同業拆借關聯交易

A. 財務公司是干什麼的

財務公司又稱金融公司，是為企業技術改造、新產品開發及產品銷售提供金融服專務，以中長期金融業務屬為主的非銀行機構。各國的名稱不同，業務內容也有差異。但多數是商業銀行的附屬機構，主要吸收存款。中國的財務公司不是商業銀行的附屬機構，是隸屬於大型集團的非銀行金融機構。

(1)同業拆借關聯交易擴展閱讀：

財務公司亦稱「財務有限公司」。別稱「注冊接受存款公司」。多數是商業銀行的附屬機構。同稱為「特許接受存款公司」的商人銀行比較，它的存款額較低，存款期限也有一定的要求，資本額較少。英國經營耐用消費品的租賃或分期付款銷售業務的信用機構。通常是對個人或家庭提供分期付款的消費信貸，或對出售耐用消費品的商店融資。由商店將與顧客簽訂的分期付款合同轉讓給財務公司，或由財務公司墊付商店向製造商購貨的進貨款，商店售出商品後歸還欠款。

基本簡介：

財務公司在我國分為兩類，一是非金融機構類型的財務公司，是傳統遺留問題；二是金融機構類型的財務公司，正確的稱謂是企業集團財務公司。財務公司又稱金融公司，是為企業技術改造、新產品開發及產品銷售提供金融服務，以中長期金融業務為主的非銀行機構。

相關鏈接

B. 關聯方之間發生的借貸往來，借款合同的印花稅需要交納嗎由誰繳納

如果你們不是銀行或其他金融機構，是不用繳稅的，印花稅征稅針對稅目列明的才征，沒列的不征，印花稅稅目中借款合同指定的是「 銀行及其他金融組織和借款人(不包括銀行同業拆借)所簽訂的借款合同」，

C. 如何確定關聯方利息支出稅前扣除額

二、債權性投資
實施條例規定:
債權性投資，是指企業直接或者間接從關聯方獲得的，需要償還本金和支付利息或者需要以其他具有支付利息性質的方式予以補償的融資。
企業間接從關聯方獲得的債權性投資，包括:
(1)關聯方通過無關聯第三方提供的債權性投資；
(2)無關聯第三方提供的、由關聯方擔保且負有連帶責任的債權性投資；
(3)其他間接從關聯方獲得的具有負債實質的債權性投資。
三、關聯方利息支出稅前扣除相關政策
(一)辦法給出了計算關聯方不得扣除利息支出公式及分攤規定
不得扣除利息支出=年度實際支付的全部關聯方利息×(1-標准比例/關聯債資比例)。其中，標准比例是指《財政部、國家稅務總局關於企業關聯方利息支出稅前扣除標准有關稅收政策問題的通知》(財稅[2008]121號)規定的比例；
不得在計算應納稅所得額時扣除的利息支出，應按照實際支付給各關聯方利息占關聯方利息總額的比例，在各關聯方之間進行分配，其中，分配給實際稅負高於企業的境內關聯方的利息准予扣除。
(二)通知明確了關聯方利息支出稅前扣除的三種情況
(非)金融企業接受的需要支付利息的關聯方債權性投資，只要不超過企業本身的權益性投資的(2)5倍；
能提供相關資料，並證明相關交易活動符合獨立交易原則的。實施條例第一百一十條規定，獨立交易原則是指沒有關聯關系的交易各方，按照公平成交價格和營業常規進行業務往來遵循的原則；
或者該企業的實際稅負不高於境內關聯方的。實際稅負即是單位在經營過程當中實際交納的稅金與收入之比，它不是指理論稅負或名義執行稅率的高低。
(三)實施條例給出了借款利息支出扣除的一般規定
企業在生產經營活動中發生的下列利息支出，准予扣除:
(1)非金融企業向金融企業借款的利息支出、金融企業的各項存款利息支出和同業拆借利息支出、企業經批准發行債券的利息支出；
(2)非金融企業向非金融企業借款的利息支出，不超過按照金融企業同期同類貸款利率計算的數額的部分。

D. 2011四川會計從業資格考試《會計基礎》試題及答案

四川省2011年春季會計從業資格考試《財經法規與會計職業道德》試題

四川省2011年春季會計從業資格考試《財經法規與會計職業道德》試題

一、單項選擇題（本題型共20小題，每小題1分，本題型共20分。從每小題給出的四個備選答案中選出一個正確的答案，請將答案填寫在該大題前指定的答題處，否則不得分。）
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10
B A A A D C D B D B
11 12 13 14 15 16 17 18 19 20
C A A C D C B C D C
1.（）頒布於1993年，是我國中介行業的第一部法律。
A.《會計法》
B.《注冊會計師法》
C.《總會計師條例》
D.《行政單位會計制度》
答案：B
2.根據《會計法》的規定，我國對會計工作實行的是（）原則下的政府主導型管理體制。
A統一領導、分級管理.
B.統一指導、分級控制
C.統一指導，分級管理
D.總體管理、分級控制
答案：A
3.會計機構和會計人員必須按照國家統一的會計制度的規定對原始憑證進行審核，發現不真實的原始憑證，正確的處理方法是（）。
A.有權不予接受，並向單位負責人報告
B.有權不予接愛，並向財務負責人報告
C.予以退回，要求原開具單位重新開具
D.予以退回，並要求按照國家統一會計制度的規定更正、補充
答案：A
解析：此題考核內容偏於《會計基礎》的原始憑證審核後的處理：對於不真實、不合法的原始憑證，會計機構和會計人員有權不予接受，並向單位負責人報告。 對於弄虛作假、營私舞弊、欺騙上級等違法亂紀行為，應依據法律規定，堅決拒絕執行，並向有關方面反映情況。
4.會計專業技術資格考試由財政部門組織實施，（）監督指導。
A.人力資源部門和社會保障部門
B.人力資源部門和國家審計部門
C.注冊會計師協會
D.人力資源部門和行業協會
答案：A
5．因違法違紀行為被吊銷會計從業資格證書的人員，自被吊銷之日起（）內，不得重新取得會計從業資格證書。
A.2年
B.3年
C.4年
D.5年
答案：D
6．「付款地」是支票的相對記載事項，當支票上沒有記載事項時，付款地為（）。
A.出票人的營業場所
B.出票人的依據
C.付款人的營業場所
D.付款人的住所
答案：C
7.一個單位是否單獨設置會計機構受到多種因素的影響，下列不是其影響因素的是（）。
A.單位規模的大小
B.經濟業務的繁簡
C.經營管理的要求
D.控製成本的考慮
答案：D
8.下列關於會計機構負責人的任職資格描述正確的是（）。
A．取得會計從業資格證書，且應具備會計師以上專業技術職務資格
B.取得會計從業資格證書，且應具備會計師以上專業技術職務資格或從事會計工作3年以上
C.取得會計從業資格證書，且應具備會計師以上專業技術職務資格或從事會計工作2年以上
D.取得會計從業資格證書，且應具備會計師以上專業技術職務資格或主管一個單位或單位內一個重要方面的財務會計工作3年以上
答案：B
9.根據會計從業資格證書管理的要求，持證人員離開會計工作崗位超過（）的，應當向原注冊登記的會計從業資格管理機構備案。
A.90日
B.3個月
C.1年
D.6個月
答案：D
10.在支付結算的基本原則中，既保護了存款人的合法權益，又加強了銀行辦理結算的責任的原則是（）。
A.恪守信用、履約付款
B.誰的錢進誰的賬，由誰支配
C.守法合規
D.銀行不墊款
答案：B
11.下列對現金的使用，符合現金收支基本要求的是（）。
A.開戶單位現金收 應當於當日送存開戶銀行，當日送存銀行有困難的，由單位負責人重新確定送存時間
B.開戶單位支付現金，可以自行直接從本單位庫存現金限額或現金收入中支付
C.不準用單位收入的現金按個人儲蓄方式存入銀行
D.如遇特殊需要，可以保留賬外公款
答案：C
12．對於非經營性的存款人違反規定支取現金應受到的處罰是給予警告並處以（）元的罰款。
A.1000
B.2000
C.3000
D.5000
答案：A
13對於增值稅中的小規模納稅人，以下認定標准正確的是（）。
A.從事貨物生產的納稅人，年應稅銷售額在50萬元以下的
B.從事貨物批發的納稅人，年應稅銷售額在50萬元以下的
C.從事貨物生產的納稅人，年應稅銷售額在80萬元以下的
D.從事貨物零售的納稅人，年應稅銷售額在100萬元以下的
答案：A
14下列關於發票的開具要求說法不正確的是（）。
A.開具發票應該字跡清楚、全部聯次一次性復寫或列印
B.任何單位不得轉借、轉讓、代開發票
C.已開具的發票存根聯和發票登記簿應當保存15年
D.民族自治地區在填寫發票時可在使用中文的同時使用當地通用的一種民族文字
答案：C
15.下列不屬於國家預算作用的是（）。
A.財務保證作用
B.反映監督作用
C.調節制約作用
D.維護國家政權的作用
答案：D
16.（）的徵收方式一般適用於稅收網路覆蓋不到或稅源很難控制的領域。
A.查定徵收
B.查驗徵收
C.代收代繳
D.定期定額徵收
答案：C
17.關於我國會計職業道德規范中的「堅持准則」，說法正確的是（）。
A.這里所說的「准則」是指會計准則
B.「熟悉准則」是基本要求
C.自覺抵制拜金主義的錯誤思想，是會計工作中做到堅持准則的思想基礎
D.「堅持准則」要求會計人員樹立「常在河邊走，就是不濕鞋」的道德品質
答案：B
18.下列關於臨時存款賬戶的開立和使用要求說法正確的是（）。
A.為了管理和使用基本建設資金，企業應開立臨時存款賬戶
B.臨時存款賬戶只收不付
C.注冊驗資賬戶屬於臨時存款賬戶
D.臨時存款賬戶的有效期最長不得超過1年
答案：C
19．納稅人被工商行政管理機關吊銷營業執照的，應當自營業執照被吊銷之日起（）日內，向原稅務機關登記機關申報辦理注銷登記。
A.30
B.20
C.10
D.15
答案：D
20.《預演算法》規定，預算年度（）。
A.自公歷1月1日起，到次年1月1日止
B.自公歷1月1日起，到6月30日止
C.自公歷1月1日起，到12月31日止
D.由各級預算編制部門自行確定
答案：C

二、多項選擇題（本題型共15小題，每小題2分，本題型共30分。從每小題給出的四個備選答案中選出兩個或兩個以上的正確答案，請將答案填寫在該大題前指定的答題處，否則不得分。不選、多選、少選、錯選均不得分。）
1 2 3 4 5 6 7 8
ABCD ABD ABC BCD AB ABD ABCD BC
9 10 11 12 13 14 15
AD ABCD ACD BC BCD BD ABCD
1.下列關於中國注冊會計師協會的職責描述正確的是（）。
A.對注冊會計師任職資格和執業情況進行年度檢查
B.組織推動會員培訓工作
C.協調行業內、外部關系
D.制定行業自律管理規范
答案：ABCD
2.對外報送的財務會計報告應當由（）簽字並蓋章。
A.財務部經理
B.單位法定代表人
C.出納
D.總會計師
答案：ABD
3.根據單位內部會計監督制度的基本要求，會計事項的相關人員的職責許可權應當明確，記賬人員與經濟業務事項、會計事項的（）實行職務分離。
A.審批人員
B.經辦人員
C.財物保管人員
D.財務分析人員
答案：ABC
4.下列屬於注冊會計師審計與內部審計的區別的是（）。
A.審計對象不同
B.審計獨立性不同
C.審計方式不同
D.審計職責和作用不同
答案：BCD
5.從事下列工作需要取得會計從業資格證的包括（）。
A.出納
B.會計機構內的會計檔案管理
C.醫院門診收費員
D.內部審計人員
答案：AB
6.在票據和結算憑證上，下列記載事項屬於一經填寫不得更改，更改後票據無效的有（）
A.票據的到期日
B.金額
C.出票人名稱
D.收款人名稱
答案：ABD
解析：票據金額、日期、收款人名稱不得更改，更改的票據無效。這三類記載事項，之所以不得更改，是因為這三類事項內容的變動直接影響了當事人的權利義務，特別是會直接影響票據基礎關系中債權人的合法權益。其中，票據金額的更改，會使有關的票據債權人應得的貨幣金額的數量發生變動；票據日期的更改，會影響票據債權人按時收取應得的款項；收款人名稱的更改，會使得原來的票據債權人喪失應收取的全部票據金額。因此，為了切實維護票據當事人的合法權益，防止其因為票據上記載事項的更改而受到侵害，因此，票據法規定了上述三類記載事項不得更改，並且明確了更改的法律後果是票據無效。
7.我國目前使用的人民幣非現金支付工具主要包括（）。
A.匯票
B.支票
C.本票
D.匯兌
答案：ABCD
8.下列關於商業匯票提示承兌的期限，描述正確的包括（）。
A.出票後定期付款的匯票自出票之日起1個月內
B.定日付款的匯票在匯票到期日前提示承兌
C.見票後定期付款的匯票自出票之日起1個月內
D.定日付款的匯票自出票之日起1個月內
答案：BC
9．下列稅種中，屬於流轉稅類的有（）。
A.增值稅
B.個人所得稅
C.企業所得稅
D.營業稅
答案：AD
10．減免稅是對稅率所作出的一種靈活延伸，它主要包括（）。
A.減稅
B.免稅
C.起征點
D.免徵額
答案：ABCD
11．下列屬於納稅申報方式的有（）。
A.直接申報
B.委託徵收
C.郵寄申報
D.簡易申報
答案：ACD
12.財政支出支付方式包括（）。
A.財政統一支付
B.財政直接支付
C.財政授權支付
D.財政分級支付
答案：BC
13.會計職業道德修養的方法包括（）。
A.形成正確的會計職業道德認知
B.不斷進行「內省」
C.要提倡「慎獨」精神
D.虛心向選進人物學習
答案：BCD
14.政府采購方式包括（）。
A.指定采購
B.公開招標
C.國外采購
D.詢價
答案：BD
15.政府采購應當遵循公開透明的原則，具體體現為（）。
A.公開的內容
B.公開的程序
C.公開的標准
D.公開的結果
答案：ABCD

三、判斷題（本題型共15題，每小題1分，本題型共15分。對於下列說法，認為正確的打「√」，錯誤的打「×」。請將答案填寫在該大題前指定的答題處，否則不得分。不答、錯答不得分也不扣分。）
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15
× × × × × √ √ × × × × × × √ ×
1.各單位發生的經濟業務應當在依法設置的一套會計賬簿上登記、核算，針對企業需要，某此經濟業務也可以在法定會計賬簿之外，另外設置一套或多套賬簿進行登記，無需納入統一的法定賬簿中。（×）
2.存款人在同一營業機構撤銷原銀行結算賬戶後重新開立銀行結算賬戶時，重新開立的銀行結算賬戶可自開立之日起辦理付款業務。（×）
3．我國的會計法律制度由會計法律、會計部門規章和會計規范性文件三個層次構成。（×）
4.單位委託代理記賬機構辦理會計業務，則單位負責人不需要再對會計資料的真實性和完整性承擔責任（×）
5．在票據和結算憑證大寫金額欄內應該預印固定的「仟、佰、拾、萬、仟、佰、拾、元、角、分」字樣，以方便填寫。（×）
6．存款人更改名稱，但不改變開戶銀行及賬號的，應於5個工作日內向開戶銀行提出銀行結算賬戶的變更申請。（√）
7．在商業匯票的保證中，絕對記載事項包括保證和保證人簽章。（√）
8．個人所得稅的納稅辦法只有自行申報納稅一種。（×）
9．國有郵政、電信企業的郵票、郵單、話務、電報收據屬於行業發票。（×）
10．稅收保全措施是指當事人不履行法律、行政法規規定的義務，有關國家機關告誡和限期繳納無效的情形下，採用法定的強制手段，強迫當事人履行義務的行為。（×）
11．國家預算是國家在一定期間內預定的財政收支計劃，作為一種收支計劃它不具有法律效力。（×）
12．會計法律制度與會計職業道德的性質不同，會計法律制度具有自律性、會計職業道德具有他律性。（×）
13．所有的企業和事業單位任用會計人員都應當實行迴避制度。（×）
14．會計人員接受繼續教育，每年接受培訓（面授）的時間累計不少於24小時。（√）
15．普通發票一般為三聯：第一聯為存根聯，由開票方作為記賬原始憑證。（×）

四、簡答題（本題型共3小題，每小題5分，本題型共15分。）
1．簡述商業匯票的絕對記載事項和相對記載事項。
答案：商業匯票的絕對記載事項（7項）——必須記載的事項，欠缺之一的商業匯票無效：
（1）表明「商業承兌匯票或銀行承兌匯票」的字樣。
（2）無條件支付的委託，這是匯票的支付文句，即須表明出票人委託付款人支付匯票金額是不附加任何條件的。如果匯票附有條件，則匯票無效。
（3）確定的金額。
（4）付款人名稱；
（5）收款人名稱；
（6）出票日期；
（7）出票人簽章。
商業匯票的相對記載事項
付款日期——匯票上未記載付款日期的，為見票即付；
付款地 ——匯票未記載付款地的，付款人的營業場所、住所或者經常居住地為付款地；
出票地 ——匯票未記載出票地的，出票人的營業場所、住所或者經常居住地為出票地。
2．簡述政府采購的功能。
答案：（1）節約財政支出，提高采購資金的使用效益；（2）強化宏觀調控；（3）活躍市場經濟；（4）推進反腐倡廉；（5）保護民族產業。
3.簡述會計職業道德教育的含義和內容。
答案：
會計職業道德教育是指根據會計工作的特點，有目的、有組織、有計劃地對會計人員施加系統的會計職業道德影響，促使會計人員形成會計職業道德品質，履行會計職業道德義務的活動。
（1）職業道德觀念教育。
（2）職業道德規范教育。
（3）職業道德警示教育。

五、案例分析題（本題型共兩題，共20分。其中，第一題10分，第二題10分。）
1．中易公司是一家上市公司，以空調生產和銷售為主要經營業務，受天氣的影響，2010年，市場對空調的需求急劇下降，公司的產品出現滯銷，年末編制的利潤表中顯示當年虧損1000萬，公司總經理李某在了解到上述情況後，為了穩住公司的股票價格，指使財務經理楊某對財務數據進行調整，增開了500萬的銷售發票（銷售尚未發生）。同時，將會計處理方法中的固定資產的折舊方法臨時做了變更，經過調整折舊費用下降200萬，該項變更並未在財務報告中做任何說明。經調整，當年公司由虧損變成了盈利。公司財務報告經過董事長張某等相關人員簽字後對外報送。
公司的造假行為於2012年3月被揭露，董事長張某稱「財務報告由財務經理和總經理串通偽造的」，自己沒有參與，因此不需要承擔法律責任。
請根據現行有關規定，回答下列問題：
（1）中易公司總經理李某的做法是否正確？《會計法》中對相關行為應承擔的法律責任是如何規定的？
答案：不正確。李某的行為屬於授意、指使、強令會計機構、會計人員及其他人員偽造、變造會計憑證等違法行為。
應當承擔的法律責任：（1）構成犯罪的依法追究刑事責任；（2）可處以5000元以上5萬元以下的罰款。
（2）楊某開具500萬元銷售發票的行為是否正確？如果不正確，這種做法違反了發票開具要求中的哪項規定？
答案;不正確。
違反了「單位和個人應在發生經營業務確認營業收入時作出開具發票的規定，未發生的經營業務，一律不得開具發票」。
（3）楊某變更會計處理方法是否符合法律規定？《會計法》中對會計處理方法變更的規定是什麼？
答案：不符合規定。
規定：各單位採用的會計處理方法前後各期應當保持一致，不得隨意變更；確有必要變更的，應當按照國家統一的會計制度的規定進行變更，並將變更的原因、情況及影響，在財務報告中予以說明，以便於會計資料使用者了解會計處理方法變更及其對會計資料影響的情況。
（4）董事長張某為自己的辯護理由是否成立？說明原因。
答案：不成立。
根據規定，單位負責人要對本單位的會計工作和會計資料的真實性、完整性負責。
2．成都康和公司在2011年發生以以下業務：
（1）材料采購人員甲持轉賬支票一張到北京采購材料，經多方考察，最終與北京的W公司簽訂了采購合同，W公司按照合同按時發貨後，甲將轉賬支票交給對方以進行材料價款的結算。
（2）康和公司收到一張已承兌的商業匯票，匯票上記載的出票日期為「2011年3月15日」，到期日為出票後三個月，2011年6月16日，公司財務人員持該商業匯票到銀行辦理收款，銀行以票據填寫不正確為由拒絕辦理。
（3）為擴大生產規模，康和公司新購買一台生產設備，設備價款300萬元，公司擬背書一張款到期的商業匯票以支付貨款。匯票金額為500萬元。在背書時，公司在票據的背面進行了簽章，並記載了被背書人的名稱。由於實際支付的貨款小於匯票金額，公司在背書欄註明「僅背書300萬」的字樣，隨即交給設備供應商。
（4）康和公司向F公司銷售貨物一批，對方希望用2個月的商業匯票來結算，由於是第一次合作，康和公司要求F公司為票據提供保證。F公司找到A公司和V公司，經協商，兩家公司願意為F公司的商業匯票提供擔保，並按照規定辦理了擔保事宜。匯票到期，由於F公司資金周轉困難，無法按時支付匯票金額，康和公司找到了A公司，要求A公司代為償付所有貨示，A公司認為，B公司也是保證人，自己不應該承擔所有責任，於是只支付了一半貨款，拒絕了剩餘款項的支付。
請根據現行有關規定，回答下列問題：
（1）康和公司使用轉賬支票支付該筆材料價款的做法是否正確？請做出判斷並說明原因。
答案：不正確。
根據現行規定，支票只限於同城使用，不能異地使用。
（2）銀行拒絕辦理商業匯票的付款是否正確？如果正確，說明銀行拒絕辦理的法律依據。如果票據填寫錯誤請做出正確的填寫。
答案：正確。
發票日期必須使用中文大寫。
正確的寫法是：貳零壹壹年參月壹拾伍日
（3）什麼叫商業匯票背書？公司在背書欄註明「僅背書300萬」的做法是否正確？說明原因。
答案：商業匯票背書是指以轉讓商業匯票權利或者將一定的商業匯票的權得授予他人行使為目的，按照法定的事項和方式在商業匯票背面或粘單上記載有關事項並簽章的票據行為。
「僅背書300萬」不正確。部分背書，該背書無效。
（4）A公司拒絕支付另一半貨款的做法是否正確？康和公司要求A公司支付所有貨款的做法是否符合法律規定？說明原因。
答案：不正確。
符合規定。因為商業匯票的保證為多個保證人的，保證人之間承擔連帶責任，持票人可以不分先後向保證人中的一個或者數人或者全體就全部票據金額及有關費用行使票據權利，其所有保證人不得拒絕。

E. 企業借款需要繳納的利息，在計算所得稅時，利息扣除嗎

可以扣除，但根據情況不同，會有一些限制。具體如下：

一、關聯方
1、企業向關聯方借款，支付給關聯方的利息支出，可以稅前扣除嗎？
答：根據《中華人民共和國企業所得稅法》（中華人民共和國主席令第63號）第四十六條的規定：「企業從其關聯方接受的債權性投資與權益性投資的比例超過規定標准而發生的利息支出，不得在計算應納稅所得額時扣除。」
根據《財政部 國家稅務總局關於企業關聯方利息支出稅前扣除標准有關稅收政策問題的通知》（財稅［2008］121號）第一條的規定：「在計算應納稅所得額時，企業實際支付給關聯方的利息支出，不超過以下規定比例和稅法及其實施條例有關規定計算的部分，准予扣除，超過的部分不得在發生當期和以後年度扣除。
企業實際支付給關聯方的利息支出，除符合本通知第二條規定外，其接受關聯方債權性投資與其權益性投資比例為：
（一）金融企業，為5：1；
（二）其他企業，為2：1。
二、企業如果能夠按照稅法及其實施條例的有關規定提供相關資料，並證明相關交易活動符合獨立交易原則的；或者該企業的實際稅負不高於境內關聯方的，其實際支付給境內關聯方的利息支出，在計算應納稅所得額時准予扣除。」
2、有金融業務也有非金融業務的投資公司，向其關聯方借款，支付給關聯方的利息支出可以稅前扣除嗎？
答：根據《財政部國家稅務總局關於企業關聯方利息支出稅前扣除標准有關稅收政策問題的通知》（財稅［2008］121號）第三條的規定：「企業同時從事金融業務和非金融業務，其實際支付給關聯方的利息支出，應按照合理方法分開計算；沒有按照合理方法分開計算的，一律按本通知第一條有關其他企業的比例計算準予稅前扣除的利息支出。」
3、如何判斷是否屬於「債權性投資」？
答：根據《中華人民共和國企業所得稅法實施條例》（中華人民共和國國務院令第512號）第一百一十九條的規定：「企業所得稅法第四十六條所稱債權性投資，是指企業直接或者間接從關聯方獲得的，需要償還本金和支付利息或者需要以其他具有支付利息性質的方式予以補償的融資。
企業間接從關聯方獲得的債權性投資，包括：
（一）關聯方通過無關聯第三方提供的債權性投資；
（二）無關聯第三方提供的、由關聯方擔保且負有連帶責任的債權性投資；
（三）其他間接從關聯方獲得的具有負債實質的債權性投資。」

4、如何判斷是否屬於「權益性投資」？
答：根據《中華人民共和國企業所得稅法實施條例》（中華人民共和國國務院令第512號）第一百一十九條的規定：「企業所得稅法第四十六條所稱權益性投資，是指企業接受的不需要償還本金和支付利息，投資人對企業凈資產擁有所有權的投資。」
二、非關聯方
5、非金融企業向金融企業借款的利息支出，可以稅前扣除嗎？
答：根據《中華人民共和國企業所得稅法實施條例》（中華人民共和國國務院令第512號）第三十八條的規定：「企業在生產經營活動中發生的下列利息支出，准予扣除：（一）非金融企業向金融企業借款的利息支出、金融企業的各項存款利息支出和同業拆借利息支出、企業經批准發行債券的利息支出。」
6、非金融企業向非金融企業借款的利息支出，可以稅前扣除嗎？
答：根據《中華人民共和國企業所得稅法實施條例》（中華人民共和國國務院令第512號）第三十八條的規定：「企業在生產經營活動中發生的下列利息支出，准予扣除：（二）非金融企業向非金融企業借款的利息支出，不超過按照金融企業同期同類貸款利率計算的數額的部分。」
7、企業由於投資者投資未到位而發生的利息支出，可以稅前扣除嗎？
答：根據《國家稅務總局關於企業投資者投資未到位而發生的利息支出企業所得稅前扣除問題的批復》（國稅函［2009］312號）的規定：「關於企業由於投資者投資未到位而發生的利息支出扣除問題，根據《中華人民共和國企業所得稅法實施條例》第二十七條規定，凡企業投資者在規定期限內未繳足其應繳資本額的，該企業對外借款所發生的利息，相當於投資者實繳資本額與在規定期限內應繳資本額的差額應計付的利息，其不屬於企業合理的支出，應由企業投資者負擔，不得在計算企業應納稅所得額時扣除。
具體計算不得扣除的利息，應以企業一個年度內每一賬面實收資本與借款余額保持不變的期間作為一個計算期，每一計算期內不得扣除的借款利息按該期間借款利息發生額乘以該期間企業未繳足的注冊資本占借款總額的比例計算，公式為：
企業每一計算期不得扣除的借款利息＝該期間借款利息額×該期間未繳足注冊資本額÷該期間借款額
企業一個年度內不得扣除的借款利息總額為該年度內每一計算期不得扣除的借款利息額之和。」

F. 什麼是「關聯貿易」

關聯交易就是企業關聯方之間的交易。根據財政部1997年5月22日頒布的《企業會計准則--關聯方關系及其交易的披露》的規定，在企業財務和經營決策中，如果一方有能力直接或間接控制、共同控制另一方或對另一方施加重大影響，則視其為關聯方；如果兩方或多方受同一方控制，也將其視為關聯方。

這里的控制，是指有權決定一個企業的財務和經營政策，並能據以從該企業的經營活動中獲取利益。所謂重大影響，是指對一個企業的財務和經營政策有參與決策的權力，但並不決定這些政策。參與決策的途徑主要包括：在董事會或類似的權力機構中派有代表，參與政策的制定過程，互相交換管理人員等。凡以上關聯方之間發生轉移資源或義務的事項，不論是否收取價款，均被視為關聯交易。

關聯交易的市場經濟條件下廣為存在，但它與市場經濟的基本原則卻不相吻合。按市場經濟原則，一切企業之間的交易都應該在市場競爭的原則下進行，而在關聯交易中由於交易雙方存在各種各樣的關聯關系，有利益上的牽扯，交易並不是在完全公開競爭的條件下進行的。關聯交易客觀上可能給企業帶來或好或壞的影響。從有利的方面講，交易雙方因存在關聯關系，可以節約大量商業談判等方面的交易成本，並可運用行政的力量保證商業合同的優先執行，從而有可能便 交易的從不利的方面講，由於關聯交易方可以運用行政力量撮合交易的進行，從而有可能使交易的價格、方式等在非競爭的條件下出現不公正情況，形成對股東或部分股東權益的侵犯。

正是由於關聯交易的普遍存在，以及它對企業經營狀況有著重要影響，因而，全面規范關聯方及關聯交易的信息披露非常有必要。

我國十分重視關聯交易的披露。《企業會計准則--關聯方關系及其交易的披露》對有關關聯方關系及關聯交易的定義與信息披露等，都做了詳細規定。

關聯交易是指在關聯方之間發生轉移資源或義務的事項。根據《上海證券交易所股票上市規則》（2001年修訂本）和《深圳證券交易所股票上市規則》（2001年修訂本）規定，上市公司關聯交易是指上市公司及其控股子公司與關聯人之間發生的轉移資源或義務的事項。

上市公司關聯交易包括但不限於下列事項：
（一）購買或銷售商品；
（二）購買或銷售除商品以外的其他資產；
（三）提供或接受勞務；
（四）代理；
（五）租賃；
（六）提供資金（包括以現金或實物形式）；
（七）擔保；
（八）管理方面的合同；
（九）研究與開發項目的轉移；
（十）許可協議；
（十一）贈與；
（十二）債務重組；
（十三）非貨幣性交易；
（十四）關聯雙方共同投資；
（十五）交易所認為應當屬於關聯交易的其他事項。

G. 關聯方借款是否有利息

關聯方借款也要有利息。不過稅法對這種利息的稅前扣除有特殊規定：
《企業所得稅法實施條例》第三十八條企業在生產經營活動中發生的下列利息支出，准予扣除：
（一）非金融企業向金融企業借款的利息支出、金融企業的各項存款利息支出和同業拆借利息支出、企業經批准發行債券的利息支出；
（二）非金融企業向非金融企業借款的利息支出，不超過按照金融企業同期同類貸款利率計算的數額的部分。
根據《財政部、國家稅務總局關於企業關聯方利息支出稅前扣除標准有關稅收政策問題的通知》（財稅[2008]121號），納稅人從關聯方取得借款，應符合稅收規定債權性投資和權益性投資比例（註：金融企業債資比例的最高限額為5：1，其他企業債資比例的最高限額為2：1），關聯方之間借款超出上述債資比例的借款利息支出，除符合財稅[2008]121號文件第二條規定情況外，原則上不允許稅前扣除。
對於關聯方企業借款利息費用扣除問題，《國家稅務總局關於印發<特別納稅調整實施辦法（試行）>的通知》（國稅發[2009]2號）作了進一步規定。不得扣除利息支出＝年度實際支付的全部關聯方利息×（1－標准比例÷關聯債資比例）。
根據財政部《關於做好執行會計准則企業2008年年報工作的通知》（財會函[2008]60號）規定：企業接受的捐贈和債務豁免，按照會計准則規定符合確認條件的，通常應當確認為當期收益。如果接受控股股東或控股股東的子公司直接或間接的捐贈，從經濟實質上判斷屬於控股股東對企業的資本性投入，應作為權益**易，相關利得計入所有者權益（資本公積）。

H. 股東是否可以向子公司提供貸款，相關的法律依據和條文是什麼

可以，有例子：
棲霞建設：關於控股股東向控股子公司提供委託貸款的公告
一、為支持公司控股子公司無錫棲霞及全資子公司蘇州卓辰、無錫錫山房地產項目的開發建設,公司控股股東棲霞集團擬委託銀行分別向無錫棲霞、蘇州卓辰和無錫錫山提供貸款人民幣 1.5 億元、1 億元和 1 億元,貸款期限不超過 2 年,年利率不高於 10.5%。
棲霞集團是本公司的控股股東,持有公司股份 33942.06 萬股,占公司總股本的 32.33%;無錫棲霞是公司的控股子公司,公司持有其 70%的股份;蘇州卓辰和無錫錫山是公司的全資子公司;此項交易構成關聯交易。
二、關聯方基本情況
棲霞集團是本公司的控股股東,持有公司股份 33942.06 萬股,占公司總股本的 32.33%。該公司注冊資本 18962.5 萬元人民幣,注冊地址:南京市棲霞區和燕路 251 號,法定代表人:江勁松,經營范圍:房屋綜合開發、建設(住宅除外)、銷售、租賃、物業管理、工程管理(工程監理除外)。截止 2012 年 12 月31 日,該公司資產總額 26.61 億元,貸款總額 13.65 億元,凈資產 9.90 億元,資產負債率 62.80%。該公司 2012 年度實現歸屬母公司凈利潤 8612.48 萬元(以上數據均未經審計)。
無錫棲霞是公司的控股子公司,公司持有其 70%的股份,蘇州卓辰和無錫錫山是公司的全資子公司。
三、關聯交易的主要內容
棲霞集團擬委託銀行分別向無錫棲霞、蘇州卓辰和無錫錫山提供貸款人民幣1.5 億元、1 億元和 1 億元,貸款期限不超過 2 年,年利率不高於 10.5%。《委託貸款協議》由委託人棲霞集團與受託的銀行簽訂,受託銀行與借款人無錫棲霞、蘇州卓辰和無錫錫山簽訂《借款協議》,委託人通過受託人向借款人發放貸款、收取利息和收回本金,並且可以通過受託人監管該款項的實際使用情況。
四、關聯交易的目的及對上市公司的影響
此項關聯交易是在公平、互利的基礎上進行的。在信貸不斷收緊的情況下,控股股東提供的本次委託貸款,將有效緩解無錫棲霞、蘇州卓辰和無錫錫山短期內流動資金的不足,增加其現金流,有利於其長期持續發展。公司董事會認為,在政策調控持續深入的前提下,房地產公司的融資成本一直維持在較高水平,控股股東提供的本次委託貸款,資金成本經交易各方充分協商確定,不會給公司及子公司帶來重大的財務風險,沒有損害公司及子公司的利益,也不會影響公司及子公司的獨立性。
五、該關聯交易應當履行的審議程序
經獨立董事認可,此項關聯交易提交公司第五屆董事會第八次會議審議。2013 年 4 月 17 日,公司召開第五屆董事會第八次會議審議了《關於控股股東向控股子公司提供委託貸款的議案》,會議應到董事 7 名,實到董事 7 名。關聯董事陳興漢女士、江勁松先生、范業銘先生迴避表決,其他董事一致表決通過了此項議案。
公司獨立董事沈坤榮先生、李啟明先生、張明燕女士對此項關聯交易發表的意見為:此項關聯交易對上市公司及全體股東是公平的,不存在損害中小股東利益的情況,此項交易符合公司和全體股東的利益。
此項交易尚須獲得股東大會的批准,與該關聯交易有利害關系的關聯人將放棄在股東大會上對該議案的投票權。

I. 現金池的企業管理

名義現金池
名義現金池也被稱為虛擬現金池，顧名思義就是集團企業內部的資金只是虛擬的歸集在一起，並沒有發生實質性的劃撥。在名義現金池中由銀行來沖銷各個子帳戶中的借貸余額，利息總額是根據帳戶結構的凈頭寸來進行計算的，銀行根據該凈頭寸向集團支付存款利息或收取透支利息。名義現金池由於沒有涉及到不同實體之間資金轉移，在一定程度上簡化了銀行和企業的操作手續，節省了大量的財務成本，更進一步提高了企業資金管理的效率，因此在國外先進的金融市場上，名義現金池是一種被廣泛運用的現金池模式。
在國內，名義現金池原則上是不可行的。推行名義現金池的話就會遇到很多政策性的問題。在我國由於嚴格的利率管制，存貸利率差的存在，企業將存款和透支相抵消，勢必違反了國家的有關規定。
其中最大的一個挑戰就是國內嚴格的利率管制制度。由於中國對利率進行監管，銀行存、貸款利率都是由央行進行規定的，而且貸款利率和存款利率之間的差額在國際市場上又處於一個比較高的水平。如果使用名義現金池就會導致集團企業的存款和透支相互抵消而不對透支收取貸款利息，這很可能會抵觸到國內的利率政策。
其次名義現金池還會涉及到稅收問題。由於現金池中的每筆委託貸款都要繳納印花稅，採用了名義現金池就不會涉及到資金劃撥的實際操作問題，因此企業就不必因此而繳納印花稅。此外在一般的現金池模式下，子賬戶發放委託貸款的利息收入和子賬戶獲取委託貸款的利息支出是要逐筆征稅，不能進行軋差結算，集團企業並以此為依據計算並繳納營業稅和企業所得稅。但是名義現金池很明顯地將存款利息和貸款利息進行了沖銷，降低整體的稅負水平。這樣的行為很容易受到稅務部門的質疑。
另外在中國人民銀行《貸款通則》第六十一條中明確規定：企業之間不得違反國家規定辦理借貸或者變相借貸融資業務。名義現金池項下的這種存款和透支沖銷的凈額結算方式，導致了集團內部法人實體之間，在無貿易背景下的資金轉移，有違《貸款通則》的有關規定。
因此在現行的法律框架和利率稅收制度的管制下，國內市場要推出名義現金池可謂是阻力重重。但是值得我們注意的是，名義現金池和凈額結算作為國際上先進高效的資金管理工具已經得到了廣泛的運用。當前國內各大銀行也躍躍欲試，效仿國外先進經驗，引入名義現金池產品。雖然國內的相關政策並不利於名義現金池的推廣，銀行在開發這類產品的時候也還存在一些灰色地帶，但是我們可以看到的是中國國內的金融管制正在不斷的變革之中，金融市場處於逐漸放寬的階段，國內的相應的法律法規也正處於不斷完善之中，相信發展具有中國特色本地化的現金管理產品必然會成為未來企業資金管理發展的趨勢。
印花稅能否合並徵收
根據我國稅法和《中華人民共和國印花稅暫行條例》規定，在借款合同中，銀行及其他金融組織和借款人（不包括銀行同業拆借）所簽訂的借款合同按借款金額萬分之零點五貼花，納稅義務人為立合同人，單據作為合同使用的，按合同貼花。
因此根據規定委託貸款必須按照每筆貸款金額的萬分之0.5繳納印花稅，且一筆交易交一次。現金池是基於委託貸款模式下企業內部資金的劃撥。其中因委託貸款而產生的應繳納的印花稅可由集團企業和其成員企業約定支付方，一般由貸出方支付，由銀行進行代扣代繳。
印花稅在多數情況下是每發生一筆交易或每簽訂一張合同就要進行繳納的。但是現金池是一個比較特殊的委託貸款模式。它是以銀行為中介，採用的是多對多的委託貸款方式。在現金池中，所有的子帳戶都可能是委託貸款的提供者或委託貸款的需求者。在現金池結構中，子賬戶資金的上劃可以根據企業實際需求或設定一個額度，在一天進行多次的余額上劃。當子帳戶的余額超過目標余額時，將超過的部分上存至母帳戶或歸還時間最早的借入的委託貸款。日間若子公司對外付款的賬戶余額不足，銀行可以提供以其上存母帳戶的資金頭寸額度為限的透支支付，日終由母賬戶向子公司歸還委託貸款的方式，銀行系統自動將母賬戶資金劃撥到子賬戶中去以補足透支金額。
可見在現金池模式下，企業每天會產生大量的、頻繁的資金的上撥和下劃。特別是那些比較大型的企業集團，其擁有多個子帳戶，每天基於現金池而發生的委託貸款的數量就相當的可觀。如果按照之前所說的委託貸款逐筆繳納印花稅的話，勢必要消耗大量的人力和物力，那麼這樣一來就與現金池提倡高效的資金管理理念背道而馳。
其實早在《中華人民共和國印花稅暫行條例》中第五條就有規定：印花稅實行由納稅人根據規定自行計算應納稅額，購買並一次貼足印花稅票(以下簡稱貼花)的繳納辦法。為簡化貼花手續，應納稅額較大或者貼花次數頻繁的，納稅人可向稅務機關提出申請，採取以繳款書代替貼花或者按期匯總繳納的辦法。據我們了解到的情況，很多企業也已經意識到了頻繁納稅的繁瑣，為了避免每筆委託貸款都要進行印花稅的核算，企業比較普遍的一種做法就是事先和銀行商定一個委託貸款的總額，然後到當地的稅務部門提起申請和備案，得到稅務機關批准後，再根據這個總額來計算所應繳納的印花稅。
但是按照總額計算印花稅的規定並未在稅法中得以體現，而且企業和銀行到底怎樣來確定這個總額？沒有相關的條款可以參考。那麼採用以總額計算印花稅在一定程度上就很難避免總額的不確定性，可能會導致企業少繳或多繳印花稅的情況發生，同樣，以總額為依據計算應納印花稅也不利於相關的稅務部門進行監管。
如何設定現金池中的利率標准
在現金池框架中，子賬戶向母賬戶獲取委託貸款的時候，要付息；相反，子賬戶向母賬戶發放委託貸款，要收取利息。同時委託貸款的利息收入還必須按收入的5%繳納營業稅，由銀行代為扣繳。在年終的時候並將利息收入納入應納稅所得額計算企業所得稅。
可見在現金池中的利息收入和利息支出是計算營業稅、所得稅的重要依據。那麼利息收入和利息支出又是依據怎樣一個利率來進行計算的呢？
目前有個不成文的規定，企業之間相互拆放資金的話，應參照金融市場商業貸款利率水平約定的拆放利率，不得畸高或畸低。但是這里所謂的不得畸高或畸低到底是怎樣一個浮動區間呢？目前國內尚未有具體的明文規定。
當前我們可以查閱到關於如何確定委託貸款利率的相關通知文件只有以下幾部：
根據央行《關於調整銀行存、貸款利率的具體情況規定的通知》（銀發[1989]40號）：委託貸款利率由委託雙方自行商定，但最高不能超過人民銀行規定的同期貸款利率和上浮幅度。
根據《關於擴大金融機構貸款利率浮動區間有關問題的通知》（銀發[2003]250號），自2004年起，商業銀行、城市信用社貸款利率浮動區間擴大到[0.9，1.7]，即商業銀行、城市信用社對客戶貸款利率的下限為基準利率乘以下限系數0.9，上限為基準利率乘以上限系數1.7；農村信用社貸款利率浮動區間擴大到[0.9，2]，即農村信用社貸款利率下限為基準利率乘以下限系數0.9，上限為基準利率乘以上限系數2。
在2004年10月人民銀行上浮存貸款利率時明確指出金融機構(不含城鄉信用社)的貸款利率原則上不再設定上限。
那麼這樣一來，對於委託貸款利率的設定基本上就沒有了上限和下限限定。在現金池中，企業實際所採用的利率就是由集團企業內部自行商定的利率，在此過程中，銀行一般也不會介入。但是這也並不意味著企業就可以隨意地設定內部資金劃撥的利率。據我們所了解，有些企業採用了這樣的一種做法：如果放貸企業沒有財務負債，其放貸下限沒有規定，只是不得低於同期活期存款利率，為了避免少交營業稅之嫌，如果放貸企業本身有財務負債，則其放貸款不得低於其借款成本，否則有轉移價格之嫌。一旦企業內部的利率定價涉嫌轉移定價和資本弱化就會受到相關稅務部門和審計部門的質疑。
在現金池內部，集團企業完全可以藉助相互之間的委託貸款，通過設定不同的借貸利率水平將利息收入轉移
到處於低稅率地區的子帳戶。同樣的通過設定高貸款利率使利息支出發生在處於高稅率地區的子帳戶，這樣一來就很容易操縱整個集團內部的稅負水平。企業所得稅法中就針對這樣類似的情況特設了「特別納稅調整」章節，對關聯方稅務處理及其他反避稅措施做了明確的規定，進一步完善和加強了對企業和關聯方稅務管理的規定，防止關聯企業之間利用關聯交易來實現利潤的轉移。
但是在針對反避稅而制定的一系列措施中也存在著尚不完善的地方。在新稅法第46條中規定：「企業從關聯方接收到的債權性投資與權益性投資的比例規定標准而發生的利息支出，不得在計算應納稅所得額時扣除。」然而這個標准到底是怎樣比例？對於那些已經運用現金池的企業集團來說，這個標準的一旦設定將對他們今後的經營操作產生巨大的影響。
當前在國內市場上，企業現金池產品已經開始慢慢起步，隨著集團企業資金集約化管理趨勢的增強，相信這一產品一定會具有良好的發展前景。但是由於中國的金融市場採取了嚴格的金融管制，使得這一國際先進、成熟的銀行產品無法在國內發揮真正的效用。而且當前的法律條款的約定也未能跟上現金池產品發展的步伐。如何進行進一步的監管改革，放寬相應政策限制，規范現金池操作市場等問題，都值得加以關注。相信只有在借鑒國外先進的現金管理經驗的基礎上，並結合國內的法律法規環境，才能更好地、合規地推動企業現金池產品在中國市場上的應用。
資金池是招商銀行針對企業日常現金管理工作中產生的資金優化配置與運營增值要求全新研發出的新一代現金管理工具。智能現金池的推出是招商銀行智能化資金計劃管理工具與開放式金融理財工具的融合，職能化資金池將幫助企業再造其資金和賬戶管理結構，使安全性、收益性、流動性脫困於此消彼長的零和管理游戲。
項目背景
2011年5月，招商銀行開始在企業中推廣一種全新的現金管理和資金增值業務——「智能現金池」，為企業帶來全新思維和解決方案。據招行現金管理業務人員介紹，該產品能夠通過對企業賬戶資金變動的智能分析，將企業的短期經營性資金盈餘進行智能化的金融產品投資或贖回，在保證資金安全的同時，滿足企業對流動性和收益性的雙重需求，為企業提供自動化、高適用性、可定製化的智能化現金管理服務。
基本流程：
具體實現
招商銀行為智能資金池篩選市場上經營穩健、聲譽優秀的金融理財機構，並重點關注其所提供以安全性著稱的金融理財產品。另一方面，智能資金池依託安全運營15年的網銀U-BANK系統，採用多種科技手段來保障安全，並為企業內部控制提供系統和數據支持。
智能現金池支持市場上多種不同流動性的金融理財產品，其中貨幣型基金最快可以實現T+1到賬。智能資金池提供了根據賬戶余額情況自動判斷申購或贖回金額的智能化工具。當流動性充沛時，系統自動將閑置資金進行金融投資；當流動性不足時，系統自動將持有的產品進行贖回操作。
有效地財資管理能為企業降低資金使用成本。面對資金現金池的靈活運用，更可為企業直接創造可觀的資金收益。以只能現金池已支持的招商現金增值基金這一業內領先的貨幣型基金為例。該基金1年年化收益率達1.83%，遠超流動性。同樣為T+1的一天通知存款利率一倍有餘。
2008年金融危機下證券泡沫使企業資金管理和投資者重新認識到資金運營管理中安全性、流動性和收益性三位一體的重要性。智能化現金池該能夠通過對企業賬戶資金變動的智能分析，將企業的短期經營性資金盈餘進行智能化的金融產品投資或贖回，在保證資金安全的同時，滿足企業對流動性和收益性的雙重需求，為企業提供自動化、高適用性、可定製化的智能化現金管理服務
現金池管理實例
現金池的建立，在國際國內有廣泛的應用，國際上最為著名的就是GE公司「現金池」，而國內開展較為成功的是中石油和廣東交通集團。以GE在中國的「現金池」為例，詳細描述現金池的最佳實踐。
2005年8月，國家外匯管理局批復了通用電氣(GE)通過招標確定招商銀行實施在華的美元現金池業務。GE在全球各地共有82個現金池，此次招標是GE第一次在中國大陸運用現金池對美元資金進行管理。GE在中國的投資是從1979年開始的，迄今為止已經投資設立了40多個經營實體，投資規模逾15億美元，投資業務包括高新材料、消費及工業品、設備服務、商務融資、保險、能源、基礎設施、交通運輸、醫療和消費者金融等十多項產業或部門，GE在中國的銷售額從2001年的10億美元左右增長到2005年的近50億美元。隨著業務的擴張，各成員公司的現金的集中管理問題由於跨地區、跨行業的原因顯露出來。在GE現金池投入使用之前，GE的40家子公司在外匯資金的使用上都是單兵作戰，有些公司在銀行存款，有些則向銀行貸款，從而影響資金的使用效率。只有其人民幣業務在2002年才實現了集中控制，人民幣的集中管理也是通過現金池業務的形式由建行實施的。
GE在中國的銷售收入中絕大部分是美元資產，而2004年以前我國外匯資金管理規定：兩個企業不管是否存在股權關系，都不能以外幣進行轉賬。這其實意味著對於在華的跨國公司來說，即使子公司賬上有錢，母公司也不能使用，如此一來，GE在中國的美元業務的集中管理就不能實現。直到2004年10月，外匯管理局下發《關於跨國公司外匯資金內部運營管理有關問題的通知》，提出「跨國公司成員之間的拆放外匯資金，可通過委託貸款方式進行」。在這種情況下，GE公司與招行合作，規避政策壁壘實現了跨國公司集團總部對下屬公司的資金控制。另外，以前GE的40個子公司的國際業務都是各自分別與各家銀行洽談，一旦GE總部將外匯資金上收之後，各子公司的開證、貼現等國際業務將會統一到招行。
GE公司在中國設立一個母公司賬戶，在每天的下午4點鍾，銀行系統自動對子公司賬戶進行掃描，並將子公司賬戶清零，嚴格按照現金池的操作進行。例如，A公司在銀行享有100萬美元的透支額度，到了下午4點鍾，系統計算機開始自動掃描，發現賬上透支80萬美元，於是便從集團公司的現金池裡劃80萬美元歸還，將賬戶清零。倘若此前A公司未向集團公司現金池存錢，則記作向集團借款80萬美元，而B公司如果賬戶有100萬美元的資金盈餘，則劃到現金池，記為向集團公司貸款，所有資金集中到集團公司後，顯示的總金額為20萬 美元。
這種做法實現了集團內部成員企業資金資源的共享：集團內部成員企業的資金可以集中歸攏到一個「現金池」中，同時成員企業可以根據集團內部財務管理的 要求有條件地使用池內的資金。總部現金池賬戶匯集了各成員單位銀行賬戶的實際余額，當成員單位銀行賬戶有資金到賬時，該筆資金自動歸集到總部現金池賬戶; 各成員單位銀行賬戶上的實際資金為零，各成員單位的支付資金總額度不超過集團規定的「可透支額度」;成員單位有資金支付時，成員單位銀行賬戶與總部現金池 賬戶聯動反映，實時記錄資金變化信息;實行集團資金「現金池」管理，盤活了沉澱資金，提高了資金利用率。通過管理過程中的可用額度控制，成功降低資金風 險。
究其本質，招商銀行的GE美元現金池項目就是對委託貸款的靈活應用。雙方合作中，銀行是放款人，集團公司和其子公司是委託借款人和借款人，然後通過電子銀行來實現一攬子委託貸款協議，使得原來需要逐筆辦理的業務，變成集約化的業務和流程，從而實現了整個集團外匯資金的統一營運和集中管理。

J. 財務公司，主要是做什麼的，開一個財務公司，注冊資金要很多嗎

財務公司又稱金融公司，是為企業技術改造、新產品開發及產品銷售提供金融服務，以中長期金融業務為主的非銀行機構。各國的名稱不同，業務內容也有差異。但多數是商業銀行的附屬機構，主要吸收存款。中國的財務公司不是商業銀行的附屬機構，是隸屬於大型集團的非銀行金融機構。
財務公司在我國分為兩類，一是非金融機構類型的財務公司，是傳統遺留問題；二是金融機構類型的財務公司，正確的稱謂是企業集團財務公司。
財務公司又稱金融公司，是為企業技術改造、新產品開發及產品銷售提供金融服務，以中長期金融業務為主的非銀行機構。

業務范圍編輯
經銀監會批准，中國財務公司可從事下列部分或全部業務：
吸收成員單位3個月以上定期存款。
發行財務公司債券。
同業拆借。
對成員單位辦理貸款及融資租賃。
辦理集團成員單位產品的消費信貸、買方信貸及融資租賃。
辦理成員單位商業匯票的承兌及貼現。
辦理成員單位的委託貸款及委託投資。
有價證券、金融機構股權及成員單位股權投資。
承銷成員單位的企業債券。
對成員單位辦理財務顧問、信用鑒證及其他咨詢代理業務。
對成員單位提供擔保。
境外外匯借款。
經銀監會批準的其他業務。
在服務對象上，由於中國財務公司都是企業附屬財務公司，因此中國財務公司一般都是以母公司、股東單位為服務重點。

申請設立財務公司的企業集團應當具備下列條件：
（一）符合國家的產業政策；
（二）申請前一年，母公司的注冊資本金不低於8億元人民幣；
（三）申請前一年，按規定並表核算的成員單位資產總額不低於50億元人民幣，凈資產率不低於30%；
（四）申請前連續兩年，按規定並表核算的成員單位營業收入總額每年不低於40億元人民幣，稅前利潤總額每年不低於2億元人民幣；
（五）現金流量穩定並具有較大規模；
（六）母公司成立2年以上並且具有企業集團內部財務管理和資金管理經驗；
（七）母公司具有健全的公司法人治理結構，未發生違法違規行為,近3年無不良誠信紀錄；
（八）母公司擁有核心主業；
（九）母公司無不當關聯交易。
外資投資性公司除適用本條第（一）、（二）、（五）、（六）、（七）、（八）、（九）項的規定外，申請前一年其凈資產應不低於20億元人民幣，申請前連續兩年每年稅前利潤總額不低於2億元人民幣。
第十條
設立財務公司的注冊資本金最低為1億元人民幣。財務公司的注冊資本金應當是實繳的人民幣或者等值的可自由兌換貨幣。
經營外匯業務的財務公司，其注冊資本金中應當包括不低於500萬美元或者等值的可自由兌換貨幣。
中國銀行業監督管理委員會根據財務公司的發展情況和審慎監管的需要，可以調整財務公司注冊資本金的最低限額。
第二十八條
財務公司可以經營下列部分或者全部業務：
（一）對成員單位辦理財務和融資顧問、信用鑒證及相關的咨詢、代理業務；
（二）協助成員單位實現交易款項的收付；
（三）經批準的保險代理業務；
（四）對成員單位提供擔保；
（五）辦理成員單位之間的委託貸款及委託投資；
（六）對成員單位辦理票據承兌與貼現；
（七）辦理成員單位之間的內部轉賬結算及相應的結算、清算方案設計；
（八）吸收成員單位的存款；
（九）對成員單位辦理貸款及融資租賃；
（十）從事同業拆借；
（十一）中國銀行業監督管理委員會批準的其他業務。
第二十九條
符合條件的財務公司,可以向中國銀行業監督管理委員會申請從事下列業務：
（一）經批准發行財務公司債券；
（二）承銷成員單位的企業債券；
（三）對金融機構的股權投資；
（四）有價證券投資；
（五）成員單位產品的消費信貸、買方信貸及融資租賃。
第三十條
財務公司從事本辦法第二十九條所列業務，必須嚴格遵守國家的有關規定和中國銀行業監督管理委員會審慎監管的有關要求，並應當具備以下條件：
（一）財務公司設立1年以上，且經營狀況良好；
（二）注冊資本金不低於3億元人民幣，從事成員單位產品消費信貸、買方信貸及融資租賃業務的，注冊資本金不低於5億元人民幣；
（三）經股東大會同意並經董事會授權；
（四）具有比較完善的投資決策機制、風險控制制度、操作規程以及相應的管理信息系統；
（五）具有相應的合格的專業人員；
（六）中國銀行業監督管理委員會規定的其他條件。

發展建議編輯
國內外財務公司上述兩方面的差異，也正是我國財務公司存在問題的根本原因所在，因此，我們不難得出下述結論，即我國的財務公司要發展壯大，必須充分發揮其功能和作用，努力做好以下三個方面的工作：
1.中央銀行應積極改善財務公司的外部環境，為財務公司擴大發展空間。首先，中央銀行要充分認識財務公司發展的積極作用，把支持財務公司發展當作分內的工作。其次，充分體諒財務公司的困難處境，為財務公司排憂解難，放寬政策，取消對財務公司在經營業務、資金來源、資金運用、分支機構設立等方面的種種不合理限制。再次，積極培育金融市場，提高財務公司准入要求，可考慮將財務公司定位為銀行外的不能吸收儲蓄的中短期集團公司附屬融資機構，資金運用以中短期融資為主，資金來源以吸收集團公司內企業存款、向銀行直接借款、發行財務公司債券三個渠道為主。這樣既考慮了普遍性，又符合國際慣例，也給予財務公司一定的自由度，突出財務公司作為一種金融機構的特色。
2.企業集團應重視和發揮財務公司的作用，高度重視財務公司在企業集團發展中的戰略意義。除了提高認識，集團公司要從管理體制等多方面給予財務公司配合和支持。同時，以財務公司為主體，培育企業集團的內部金融服務體系，增強企業集團的金融運作能力。
3.財務公司要努力提高自身的素質和管理水平，增強生存和發展能力。在外部環境一定的情況下，一個財務公司能否生存和不斷發展壯大，關鍵取決於該財務公司自身發展能力的強弱。因此，從這個意義上說，努力提高財務公司的素質和管理水平具有重要的意義。財務公司一方面要加大宣傳力度，積極爭取當地金融機構以及集團公司和成員企業的大力支持，爭取盡早獲得一個較寬松的外部環境；另一方面，要在提高員工隊伍素質、提高管理水平、提高金融服務質量、搞好金融產品的創新等方面扎扎實實地做好工作，以切實增強自身的生存和發展能力。