A. 求助,请问有人知道详细的有关于美国互联网金融的起源与发展历程吗感谢!!!
网络银行: 1995年SFNB成立,宣布了全球第一家网络银行诞生。SFNB在1995-1998年间,充分发挥网络银行的方便性和安全性,几个月内拥有6000多万美元的存款。但后来由于经营上存在问题,公司一直未获盈利。在1998年被加拿大皇家银行以2000万美元收购了其除技术部门以外的所有部分。在被收购后,SFNB转型为传统银行提供网络银行服务。
网络券商: E*Trade于1992创立后不久,就赶上了美国第二波佣金降价潮,并成为美国佣金价格战的先驱。随着E*trade的兴起,网络券商行业经历了快速的整合和发展,包括嘉信理财和TD Waterhouse都开始进入网络券商领域。
网络保险(放心保): INSWEB公司1995年2月成立,随后很多保险公司都开始设立自己的网站。网络保险主要第一种通过代理模式,与保险公司业务合作,从而实现网上保险交易并且获得规模经济效益;第二种则为网上直销模式。
网络基金销售: Paypal成立于1998年12月,1999年Paypal货币市场基金完成了电子支付和基金的创新嫁接,是世界上第一只互联网货币市场基金。Paypal货币市场基金于2007年达到峰值,规模接近10亿美元。到了2008年,金融危机期间,基于宏观金融环境的变化,PayPal货币市场基金收益也直线下跌。
网络借贷: 截至2013年4月2日,美国两家主要的P2P借贷平台——Prosper和Lending Club,各自促成了4.47亿美元和15.21亿美元的贷款。从天时来看,Zopa和Prosper都是在2005年成立的,Lending Club则成立于2007年,这几家公司成立之初正好碰上了Web 2.0的兴起和2008年金融危机,前者提供了P2P借贷产生的可能性,后者则是P2P借贷成长的助推器。市场研究机构Gartner预计,2013年美国P2P借贷的规模将会达到50亿美元。
互联网金融的商业模式
金融互联网——传统金融业务互联网化
现有金融体系通过采用通信、计算机、网络等现代化技术手段,实现金融服务的自动化、信息化和科学化,提高内容效益,增加销售渠道。金融互联网化还是在原有的金融框架内对金融传统业务实施电子化,对传统的金融消费模式并没进行颠覆式的改造。比如电子银行、网络证券、网络保险和网上基金销售等。
电子银行
电子银行分为三种业态:网上银行、手机银行和电话银行。其中网上银行的发展模式又可以分为两类:一类是完全依赖于互联网的无形的电子银行,即“虚拟银行”,以成立于1995年的美国安全第一银行为代表。这种银行没有实际的物理柜台作为支持,一般只有一个办公地址,没有分支机构和营业网点,采用互联网等科技手段与客户建立密切联系,并提供全方位的金融服务。第二类就是现有的传统银行利用互联网开展传统的银行业务交易服务,实际上是传统银行业务在互联网上的延伸,目前是网上银行存在的主要形式,也是绝大多数商业银行采取的网上银行发展模式。富国银行是这类网上银行的佼佼者。
Novantas发布的2010年美国网上银行交易情况的调查发现,近年来,大量美国用户在处理银行日常交易时选择网上银行渠道,而不再选择柜台交易。2010年选择通过网上银行进行转账业务、查询账户结余、购买银行研究产品的用户比例分别从2005年的34%、44%、46%急剧增加到67%、76%、77%。
网上交易业务逐渐取代柜台交易的趋势比较明显,主要原因至少有三点:其一是网上银行更节约时间成本,也不受传统银行固定营业时间的限制;其二是网上银行相对传统银行柜台交易,收费更低,为用户节约交易成本;其三是客户在网上银行能获得更高的收益。
网络证券
网络证券又叫电子券商,指证券公司通过互联网建立线上商业模式,从而实现有偿证券投资资讯、网上证券投资顾问、股票网上发行、买卖与推广等多种投资理财服务。
美国网络证券采取的是网上折扣券商模式,即自由佣金制度下的美国模式,这源于1975年美国废除了固定佣金制度。目前美国网上券商交易模式按照差异化服务可以分为Etrade模式、Charles Schwab模式和Merrill Lynch模式。
美国从1975年开始实行浮动佣金制度,之后佣金率一路下行。美国股市的交易佣金根据交易通道的不同可以分为三类,分别是网上交易、电话交易以及由经纪人协助下单。不同的交易通道,经纪商收取的交易佣金也是不一样的。
收费标准有两种模式,一种是每单交易收取固定的佣金,不考虑客户的交易次数和账户余额高低;一般来说,每单交易佣金不超过10美元。另外一种是收费模式,为每单固定佣金外加百分比佣金,在这种收费标准下,就要考虑客户的交易次数和账户余额等情况。
网络保险
网络保险是通过互联网开展保险产品的销售和服务的行为,包括保险产品的服务信息、网上投保、承保等保险业务。保险公司看重渠道开拓,互联网技术的发展改造了传统的保险营销模式,也催生出一批同时兼备保险业特性和互联网基因的保险电商,包括全球最大的保险电商Insweb、交互性最好的网上保险站点Quicken Insurance、网上保险直销站点Electric Insurance等。
当前比较成熟的保险电商主要采用两种运营模式:代理模式和网上直销模式。
代理模式:采用这种模式的保险电商多通过庞大的网络辐射能力获得大批潜在的理想客户,同时与适合的、知名的保险公司结成紧密业务合作关系,从而实现网上保险交易,并获得规模经济的效益。该模式多由第三方建立平台,集中大量详细、可比性高的产品价格,形成保险超市。
网上直销模式:该模式多以传统保险公司官网的形式出现,主要作为传统销售渠道的补充和辅助借此增加产品销售。模式缺点是维护成本比较高、难以进行不同公司产品之间的比较,因此难以获得较高的公众点击率。
目前,美国基本上所有的保险公司均实现了电商化,保险电商的市场规模占整体保费收入的30%以上。
在线理财
在线理财,是指理财者根据自身经济情况,通过网络平台自主选择适合自己的理财方式进行理财。在线理财具有时间掌控灵活、选择范围广、产品更新速度快等特点,相较传统的柜面理财产品,在线理财不受银行或保险公司工作时间的影响,客户可自行了解感兴趣的理财产品和服务,在时间、地域选择上有很大的优势。
网上理财的代表公司包括全球最大的网上理财交易公司嘉信理财、全球使用最广泛的支付工具PayPal,以及全球最大资产管理者之一、传统证券经纪公司转型代表美林。其中PayPal是eBay旗下公司,它于1999年推出了世界上第一只互联网货币市场基金Paypal货币市场基金,从而完成了电子支付和基金的创新嫁接。
美林公司成立于1885年,在2008年被美国银行收购之前曾是美国第三大投资银行,也是全球并购交易顶尖级顾问公司。公司从1999年开始在网上经营业务,推出廉价网上交易,实际上就是对传统服务方式的创新,使得网上交易和传统服务很好融合,进而投资人可以选择最符合个人需求的金融服务。
网络贷款
通过互联网解决个人或中小企业融资问题,是对传统贷款渠道银行由于成本、风控、流程等原因导致信贷盲区的尝试,大幅降低借贷双方信息不对称和交易成本,同时也有利于解决中小企业融资难和替代民间金融。主要运营模式有P2P网贷、众筹和网络小微信贷等。
B. 国外互联网金融领域的发展状况是怎样的
1、传统金融服务的互联网化
国外金融业在互联网出现不久就开始了将业务实回现方式向网络方向延伸拓展。答传统金融服务的互联网化即金融互联网服务,互联网与金融之间的关系主要表现为以互联网为代表的多种信息技术手段对传统金融服务的推动作用,即传统金融业务通过互联网手段实现了服务
的延伸,是一个互联网化的过程。主要表现在国外商业银行传统业务通过互联网、手机、
PDA
等终端设备实现银行业务功能;券商建立互联网平台以实现让客户通过网络完成证券
交易;
保险公司依托互联网交易平台实现保单出单和在线理赔;
还有诸如通过互联网平台实
现资产管理等业务。
这些业务的本质是技术创新带来的银行传统业务渠道的信息化升级。
2、第三方支付
国外第三方支付的概念类似于国内同类型三方支付产品,
但从出现的先后顺序来看,
国
外三方支付的起步时间和发展远远领先于国内。
C. 英美两国的互联网金融监管模式有什么区别
1、英国:抄行业优先、行业自律袭监管;
英国互联网金融监管模式的核心是:行业先行,监管后行。行业自律与政府监管共同作用,相互补充。首先,英国的行业自律性强。行业协会监管很大程度上代替了政府监管。
2、美国:模式多样,政府立法和自律监管并行 。
美国监管方面,相比于英国模式,美国模式更加注重政府监管和立法规范。美国将互联网金融纳入现有金融体系中进行监管,并根据不断出现的新兴金融形式调整政策和法规,扩充金融法律体系。
D. 突然想问一句中美围绕P2P或者是互联网金融之间的监管侧重点的差别在哪里
监管的模式可以有很多,但是监管的初心和目的在全球范围来讲都是相类同的,就是内保护投资容者以及投资适当性的问题。通过有效有序的监管,令金融能够更加普惠,目的是一样的,但是它的方式方法可以是相同或者是不同的,至于中国的模式和美国的模式哪一个更好,我觉得不能这样直接比较。再说了国内的网贷你玩儿明白了?各平台都熟门熟路了?国内的搜易贷、宜人贷……不香吗 ?为什么要和国外比较,我们会有自己的监管方式干嘛一定要向别人靠拢
E. 中国与美国在互联网金融方面的差异有哪些
随着P2P平台LendingClub的上市,美国互联网金融进入一个全新的发展阶段。近两年,版中国互联网金融行业迎权来高速发展期,但中美在互联网金融方面仍存在一定差距。
监管制度方面:美国监管制度及监管部门早已确立并对美国互联网金融发展给予全面的指导。据悉,美国监管金融组织是从保护个人财产和隐私上入手,有一套相对健全和完善的体制。体系内各种法律法规之间相互配合协调较好,能大体涵盖接纳互联网金融新形式,使之能在美国平稳有序发展;中国刚刚发布互联网金融监管的指导意见,具体实施及执行效果需进一步落实。
经济结构方面:在监管政策和监管部门的共同作用下,美国科技、金融等行业在大的市场环境下发展、竞争较为有序、均衡,市场资源调配的自由化程度较高。虽然近几年,中国互联网金融得到快速发展,但互联网金融与其他行业地位不平衡,市场经济结构的调整需进一步加强。
金融市场方面:在美国,金融与互联网金融已实现融合,二者共同为金融行业发展提供有力支撑;中国互联网金融与金融尚处于调整时期,二者竞争较为激烈。目前,互联网金融发展空间与需求较大,传统金融行业改革也步入正轨,未来二者融合也将是大势所趋。
F. 美国互联网金融为什么没有产生
1.从经济结构上来看,美国市场化的机制,使得经济的四大支柱产业军事、科技、金融、教育,在相对自由的体制中均衡发展,各有千秋。市场这只无形的手调节资源,四大产业各自根基深厚,又有部分融合,但大体上都相对固定,难以渗透到对方核心领域。
我们国内的情况恰恰相反,产业之间发展极不平衡,这和国家体制有着直接的关系。但科技行业特别是互联网多数都是民营资本运营,虽起步晚于欧美等发达国家,但发展速度非常快,而随着智能手机全球渗透率的提升,国内在移动互联网领域的发展甚至有超过美国之势。国内互联网产生了一批世界级的巨头企业,其高速发展带动国内互联网行业走向成熟,而其激烈的竞争促使其不断拓展新的利润增长点,对低效的传统行业的侵占和颠覆也成为其必然的选择。
2.从金融市场来看,美国的金融体制完善,利率市场化完成近三十年,金融市场经过百年发展,产品和服务都已接近完善。金融行业竞争非常激烈,金融机构或发展综合实力,或在具有鲜明特色的领域深耕,因而竞争格局相对稳定。激烈的竞争也使得金融机构积极拥抱互联网,利用互联网先进技术进行金融产品和服务的创新。
作为全世界最为成熟的金融市场,美国为各类投资者提供了全方位的、多元化的产品,从贷款、理财、到风险投资等等。不仅投资品种丰富,而且服务到位,并积极运用互联网技术改善用户体验。这一点和国内形成巨大反差,国内金融业高度垄断,投资工具少,利率尚未市场化,收费和服务极不对等,在这样的环境下,互联网金融通过其特有的渠道优势,以普惠、快捷、高收益的特色,普及了理财产品也激发了广大用户的理财需求,爆发出巨大发展潜力和规模。3.从监管体系来看,美国有着一套相对健全和完善的监管体系,如SEC认定包括Prosper在内的所有P2P平台运营模式已涉及到证券销售,要求其在SEC登记注册,将其定性为在允许范围内销售"附有投资说明的借贷凭证"的机构。美国金融监管当局没有针对互联网金融的专门监管框架,而是适用于一般性监管框架。以产品的运营模式来界定监管的归属,以最大限度地保护投资者的财产安全。
对产品的定性、风险揭示均有比较完善、透明的体系,加之美国是以机构投资者为主导的资本市场,比个人投资者有着更强的专业能力和相对稳定的投资理念。而国内互联网金融的监管还处于刚刚起步的阶段,有着明显的时滞性,给互联网企业迅速发展壮大以很好的时机,新产品层出不穷,规模上升非常快,缺少对投资者的风险提示及安全性的全面考量。
G. 国外互联网金融发展至今有哪些形态
国外的传统金融来其实比中国要先进许自多,国内的互联网金融已经算很发达。国外,上一年,英国剑桥大学互联网金融中心发布了一份最新的英国替代性金融产业研究报告,互联网金融增长迅速,P2P借贷成为一种很成熟的类型,还有个人贷款,公司贷款,公益众筹,股权众筹等都增长较快。
H. 美国互联网金融产品有哪些方面
随着P2P平台LendingClub的上来市,美国自互联网金融进入一个全新的发展阶段。近两年,中国互联网金融行业迎来高速发展期,但中美在互联网金融方面仍存在一定差距。 监管制度方面:美国监管制度及监管部门早已确立并对美国互联网金融发展给予全面
I. 为什么美国并没有出现所谓「互联网金融」或者「金融互联网」的概念
这个问题有意思,我来回答一下。
中国人喜欢标记,说这话可能有点言重了,但是这个定义是中性的。标签最大好处是高效率,分类处理,以提高商业价值。但缺点是它是片面的,容易成为空洞的口号。
在第二代金融行业中,社会的形象越来越差,反华尔街的反华尔街趋势在美国兴起,公众肯定会渴望有人来对待这个疯狂的第二代。互联网行业是一代人,衣服是平等的,开放的,自由的,所以互联网不仅是一大笔钱,也是一个救世主。
简单抛砖引玉一下,希望可以帮到大家。
J. 美国的Fintech和中国的互联网金融,有何异同
Fintech一词其实是Financialtechnology(金融科技)的缩写合成词,根据维基网络的解释它是回指一群企业通过运用科答技手段提升金融服务效率,因而形成的一种经济产业。
中国的互联网金融和上述所说的Fintech可不太一样,根据网络的解释是指传统金融机构与互联网企业利用互联网技术和信息通信技术实现资金融通、支付、投资和信息中介服务的新型金融业务模式。
从定义以及所例举的平台业务模式来看,我们发现美国的Fintech公司更多地是强调金融经济的产业化以及科技化,而中国的互联网金融平台则更多地是强调互联网化以及平台的服务,重点在于互联网技术和信息通信技术。就业务覆盖范围而言,美国的Fintech更为广泛。
从发展环境这一层面来说,美国的Fintech更像是新老金融企业的科技创新革命,而中国的互联网金融更像是传统金融的普遍化以及互联网化的缺口补充。