『壹』 企業怎麼樣進行有效融資
企業怎麼樣進行有效融資？
企業是如何進行有效融資?有哪些渠道?下面是我整理的喜歡內容，歡迎大家閱讀與了解。
互聯網產業的發展正在改變著整個世界經濟的格局，也在改變企業的運行和發展軌跡，我們每個企業的發展壯大的過程都離不開資本的支持，包括我們自身在內，我們在發展的過程中也遇到過很多資本整合的困惑，也走過很多彎路，所以在這里我跟大家交流的主題就是成功融資的四大法則以及融資誤區。四大法則簡單說是一大原則、兩大步驟、三方合作、四大要素。其實投融資並不難，關鍵是要合法。
一大原則，要走與市場化、專業化機構相結合的道路，我們在座很多項目公司的發起人或是總裁對經營項目和管理項目來說是很有創意，但是要找到資本機構如何和資本機構結合方面是缺少研究也缺少經驗，所以這方面我們要盡快找有能力、有基礎、有成功案例的專業機構、市場團隊進行聯手合作，可以達到多快好省的效果。
二大步驟，兩大步驟的原理很簡單，不管是找工作、找項目、談戀愛都是一樣的，都是兩個步驟：一是找對象，怎麼找到你的對象，怎麼找到和你對接的資本對象，這一步是非常重要。
我們碰到很多找到我們很多項目公司的代表，如同蒼蠅到處撞，今天跑上海、明天跑北京、後天跑美國，實際上他真正對口的對象還沒有解決好，見風就是雨，聽到消息就跑，這樣勞民傷財，走的彎路很多。要找到渠道，找到對象進行對接。
二是找到對口的對象要發揮自身的力量和專業機構的力量，就是調動起來真正資本機構如何高效整合，開展深度、專業、系統的運作。
找對象無非是兩個方面：一是讓對象找自己;二是自己拓寬渠道找對象。互聯網是我們找對象非常高效的透露，互聯網有跨越時間和空間的特點，有互聯、互通的特質，他在改變整個投融資、招商的格局，也可以會聚各類需求，還可以實施立體的展示，我們投融資和招商的需求，並且能夠藉助於智能化的系統，在非常廣泛的信息以及資源裡面挑選出對口的、匹配的對象進行對接、促進。
第二是專業化的運作，我們一個項目公司融資的'過程就是資本機構借款或是投資決策參股的過程，所以我們要反其道而行之，要知道一個資本機構把款借出來的決策過程要經歷哪些環節和要點，我們也應該分析到，假如一個機構對外投資參股他調研分析決策的過程，針對這些過程調動專業人才的力量去系統的分解它，我們的融資結果自然就水到渠成了。
三方合作，我們在十幾年運作過程中體會很深，項目公司和專業運作機構、資本機構三者之間聯動得不夠緊密，尤其是項目公司很多財務數據、很多商業運營的數據對專業運作機構不透底，造成運作中很多障礙的產生，一旦讓資本機構發現你提供的資料不實，你的數據經不起推敲，這個時候專業機構再有能耐，投資機構對這個項目的誠信失去信心，再能幹也很難拿到資本機構的錢。所以三者之間項目機構要依託專業機構加快和資本的整合，而資本機構要依託專業機構迅速的吃透項目的本質和內涵以及一些內幕。加快投融資的決策。
四大要素，擁有商業創新的公司。曾經有一批小的公司想辦法把投資機構的錢忽悠到自己的腰包，真正要拿大資本的錢靠忽悠是不行的。我們項目的本身要好，商業運營模式、盈利空間、運行團隊以及等等決定了它自身素質以及發展空間，這是一個投融資成功的基礎。對口對象要實，我們在座的企業家，包括我們的客戶找到我們尋求融資支持的客戶有90%是走過彎路，而且碰到過不是的機構，找到務實的投資機構是成功的前提。我們運作團隊要強，這個團隊強既要懂項目要懂資本機構又要懂資本運作，我指的團隊是進行投融資的團隊。運作經費要足，不管是專業機構還是財務總監，調研、商業計劃、項目成果和一些項目的開支要保證，這是成功的基礎。
把握好這四大要素融資成功的機會就大了。我在這里點兩個投融資方面的誤區，我們感覺最大的誤區就是我們項目公司要麼就非常注重包裝，要麼根本不包裝，這都是很錯誤，這是第一個錯誤的觀點。第二個錯誤的觀點，我們項目公司，好象項目公司才去找資本機構，在我們通常的概念里就是低人一等，和資本機構不能平等對話，這個觀點也是極端錯誤的，因為你只要項目好，資本機構也照樣會求著你跟你合作，因為資本的保值增值要依託項目，尤其是好項目作為保值增值的載體。所以我在這里基於時間關系就將我們投融資的誤區抽出來點這么兩點。
什麼是融資經紀人
融資經紀人即企業當事人通過各種方式到金融市場籌措和貸放資金的行為過程中，為促成其交易，在委託方和合同他方訂立合同時充當的訂約居間人，為委託方提供訂立合同信息、機會、條件等代表委託方與合同房簽訂合同的經紀行為而獲取傭金的依法設立的經紀組織和個人。融資經紀人主要有三種活動方式：行紀、居間、代理。
行紀是指經紀人受委託人的委託，以自己的名義與第三方進行交易，並承擔規定的法規責任的商業行為。居間是指經紀人為交易雙方提供信息及條件，媒介撮合雙方交易成功的商業行為。代理是指經紀人在受託許可權內，以委託人的名義與第三方進行交易，並由委託方直接承擔相應的法規責任的商業行為。行紀和代理的特點是經紀人和委託人與長期的穩定的合作關系，而居間則是短期的合作關系。我們討論的就是居間這種活動方式。
融資經紀人靠譜嗎?
你遇到的經紀人可能在真正融資之前就向你索要各種費用，比如搜索費、手續費、項目交流費、信用申請費等等。在你交完錢辦完所有的手續後，你期盼已久的投資者還沒有出現，這時你的投資經紀人就會告訴你為了確保融資順利進行，還要交一份保險金。並一再保證如果融資失敗會如數退還。不過這種情況不會出現了，因為你已經被騙。其實每年都有好多這樣的騙子，他們利用企業急需融資的心理詐騙。他們在合同不起眼的地方做手腳，一旦事情敗露，單憑做過手腳的一紙合同你保證不了你的權益的，最終只能啞巴吃黃連。
其實，在實際操作中，投資經紀人是很少的，大多數投資公司都不想投資經紀人參與其中，甚至大多數的融資文件中就有一條：不允許有融資經紀人的參與。好的風險投資人手頭上都有好多項目，他們沒必要尋找中間人，所以可以這么說那些經紀人的投資者資源大多是不正規的。
如何獲得幫助
但企業特別是初創企業在尋找融資過程中確實需要幫助，怎麼辦呢?
尋求律師幫助：經紀人只會在融資撮合成功前向你一個勁地要錢，而一個好律師往往不顧說得維護你的利益。專業律師往往深諳融資過程中的注意事項，會給你建議的。
尋找投資顧問：在公司融資過程中，還可以請一位有經驗的人作為公司的投資顧問，投資顧問會幫你尋找投資達成協議，而且還可以促成後續融資。
靠自己：作為一家公司的CEO,你看著自己的公司一步步成長起來，你最了解公司的發展戰略，你最清楚公司的優劣勢，所以你是和投資人接洽的最好人選。從投資人角度看，一家公司的CEO上陣更有說服力也更有誠意，況且投資人也不想他投的錢花在那些中間人身上。
;『貳』 你從融資過程中學到了什麼
我個人曾有過短暫的融資經歷。我個人從中學到的幾點經驗：1.企業無論規模大小都需要量力而行，清楚自身所具備的能力並確定適當的發展規模，要確定合理的融資數額和權重。2.所獲融資要充分考量用途、投入產出狀況、相應風險，要做好風險防控預案。對於提供融資方負責就是對自己負責。3.信用對任何一家企業都是一等一的核心資產，融資前一定要理性衡量自身償還回報能力，積極維護企業信用不受損失。一旦信用受損，可能受影響的不止融資或債務本身。4.對融資使用要建立全程有效監管，盡量避免過程中出現影響無法償還融資狀況。5.融資和使用完畢應對效果做好客觀評估和總結，企業為此可以更為豐富的財務管理經驗。上屬觀點僅供參考。
我作為一個投資行業的從業人員，參與了很多次企業的融資。在這個過程中我確實學到了很多。但是學到的東西都是書本上沒有的知識。
第一，企業能不能融到資，首先看老闆的人品，做人怎麼樣，比任何東西都重要。所有投資人最後都要見老闆的。老闆人品不好，口碑不好，或者給人感覺很差，那要融到錢，比登天還難。
第二，企業要踏踏實實，企業不需要包裝得太好，融資ppt也不需要多少專業。但是，你展現給投資人的企業基本數據也好，團隊也好，一看就是扎扎實實的，讓投資人看得到信心，融資就容易。
第三，避免老股轉讓。投資人最反感的就是接力棒 游戲 ，老股東或者創世團隊套現式融資，一看就不靠譜。
總而言之，融資跟相親一樣，讓別人愛上你，你得拿出你的魅力來。
很高興回答你的問題，我對融資學習中的一些看法可以做個參考。
[左上]在投資市場融資是指投資者預測證券將要上漲，但手中沒有資金，提供擔保物便可以從證券公司借出資金購買證券交易市場上的證券；融券指投資者預測證券的價格將要下降，提供擔保物從證券公司借出證券，拿到證券交易市場上賣出。
[左上]如果你希望通過創業來賺第一桶金，首先不要有畏難心理，覺得一定要有/融資金才能開始。然後要思考「你能給客戶提供什麼價值」，回答好這個問題是良性創業的開始。再者，要調研市場上現有解決方案，通過創新實現差異化。最後，尋找好資源或技術給自己搭建競爭壁壘。
不過我們看到的通過創業獲得財富的案例都有倖存者偏差。成功者有，失敗的更多。請先評估自己承受風險的能力、仔細考量整體經濟和創業環境再做決定。
[心]最後我想說的是，財富積累能力會讓生活的打開模式輕松一些，但還有很多比賺錢更重要的，如 健康 的身體、幸福的家庭、美好的體驗等，都是人生更寶貴的財富。
大家有什麼很好的感悟，歡迎留言評論[大偵探皮卡丘]
感謝盛情相邀答題。
我辭職出來創業，經歷過一次完整的融資過程，最後成功地獲得了天使輪融資，有些許心得和大家分享。
一、一份滿滿的信心。信心比黃金更重要，在融資過程中，競爭對手很多，投資人很挑剔，自己信心不足，在整個環節中一定會顯露出來，尤其是天使輪融資，沒有財務報表，沒有市場數據，投資人投的就是你這個人，你的果敢的判斷力，執著的行業目標，活力四射的精神表現，都是影響投資人決策的法碼。
二、一份赤赤的誠心。充滿信心是外核，內核是要誠意盈懷。過去職業生涯中的成績一定要充分表現出來，但絕不能添加水分，進入盡調階段，投資人都會一一核實的，一旦發現有一處作假，就一失全無了。
三、一份有效的商業計劃書。商業計劃書一定要簡潔明了，切忌長篇大論。公司的行業定位、市場前景、競品分析、核心團隊、融資要求，都要列舉得清晰明了。投資人一天要看很多份商業計劃書，你要讓他在最短的時間里從沙堆里發現你這顆金子。
四、一次成功的路演。我參加過兩次天使投資人的路演，一次在北京，一次在深圳。北京這次有十多位創始人路演，每人只發言十五分鍾，然後提問，我用十五分鍾盡可能系統地把自己想法闡述完，結果未突出重點，效果一般。深圳天使投資會組織的路演我做了充分准備，預定時間是三十分鍾，我是下午最後一個，我從我曾經操盤過的一個最成功的案例說起，再引申到我創辦公司的核心價值，結果投資人讓我的路演延長了一個小時，最後一起晚歺。在吃飯時，一投資人還邀請我去他們公司，晚上長談後基本上就確定了投資意向。他最後也成為我天使輪投資人。
我是滿五十歲後從長沙的一體制內單位出來創業的，我的這次融資也令很多人大跌眼鏡，我從事的是傳統媒體業，當時很多人勸我不要去融資了，說你不是先進製造業，又不是互聯網生物制葯業，怎融得到資，但我絕不人雲亦雲，堅定地走向資本市場，最後公司獲得近億元估值，這說明在市場經濟的大潮中，執著的有心人永遠不缺乏機會。祝福融資路上的朋友們一切遂願，歡迎交流。
1.成本。先要弄清楚為什麼為什麼融資？融資的收益和成本是多少？只有總收益大於總成本才要融資。
2.規模。融資過多，就會增加融資成本，加重負債，增加償還負擔和風險。融資過少，影響業務開拓和產品實力。
3.時機。從企業內部，要選擇經營，發展的關鍵時機，配合適度，及時的資金。從外部，關注企業融資環境。
4.控制。保證企業控制力的前提下，既要達到融資的目的，又要有序讓渡所有權和控制權。
5.風險。選擇風險較小的融資方式和風險可控的融資手段，同時對融資風險要有清醒的認識。
成功融資核心有幾點：
首先是你這個企業所在的行業有很大的機會，天花板很高；
第二就是你這個團隊非常強，有可能把這個企業做成行業的龍頭；
第三就是企業有沒有一些核心的技術或者商業模式或者是資源優勢，能夠構築起競爭壁壘，護城河夠寬，城堡夠堅實；
第四就是這個對企業的價值有沒有一個合理的評估，雙方能夠就此達成一致。
第五點，是非常重要的一點，你能不能夠掙到錢，能不能帶投資人賺到錢？畢竟最終都是一門生意，投資人不會為了投資而投資，最終都是為了獲取利益。
能用債權融資的時候盡量不要用股權，能用股權融資的時候盡量不要用債權。這是我聽一個做了三十幾年投資公司老總的老師講的，看似矛盾，其實一點也不矛盾。大家可以斟酌斟酌。
進行創業融資決非簡單易事，這里有許多需要注意的問題：①要按經濟規律辦事才能得到銀行貸款的支持。②初始創業不要好高騖遠，應該量力而行，銀行才願意貸款支持。好大喜功不僅會害了自己，還會因為影響還款能力而殃及銀行。③以規模經濟確定生產規模。④應用 科技 新成果時，要堅持做到技術上的先進性、可行性與經濟上的合理性、效益性相結合，一定會得到銀行的大力支持。⑤選擇合適的借款申請時間。⑥安排並落實自有資金。
進行創業融資決非簡單易事，這里有許多需要注意的問題：①要按經濟規律辦事才能得到銀行貸款的支持。②初始創業不要好高騖遠，應該量力而行，銀行才願意貸款支持。好大喜功不僅會害了自己，還會因為影響還款能力而殃及銀行。③以規模經濟確定生產規模。④應用 科技 新成果時，要堅持做到技術上的先進性、可行性與經濟上的合理性、效益性相結合，一定會得到銀行的大力支持。⑤選擇合適的借款申請時間。⑥安排並落實自有資金。
融資是把雙刃劍，用好數倆撥千斤，中流砥柱，如果沒把握住可就是一下回到解放前，資本本身就是錦上添花，晴天送傘的，想清楚了看懂了並有足夠把握做得到在下手為妙[微笑]
『叄』 融資專員需要掌握的談判策略
融資專員需要掌握的談判策略
策略一：准備“談判語言” 融資溝通的背景 作為融資企業，在與資金方的溝通與談判中，經常會遇到兩類情況：一是企業團隊對與融資相關的專業知識、資金方的動作流程及金融法律規等不夠了解，甚至經常出現重大誤解，導致雙方交流很難達成一致，甚至不歡而散，二是有些企業不注重融資計劃書和項目計劃書的撰寫，不注重准備與融資相關的書面資料，致使融資合作很難有大的進展。一般融資方與資金方產生分歧的原因如下；
1．融資方和資金方關注的焦點不同。融資方關注的是融資額度、融資成本、融資期限等問題，大都希望以最小的代價（低成本）、最簡便的手續、在最短的時間內一次性融入大筆資金，並且較長時間佔用這筆資金；而資金方關注的是項目可行性、投資回報率、投資回報期限、投資風險控制、如何成功退出等問題，希望項目企業有一個非常優秀的團隊、動作的項目是不可復制並有高技術含量的、有良好的營銷渠道和較高的市場份額、只要投入一定量的資金就能把企業的項目做成行業老大、投資風險小、高回報、可安全退出，等等。
2．融資主的語言表達水平極其有限。由於融資的相關人員缺乏專業知識、溝通技巧、談判策略等，對項目的表達水平有限，在項目的描述中不能充分闡述其可行性，往往與資金方接觸的第一時了就沒有被“眼球“吸引，結果明明是很好的項目卻錯過了很多融資機會。
3．融資方的材料准備不足。資金方在投資決策中需要依賴一套完整而規范的材料，需要在不同決策層面間進行相信傳遞；而融資方提供的融資項目資料往往都是零散的、不系統和不規范的，甚至對企業未來的發展戰略、市場營銷、資金運營、成本成本控制等沒有詳細規劃，造成資金方由於缺少足夠的文字資料來了解企業的項目，並因此無法判斷和決策而放棄投資機會。 由此而見，融資方與資金方往往存在“語言障礙”。與資金方溝通的語言內容較廣，既包括與融資有關的專業知識，也包括有利於資金方了解企業及其融資項目情況的書面資料，還包括樹立信心的資料用相關介紹。
談判需要的專門語言
談判需要專門資金供求雙方團隊是完全不同的“兩類人”。
實踐中我們發現，中小企業的團隊和資金方的團隊（企業和銀行、企業和風險投資商、企業和短期拆借資金方、企業類資金方）是完全不同的兩類人。正是因為這些人在體制、背景、年齡、學歷、專業、成長經歷、思維方式和行為方式等方面的差別，導致他們之間在融資過程中常常會產生各種誤解、不和諧，使融資過程進展緩慢，甚至前功盡棄。上述差別造成溝通上的諸多障礙。有些企業經營者需要組建融資團隊和藉助融資服務機構的力量。
資金供求雙方“信息不對稱”
信息不對稱是由於信息傳遞雙方的語言障礙、溝通方式、溝通環境等原因，造成信息丟失、信息漏損和信息誤解，而影響信息溝通雙方決策的現象。
信息不對稱原因如下；
1．資金供求雙方團隊是“兩類人”，他們在思維方式和行為方式上有很大的不同。在信息溝通的過程中，汪同語言、語速、表情、情緒，傳達的信息不一樣。
2．由於雙方的空間距離和身份的限制，企業團隊和資金方真正能面對面溝通的機會很少，溝通效率低，很難在短時間內把雙方關心的問題都表達清楚。
3．項目方不同層次的人員在不同時間對項目有不同的理解和表述，有時候甚至相互矛盾，在傳達和描述中很難給人以令人信服、完整而科學的印象。
4．《項目可行性研究報告》僅可作為項目立項時不可缺少的程序性文件，其中對風險、市場和財務方面的考慮在廣度、深度和可信度上艱難讓資金方滿意。
這種信息的對稱，大大增加了溝通的成本，影響了融資工作的效率。
項目方和資金方關注不同的問題
資金供求雙方所關注的問題不同，雙方都極力表達自己想要表達的東西。比如，企業說有某種專利，資金方則希望看到專利的證書是否存在，專利的價值究竟有多少；企業說市場形勢很好，資金方卻希望看到訂單或銷售意向書，並看到針對市場的調查報告、數據分析和競爭對手情況。就像兩個人辯論，雙方關注點不一樣，就很難達成一致。 正因為上述的原因，需要一種“語言”或者一種工具，能解決資金供求雙方的差異，解決信息不對稱的問題。
“談判語言”的種類
“談判語言”具體分為，第一，基礎知識類；由於資金供求雙方是幾乎完全不同的`兩類人，為了提高溝通的效率，企業必須學習與資金方溝通的”談判語言“，從知識層面至少需要掌握下列幾個方面；一是專業知識類，包括財務、金融、企業管理等；二是法律規類，主要包括與融資有關的各種政策法規；三是工作慣例類，主要包括各類融資工具、資金方和融資服務機構的工作慣例和工作流程。第二，資料清單類，很多資金方都有自己要求的資料清單，以便於規范工作流程和提高工作效率。各類銀行、各類投資公司和其他各類資金方的各類融資工具，都有各自的資料清單。因此，企業在准備融資資料這前，最好通過各種方式拿到這些資料清單並認真准備。例如：經年審的營業執照、工商注冊登記信息、公司章程、稅務登記證、組織機構代碼證、法定代表人證明書、法定代表人身份證財務報表、納稅申報表和納稅證明、銀行賬戶對賬單、相關商品交易、勞務合同或協議、基本結算賬戶開戶卡、申請書一般都有固定的格式，有的有固定格式的表格，有的僅明確必須具備的內容框架。
策略二：明確談判內容
融資溝通與談判的重要作用
融資的溝通與談判對融資方的作用主要現在以下幾點：
一是了解到資金方的基本情況、背景；二是融資項目的起因與發展變化過程；三是與項目有關的政策和行業情況；四是項目技術和市場情況；五是項目的優勢和存在的問題；六是企業的發展規劃；七是需要的資金數額及合作方式。 上面的內容框架及內容與商業計劃書的內容基本相同，但由於是口述，依據溝通的場合、融資雙方參與溝通的身份不同，可以在溝通順序和詳細上靈活變通。
對資金方來班次，溝通的內容包括：一是股東背景和實力；二是取得的業績和融資案例；三是資金方向和全作方式；四是擬投資項目在產業鏈中的位置和盈利模式；五是相關的政策和法規；六是企業的技術先進性及持續發展能力；七是企業競爭對手情況；八是企業市場訂單情況；九是企業希望融資的數額與全作方式；十是融資方能提供的安全保障。 上述問題，不同的資金方側重點略有不同。如果企業陳述比較清晰，資金方一般會就上述問題在深度上進行提問。上面的內容無論是資金方還是融資企業，一般都是圍繞商業計劃的內容來陳述和詢問，這也是我們為什麼反復強調要寫好商業計劃書的原因之一。 融資溝通的內容 如果進入實質性談判階段，那往往離融資成功已經不遠了。本部分仍以比較復雜的風險投資為例進行說明。 在該階段，雙方涉及的內容通常包括：一是融資金額；二是股東構成與股權結構設置，資金方是否可以控股？三是雙方的出資方式；四是無形資產的價值確定及處置方式；五是原有債務或有負責的處置；六是新公司的法人治理機構；七是人員的安排及薪酬；八是管理團隊的組建及激勵方式；九是政府有關部門政策的爭取；十是審計、評估、法律和財務顧問等中介機構的聘用；十一是雙方工作的分工與日程安排。
上述內容，大部分屬於雙方合作協議的框架內容，還包括公司未來運營的一些考慮。
策略三：確定談判步驟
融資談判的步驟
鑒於融資溝通和談判的重要性和持續時間較長，為便於應用者掌握，我們可以把這一過程的工作進行流程分析如下；
一是融資溝通與談判的准備；二是現場陳述與溝通；三是補充完善資料和政策征詢；四是進一步溝通並確定融資合作的意；五是實質性談判；六是融資協議簽訂。
溝通的准備階段
資料准備
企業需要准備融資資料清單列明的資料和商業計劃書，並把有關文件列印和裝訂適量的份量的份數以備使用。有條件的企業，可以做成ppt文件並准備進行演示說明。 團隊准備 主要是確定參加陳述與交流的團隊人選，並做好人員的具體分工。一般情況下，除了融資主管參加外，負責財務（有時和融資主管是同一個人）、技術和市場的人員也要參加，以備詢問。 大多數中小企業，團隊缺乏，並且不善於交流，在這種情況下可以推選在各方面熟悉情況並對融資計劃書比較熟悉的人員，作為主要的陳述與溝通人員。 外部資源的利用 為了提高溝通的效率和效果，有條件的企業可以藉助外部力量參與談判，做企業的融資財務顧問，可以請政府分管中小企業工作有關部門的負責參加。 企業現場管理准備 一般資金方與企業交流的地點會選在企業生產經營現場，以便到現場參觀。因此，企業最好對企業生產現場和管理現場做好准備，安排熟悉情況的人員作現場情況介紹。
模擬演練
如果企業團隊缺少融資談判的經驗或對融資計劃書內容不熟悉，我們建議企業進行融資談判的模擬演練的目的不是欺騙資金方，而是能夠正確傳遞企業及項目有關的信息，按與融資計劃書一致的內容進行陳述，以免和計劃書內容沖突，使資金方產生誤解和不信任。 補充完善資料與政策征詢階段 如果資金方對企業和項目比較感興趣，企業就可以准備對資金方提出的、現場不能解決的問題，以及商業計劃書沒有涉及的問題，補充資料或進行法律、政策征詢。 在該階段需要注意的事情包括： 1.經過判斷，該資金方沒有合作的意向，可以不提供資料； 2.涉及企業的商業秘密，可以提供簡單的資料或向資金方說明，在進入實質性合作階段再提供； 3.敷衍了事，應付差事，要認真對待，更不要提供虛假資料，“假作真時真亦假”； 4.提供的資料需要企業較大投入，則需要謹慎考慮，並綜合判斷資金方的目的和真偽以決定是否提供或投入。必要時企業可以請融資服務機構或有關專家輔助決策。 實質性談判階段 與債權類資金方談判時應注意的問：一是准備好詳細的資料；二是注意傾聽資金方的關注點；三是認真回答每一個資金方提出的問題；四是不要急於求成；五是站在資金方的角度考慮問題，換位思考。 與權益類資金方談判時應注意的問題，一是請有經驗的人員參與談判；二是事先准備好各種合作模式，不要固守一種合作模式；三是最好提前設計好有關合作框架，以免措手不及；四是對涉及企業重大、長遠利益的問題不要輕易表達拒絕或同意，以免造成被動；五是在談判的初期，企業經營者不要輕易出面或表態；不要輕易放棄控股權；六是注意了解和詢問資金方的想法和意見；七是合作過程中，注意展示團隊的形象。每次談判都是企業形象的展示，因此必須予以重視，必要時可請融資顧問提供技術支持。 簽訂融資協議 融資協議是資金需求雙方為明確資金需求雙方權利義務、協調雙方（也可能是多方）關系的重要法律文件。融資協議分類方法如下：一是按不同的融資性質分類，可以分為：債權類融資協議和權益類融資協議。二是按不同的融資工具分類，可以分為：票據融資協議、委託貸款協議、信託貸款協議、貸款協議、融資租賃協議、融資協議和項目融資協議等。該種分類方式，便於企業根據融資工具的不同，簽訂不同的協議。三是按不同的融資渠道分類，
可以分為；銀行融資協議、典當融資協議、信託融資協議和融資租賃協議等。四是按不同的投資合作方式分為：中外合資經營協議，中外合作經營協議、聯營協議和投資協議等。 該階段是對談判結果的體現和鞏固，也是資本安排和雙方實質性合作的前提。一般資金方都有固定格式的協議，企業可以在此基礎上修訂，以更好地體現雙方談判的成果，保護企業利益。
策略四：掌握談判技巧
融資談判雖然不同於外交談判，但也要求參與者有很高的政治業務素質。一是要熟悉政策法規；二是要了解投資環境；三是要清楚項目狀況；四是要具備談判所需的策略和藝術。因此，談判無論規模大小，層次高低，參與者都要嚴肅認真對待，絕不允許草率從事。因為協約合同是項目（企業）的生死狀，一旦失誤就會帶來難以挽回的經濟損失和不良的政治影響。 確定談判原則 一切融資活動都是以項目為基礎，以談判，簽約為先導的。談判、簽約的水平如何，關經濟利益也關系政治影響，所以，一些起碼的原則必須堅持： 1.而談的原則。凡事預則立，不預則廢。招商談判也是如此，事先要做好充分的准備。一是談判人員的組成，誰主談，誰配合，誰翻譯，誰做顧問，各色人等要齊備，並且事先要有明確的分工和職責；二是要准備方案，包括政策法規，投資環境概況，項目具體情況，合作條件；三是合同、協約文本及相關的資料維恩見准備；四是承諾與保證措施。有備無患，才會贏得談判的主動權，達到預期的效果。 2.原則。融資合作的目的是為了促進企業的發展，所以，必須根據實際計算核定合理的利益標准。互惠互利可以說是融資的主題歌。 3.對等原則。投資者可以是不同國度、地區、不同制度、體制下背景來的人，意識形態有差別，貧富有差距，但作為合作者，雙方在法律地位上是平等的；對談判要不卑不亢，進退自如，有禮有節。 4.策略原因。融資不是乞討、求人，與資金方打交道也不僅僅是個資金技術問題，所以，不僅要講政策，而且還要講策略。在談判中，談判的策略是原則性和靈活性統一的表現。事先要有謀，當事要隨機應變，注意方式、方法，做到有利有禮有節，這才是談判的最高水準。 選擇引入時機很多企業都急於尋求戰略投資者，急於向投資方推銷自己的項目和商業計劃，但引資有個時機選擇問題。如何選擇時機，具體闡述如下：
一是政策利益出現，即新出台的政策給該企業帶來重大商機，比如：1.身份證統一更換政策的出台；2.醫療垃圾集中處理政策；3.國家鼓勵節能的小排量汽車；4.國家鼓勵農業產業化龍頭企業的發展；5.國家鼓勵企業信息化水平的提高等。凡與這些政策有關的企業在融資過程中比較有利。
二是企業獲得大量訂單，在資金市場上，上市公司經常會發布獲得政府采購或中標消息，會對股價有一定的刺激作用。同樣對於非上市企業，獲得訂單對未來現金流有很大的說服力，在此時引資對企業比較有利。
三是企業獲得專利證書或重要不動產的產權證。
四是金融資料已齊備。在金融資料，主要是融資計劃書准備完善以後，才是與資金方接觸的良機。
維護企業利益 一是商業秘密的保護。在企業提供商業計劃書和溝通的過程中，肯定會涉及企業的商業計劃、市場、技術和策略等。這主要取決於企業計劃對計劃書資料分寸的把握以及對投資者身份的判斷，也可以用保密協議等方式來制約。
二是事先確定融資方式與策略，有備則無患，這樣可以避免在談判過程中沒有準備，倉促決策。
三是無形資產價值的合理判定。很多中小企業，尤其是技術密集型企業，在引資過程中會面臨這一問題，這主要取決於企業和資金方的協商定價能力。
四是請外部專家提供支持。對很多企業來說，還沒有認識到這一問題的重要性。
企業一般重視實物投資的價值，對智力和外腦的價值不太重視。這是很多中小企業應該改善的地方。當然，對外部專家的利用也需要具有一定的分辨能力。 ;