二是權益法。
（1) 成本法核算的范圍
①企業能夠對被投資的單位實施控制的長期股權投資。即企業對子公司的長期股權投資。
②企業對被投資單位不具有控制、共同控制或重大影響，且在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量的長期股權投資。
（2）權益法核算的范圍
①企業對被投資單位具有共同控制的長期股權投資。即企業對其合營企業的長期股權投資。
②企業對被投資單位具有重大影響（占股權的20%-50%）的長期股權投資。即企業對其聯營企業的長期股權投資。
8、採用成本法時，除追加或收回投資外，長期股權投資的賬面價值一般應保持不變。投資單位取得長期股權投資後當被投資單位實現凈利潤時不作賬務處理。被投資單位宣告分派的利潤或現金股利，確認為當期投資收益，不管凈利潤是在被投資單位接受投資前還是接受投資後實現的。投資企業確認投資收益，僅限於所獲得的被投資單位在接受投資後產生的累計凈利潤的分配額，所獲得的被投資單位宣告分派的利潤或現金股利超過上述數額的部分，作為初始投資成本的收回，沖減投資的賬面價值。