⑴ 金融资产评估的方法主要有哪三种
收益现值法
1、 静态收益现值法
企业或资产重估价值=按静态计算的企业或资产年收益现值额/社会基准收益率
按静态计算的企业或资产年收益现值额=预期年限内收益之和/预期年数
2、 动态收益现值法
企业或资产重估价值=按动态计算的企业(或资产)年收益现值/社会基准收益率
=按动态计算的企业(或资产)年收益现值额/(定期存款利率或长期国库券利率+行业风险利率
按动态计算的企业或资产年收益现值额=[∑(企业或资产各年收益额×整体现值系数)]×投资回收系数
评估资产现值=评估资产重量价值-按重量价值计算的折旧
按重量价值计算的折旧=该资产评估有形损耗+功能性贬值+经济性贬值
1、重量价值的计算，其方法主要有：
(1) 直接计算
资产重量价值=直接成本+间接成本
(2) 指数调整法
某类固定资产重量价值=该类某期资产账面价值×该类某期资产调整系数
某类某期资产调整系数=该类资产评估年度价格指数/该类资产取得年度价格指数
(3) 功能评价法
某资产重量价值=(现时标准资产的现值/现时标准资产的生产能力)×评估资产的生产
能力
某资产的现值=某资产重量价值×[尚可使用年限/(已使用年限+尚可使用年限)]
2、折旧的计算
(1) 有形损耗的计算
A、 比率法
有形损耗=评估资产重价值×(已使用寿命/预计使用寿命)
B、 使用年限法
评估资产有形损耗=资产重量价值×[已使用年限/(已使用年限+尚可使用年限)]
(2) 功能性贬值
功能性贬值=使用某设备年节约成本×(1-所得税率)×整体现值系数
(3) 经济性贬值
经济性贬值=[1-(现有利用生产能力/原有生产能力)]×评估资产价值
现行市价法
1、 市价折余法
资产重估价值=全新资产现行市价-应计折旧
=全新资产现行市价-[(全新资产市价-预计净残值)/一般使用年限]×评估资产已使用年限
2、 市价类比法
资产重估价值={全新参照物资产市价-[(全新参照物资产市价-预计净残值)/一般使用年限]×评估资产已使用年限}}×调整系数
因素综合评价法
某项固定资产价值={(资产价值+大修理费用-残值)×[1+(年平均物价上涨指数-年无形损耗系数)×资产已使用年限]}/资产已使用年限+资产尚可使用年限×尚可使用年限
外汇换算法
资产重估价值=(资产原始价值-应计折旧)×(评估月份汇率/取得资产时汇率)
物价指数调整法
资产重估价值=资产原始成本×物价变动指数-按重置成本计算的已使用年限的累计折旧额
=[(资产原始成本×物价变动指数)-按重置成本计算的已使用年限的累计折旧额]×(1+-调整系数)
按重置成本计算的已使用年限的累计折旧额=资产的重估成本×(已使用年限/规定使用年限)
货币资金及有价证券的价值评估
应收票据、有价证券的现值=票面金额×[1+票面利率×(出票日至到期日天数/360天)]
⑵ 收到c股东的股权投资确认为交易性金融资产评估价值84万元怎么做会计分录
按照会计准则来的要求，企源业应当设立“交易性金融资产”科目核算企业为交易目的所持有的债券投资、股票投资、基金投资等交易性金融资产的公允价值。
所以 C股东的投资分录为：
借 交易性金融资产 84000
贷 实收资本 840000
借
⑶ 请问如何评估一家上市公司的价值请金融专业人士指点
每股市值=股利/资本化率，其中股利半年报年报都会发布的，至于资本化率可以采版取多种方式求取权，如资本定价模型或者加权平均模型等，大多都是结合社会平均投资收益或者说社会平均资金成本来算资本化率。其取值高低受到好几个参数的影响，例如净资产增长率，无风险利率，贝塔系数，基准折现率（行业基准收益率）等。这些参数大多都为成熟的券商和研究机构掌握，而且经常变化，当今都用计算机来进行海量运算的了，你单枪匹马怎么算得过他们。如果参数取值不准，你所认为的合理估值区间说不定永远不会出现或者严重偏离市场价值呢。即便是符合正常估值区间，在市场普遍偏热或者偏冷的时候，你如何去计算股票的溢价率呢，如何判断他的周期呢？如果整体大市趋同一致，买哪一只股票，什么时候买，什么时候卖，依旧没有解决。坚守价值投资，你就只能天天做功课，然后千年等一回。当然理论研究对价值投资理解已经不是静态的，当今社会更多的融入了行为决策理论等心理学的研究思想，只有对典型的买卖双方的决策行为进行分析才能及时捕获到投资讯息。所以做研究往往还不如小道消息反应快，成本低。做散户就是要做小道消息的前沿获得者。这才是王道！
⑷ 金融资产价值评估中的现金流贴现模型的主要思想是什么
1938年，美国著名投资理论家约翰·b·威廉斯在《投资价值理论》一书中，提出了贴内现现金流（dcf）估值模型容。该模型在后来的几十年里一直被人们奉为股票估值的经典模型。约翰·b·威廉斯认为，投资者投资股票的目的是为了获得对未来股利的索取权，对于投资者来说未来现金流就是自己未来获得的股利，企业的内在价值应该是投资者所能获得的所有股利的现值。由此，约翰·b·威廉斯推出了以股利贴现来确认股票内在价值的最一般的表达式。
1961年，莫迪格利尼和米勒提出了股利与公司股价无关的mm理论。该理论认为，在严格的假设条件下，股利政策不会对企业的价值或股票价格产生任何影响，一个公司的股价完全是由其投资决策所决定的获利能力所决定的。
莫迪格利尼和米勒的理论框架是现代价值评估的思想源泉，它促进了现代价值评估理论的蓬勃发展。在这之后，人们开始寻找比股利更能客观衡量企业预期收益的经济指标，最终确定了一个比较基本的变量——自由现金流，并由此提出了自由现金流贴现模型（dcfm）。
模型运用的原理及计算方法比较简单，真正的难点和容易忽略的地方是未来现金流量的估计和贴现率的选择。
⑸ 建设项目投资价值评估方法有哪些
dcf方法 在公司理财领域，dcf项目投资价值评估方法长期以来一直是评价战略性投资的主导的方法。尽管这一方法现在受到越来越多的批评，但80%以上的大公司仍旧把dcf方法当作投资决策首选的工具来使用，这可能是由于它使用起来比较简单，而且在直观上比较吸引人的缘故。 二、dta方法 dta项目投资价值评估方法是一种引用一系列连续决策和随机事件来模拟投资决策的方法，它的特点是考虑了相机决策和不确定性。简而言之，dta方法是通过细分决策来获取灵活性。投资决策的风险以随机事件出现的不同概率来刻画。[1] 三、roa方法 1、实物期权的概念和种类 实物期权是在金融期权基础上发展起来的，两者有惊人的相似。金融期权是允许持有者在到期日或者在此之前购买或出售某种金融资产的权利，而实物期权是对实物投资的选择权，即投资者可以在未来某个时点采取或不采取某项行动的权利。 2、实物期权分析的框架 实物期权分析框架包括四个步骤：第一步，不考虑投资决策的灵活性，计算项目基本现值，作为实物期权定价的基础。第二步，建立事件树，模拟不确定性。主要是 考虑影响项目收益波动的不确定因素，并以明确的价值、风险中性概率等参数表示出项目价值的变化。第三步，识别可以取得的各种灵活性，并以此建立事件树的节 点(决策节点)，将事件树转换成决策树。需要注意的是，每个节点都可能有多种灵活性来源，但对这些来源要有明确的优先顺序。第四步，用二叉树期权定价模型 (通常是风险中性概率定价法)评估包含投资决策灵活性的项目价值。 传统的价值评估方法如dcf 法、dta方法，用于高度不确定的投资项目(如r&d项目或创业投资项目)会失效，因为前者不能获取灵活性价值，后者不能确定合适的折现率。所以尚普咨询提倡用roa方法，roa具有处理不确定性和评价灵活性的优点，并且不必考虑折现率问题，因为roa方法中使用的波动率参数综合了所有的风险因素，在计算时只需要用无风 险利率。因此，采用roa方法进行项目投资价值评估，将大大提高准确度。
⑹ 在金融资产的价值评估中，为什么要进行折现
金融资产一般采用收益法进行评估，由于是未来实现的现金流，折现后才是基准日的价值。
⑺ 金融学附息债券价值评估。这个式子怎么计算，这个t是什么。
^^t是时间，从1到10，这个式子展开，如下专
PV=80/(1+8%)+80/(1+8%)^属2+80/(1+8%)^3+80/(1+8%)^4+80/(1+8%)^5+80/(1+8%)^6+80/(1+8%)^7+80/(1+8%)^8+80/(1+8%)^9+80/(1+8%)^10+1000/(1+8%)^10