大連商品交易所風險管理辦法 第一章 總 則第一條 為了加強期貨交易風險管理，維護期貨交易各方的合法權益，保證大連商品交易所(以下簡稱交易所)期貨交易正常的進行，根據《大連商品交易所交易規則》，制定本辦法。
第二條 交易所風險管理實行保證金制度、漲跌停板制度、限倉制度、大戶報告制度、強行平倉制度和風險警示制度。
第三條 交易所、會員、客戶必須遵守本辦法。 第二章 保證金制度第四條 交易所實行保證金制度。黃大豆1號、黃大豆2號、豆粕、豆油、棕櫚油、玉米、線型低密度聚乙烯、聚氯乙烯期貨合約的最低交易保證金為合約價值的5%。新開倉交易保證金按前一交易日結算時交易保證金收取。
交易所可以根據市場情況調整各合約交易保證金標准。
第五條 自黃大豆1號、黃大豆2號、豆粕、豆油、棕櫚油、玉米、線型低密度聚乙烯、聚氯乙烯合約進入交割月份前一個月第一個交易日起，交易所將分時間段逐步提高該合約的交易保證金。合約在某一交易時間段的交易保證金標准自該交易時間段起始日前一交易日結算時起執行。
黃大豆1號、黃大豆2號、豆粕、豆油、棕櫚油、玉米、線型低密度聚乙烯、聚氯乙烯合約臨近交割期時交易保證金收取標准為：交易時間段交易保證金(元/手)交割月份前一個月第一個交易日合約價值的10%交割月份前一個月第六個交易日合約價值的15%交割月份前一個月第十一個交易日合約價值的20%交割月份前一個月第十六個交易日合約價值的25%交割月份第一個交易日合約價值的30%第六條 隨著合約持倉量的增大，交易所將逐步提高該合約交易保證金比例。
黃大豆1號、豆粕、聚氯乙烯合約持倉量變化時交易保證金收取標准為： 合約月份雙邊持倉總量（N）交易保證金（元/手）N ≤100萬手合約價值的5%100萬手<N≤150萬手合約價值的8%150萬手<N≤200萬手合約價值的9%200萬手<N合約價值的10%黃大豆2號、豆油合約持倉量變化時交易保證金收取標准為： 合約月份雙邊持倉總量（N）交易保證金（元/手）N ≤50萬手合約價值的5%50萬手<N≤60萬手合約價值的8%60萬手<N≤70萬手合約價值的9%70萬手<N合約價值的10%玉米合約持倉量變化時交易保證金收取標准為： 合約月份雙邊持倉總量（N）交易保證金（元/手）N ≤150萬手合約價值的5%150萬手<N≤200萬手合約價值的8%200萬手<N≤250萬手合約價值的9%250萬手<N合約價值的10%棕櫚油、線型低密度聚乙烯合約持倉量變化時交易保證金收取標准為：合約月份雙邊持倉總量（N）交易保證金（元/手）N ≤25萬手合約價值的5%25萬手<N≤30萬手合約價值的8%30萬手<N≤35萬手合約價值的9%35萬手<N合約價值的10%第七條 當某期貨合約出現漲跌停板的情況，則該期貨合約的交易保證金按本辦法第三章的有關規定執行。
第八條 當某期貨合約連續三個交易日按結算價計算的漲（跌）幅之和達到合約規定的最大漲跌幅的2倍，連續四個交易日按結算價計算的漲（跌）幅之和達到合約規定的最大漲跌幅的2.5倍，連續五個交易日按結算價計算的漲（跌）幅之和達到合約規定的最大漲跌幅的3倍時，交易所有權根據市場情況，採取單邊或雙邊、同比例或不同比例、部分會員或全部會員提高交易保證金的措施。提高交易保證金的幅度不高於合約規定交易保證金的1倍。
交易所採取上述措施須事先報告中國證監會。
第九條 如遇法定節假日休市時間較長，交易所可以根據市場情況在休市前調整合約交易保證金標准和漲跌停板幅度。
第十條 對同時滿足本辦法有關調整交易保證金規定的合約，其交易保證金按照規定交易保證金數值中的較大值收取。
❷ 股指期貨交易規則的規則細節
股指期貨交易規則是指在股指期貨交易中應當遵循的規則。股指期貨（Stock Index Futures）的全稱是股票價格指數期貨，也可稱為股價指數期貨、期指，是指以股價指數為標的物的標准化期貨合約，雙方約定在未來的某個特定日期，可以按照事先確定的股價指數的大小，進行標的指數的買賣。作為期貨交易的一種類型，股指期貨交易與普通商品期貨交易具有基本相同的特徵和流程。
《交易規則》需注意以下幾點：
一、交易時間與股市開盤時間同步，投資者可利用期指管理風險。
二、漲跌停板幅度為10%，取消熔斷，與股票市場保持一致。
三、最低交易保證金的收取標准為12%，假設滬深300指數為2300點，保證金比率為12%則交易一手需要保證金2300*300*12%=82800(元)，費率調整後則需要69000元，每手降低了13800元。
四、交割日定在每月第三個周五，可規避股市月末波動。
五、遇漲跌停板，按「平倉優先、時間優先」原則進行撮合成交。
六、每日交易結束後，將披露活躍合約前20名結算會員的成交量和持倉量。
七、單個非套保交易賬戶的持倉限額為100手，
八、出現極端行情時，中金所可謹慎使用強制減倉制度控制風險。
九、自然人也可以參與套期保值。
十、規則為期權等其他創新品種預留了空間。
❸ 交易所提高融資保證金比例是利空還是利多！
相對融資客來說就是利空，保證金增加了，自然杠桿降低了。
❹ 為什麼交易所提高保證金
一般來說是控制風險。但是現在的期貨公司對於風險控制機制都比較完善。除非開盤就連續停板，不然比較難爆倉。所以現在來說提高保證金是為了一支交易熱度。
❺ 有誰知道現貨交易所提高保證金的原因嗎
由於最近行情波動劇烈，上調保證金可以幫助投資者減小爆倉時本金的損失，降低風險。同時提高保證金，大大提高入市門檻，降低過度投機導致的過度波動。
❻ 在什麼情況下，期權經營機構或交易所可以提高期權保證金水平
一般是在長節假日前，交易所會提前發通知提高保證金，以應對節假日期間如果市場發生不確定性的重大突發事件。
❼ 大連,上海期貨交易所大單邊相關規定內容
大商所和鄭商所分別公布了《大連商品交易所套利交易管理辦法》、《鄭州商品交易所套利交易管理辦法》，對套利持倉限倉標准、保證金收取以及套利交易監管原則等作出具體規定。業內人士普遍反映，兩大交易所相繼發布套利交易業務管理辦法，鼓勵套利交易，將激發投資者積極性，有助於盤活商品期貨市場流動性，對穩定市場起到重要作用。
將單邊收取保證金
據了解，此次兩大交易所發布的新規中，均對跨期、跨品種套利持倉實行保證金優惠措施。鄭商所規定，套利持倉保證金按套利組合內保證金較高的合約收取，即套利持倉僅收取單邊合約保證金。
大商所相關負責人表示，初期，擬按照套利組合內部兩個合約持倉保證金的較大值收取套利保證金。這樣設置，在大幅降低市場成本的同時，一方面能夠彌補套利持倉一腿平倉後，剩餘單腿持倉的保證金需求，另一方面能夠較大程度覆蓋市場波動下套利持倉可能出現的盈虧變化。
此外，交易所還對套利持倉額度進行管理，擴大了套利持倉限倉標准。鄭商所規定，非期貨公司會員和客戶所擁有的一般月份或交割月前一個月份投機持倉與套利持倉之和，不得超過同期投機持倉限倉標準的2倍。交割月份套利持倉與投機持倉之和，不得超過交割月份投機持倉限倉標准。大商所制定了套利交易的持倉豁免辦法，對一般月份和臨近交割月份套利持倉進行豁免。
盤活市場流動性
市場人士認為，套利交易管理辦法實施後，將提高投資者參與套利交易的積極性，有助於市場投資者降低交易成本、提高資金使用效率。
「交易所盡可能在監管范圍之內增強制度的創新，盤活商品市場的流動性」，光大期貨分析師鍾美燕表示，套利交易實施單邊收取後，明顯降低了資金成本。大商所和鄭商所涉及跨品種及跨期套利的合約較多，例如豆類或者油脂之間，豆類有大豆、豆油、豆粕；油脂類有豆油、棕櫚油，都是跨品種的。跨期套利的主要是一些有季節性規律的品種。
「以前還是有不少人在做，只是後來交易所提高手續費和保證金，套利交易的利潤下來了，成交量就下降了。」一位期貨操盤手告訴記者。此外，套利交易條件較高是期貨市場套利交易一直發展不足的原因之一。國貿期貨相關研發人員表示，首先要有足夠大的資金，相對而言，更適合機構投資者，對散戶來說有難度；其次，投資者要對市場有足夠的了解，對基本面有一定的認識，在這一方面現貨企業比較有優勢。第三，套利交易涉及到高頻交易，對軟體系統要求高。
分析人士指出，套利交易是穩定市場的重要因素。「如果期貨市場上投機因素比較大的話，會使價格出現偏差，偏離現貨基本面，期貨價格會出現不合理變動。」上述研發人員稱。
「市場已經呼喚很久了」，東證期貨研究所所長林慧認為，在國外成熟市場中，套利交易與套保、投機一樣，是期貨交易的主要方式之一。而在國內，一直以來，套利交易被看做和投機一樣，這與國外成熟市場有很大差距。實施保證金單邊收取是很大的進步，將吸引更多投資者參與交易，激活現有品種的交易，有利於市場穩定、健康發展。
❽ 上海期貨交易所單邊保證金收取是怎麼弄的
一般期貨公司都是在交易所保證金的標准上加一部分，一般都是加二，每個公司都不一樣
❾ 用戶提出,參與私下交易的行為嚴重違反了平台規則,將會同時受到平台哪些管控
第一條 為加強交易風險管理，規范交易行為，維護市場參與者的合法權益，保證天內津貴金屬交易所容（以下簡稱「交易所」）交易業務正常進行，根據交易所有關制度，制定本辦法。
第二條 交易所風險管理實行保證金制度、限倉制度、大戶報告制度、強行平倉制度、風險警示制度。
第三條 交易所、會員和投資者必須遵守本辦法。
第二章 保證金制度
第四條 交易所實行保證金制度，現貨延期交易的預付最低交易保證金為成交金額的8%。
第五條 交易的過程中，對於出現的下列情況之一的，交易所可以根據市場風險情況調整交易保證金的標准：
ont SIZE='3'>（一）持倉達到一定水平時；
（二）行情波動較大出現單邊市時；
（三）遇國家法定的節假日時；
（四）交易所認為市場風險明顯變化；
（五）交易所認為必要的其他情況。
交易所根據市場情況決定調整交易保證金的標准，應當予以公告。
第六條 交易所調整交易保證金標準的，在當日結算時對該品種的所有持倉按照調整後的交易保證金標准進行結算。
第七條 單邊市是指報價同方向波動幅度較大。其中又分為同方向單邊市和反方向單邊市。
一個或是連續幾個交易日出現報價同一方向累計漲（跌）幅度達到規定的比例，稱為同方向單邊市。
❿ 期貨的保證金，能否列個清單
常規公司保證金率，上樓的意思是期貨經紀公司自己向客戶收的保證金專率。 保證金率是相對屬於各個交易品種而言的，並不是針對各個合約，一般一個品種的所有合約都是收取一樣的保證金比率。 比如說現在是6月，銅1006合約馬上就要到期了，在臨近合約規定的交割日，交易所為保證合約順利交割，會提高保證金比率。而銅1007合約等其他月份的合約，由於還沒到交割月，保證金率一般不會提高。而提高保證金比率的相關規定，期貨法規里也做了詳細的介紹。